Che cos'è un'IPO sostenuta da capitale di rischio?

Un'IPO sostenuta da capitale di rischio è l'offerta iniziale di azioni di una società che è stata principalmente supportata da investitori di capitale di rischio. Tale tipo di offerta pubblica iniziale (IPO)Offerta pubblica iniziale (IPO)Un'offerta pubblica iniziale (IPO) è la prima vendita di azioni emesse da una società al pubblico. Prima di un'IPO, una società è considerata una società privata, solitamente con un numero limitato di investitori (fondatori, gli amici, famiglia, e investitori aziendali come venture capitalist o angel investor). Scoprire cos'è un'IPO fa parte di un piano giudizioso degli investitori per recuperare tutto o parte di una perdita dei loro investimenti dall'azienda.

I venture capitalist attendono condizioni di mercato favorevoli prima di diventare pubblici per massimizzare i rendimenti sui loro finanziamenti. Perciò, le possibilità di IPO sostenute da capitale di rischio in un'economia snella sono inferiori.

Anche una società sostenuta da venture capitalist può optare per un'acquisizione. Sia l'acquisizione che l'IPO sono chiamate strategie di uscitaStrategie di uscitaLe strategie di uscita sono piani eseguiti da imprenditori, investitori, commercianti, o venture capitalist per uscire dalla loro posizione in un bene ad un certo punto, poiché i venture capitalist possono fare soldi sui loro investimenti o fare un'uscita ogni volta che vogliono. A causa dell'elevato volume di capitale disponibile sul mercato dai venture capitalist, ci vuole più tempo per le IPO supportate da capitali di rischio.

Riepilogo

• L'IPO sostenuta da capitale di rischio si riferisce a una società che diventa pubblica e che è stata finanziata da capitalisti di rischio.
• Le IPO sostenute da capitale di rischio sono una strategia di uscita in cui gli investitori guadagnano dai loro investimenti.
• Le società supportate da capitale di rischio sono principalmente piccole imprese o start-up che presentano un elevato potenziale di crescita futura.

Capitale di rischio

Il capitale di rischio è un tipo di finanziamento fornito alle piccole imprese e alle start-up. Metriche di valutazione delle startup (per le aziende Internet) Metriche di valutazione delle startup per le aziende Internet. Questa guida delinea le 17 più importanti metriche di valutazione dell'e-commerce per Internet che si presume dimostrino enormi prospettive di crescita. Tale forma di finanziamento viene utilizzata dai venture capitalist per guadagnare una quota azionaria nella nuova impresa.

I venture capitalist forniscono finanziamenti alle aziende che hanno registrato una crescita accelerata in passato e si prevede che si espandano a un ritmo simile e alle piccole imprese che stanno crescendo a un ritmo notevole. Sebbene tali investimenti siano rischiosi, la possibilità di rendimenti attesi più elevati li rende attraenti per gli investitori privati.

Il capitale di rischio è una popolare fonte di raccolta fondi per le aziende che non hanno accesso a tipi di debito come prestiti bancari e mercati dei capitali o con una storia operativa inadeguata. I venture capitalist di solito ricevono una partecipazione azionaria nella società in cui investono. Pertanto, sono coinvolti nelle decisioni aziendali.

Le società IPO sostenute da capitale di rischio sono considerate le principali responsabili della crescita economica e dell'occupazione degli Stati Uniti nel settore privato. Anche, c'è stata un'alta percentuale di IPO supportate da capitali di rischio tra tutte le società quotate in borsa.

Inoltre, un ampio segmento di imprenditori ritiene che la scelta del capitale di rischio per il finanziamento sarà il modo migliore per far crescere le proprie attività.

IPO assistite da capitale di rischio nel 2019

Il mercato finanziario degli Stati Uniti ha registrato un totale di 80 IPO supportate da venture capital nel 2019, una riduzione del 19% rispetto ai dati del 2018. Però, c'erano offerte più grandi con circa $ 29 miliardi di proventi lordi.

Il più alto numero trimestrale di IPO supportate da capitale di rischio nel 2019 è stato di 35, che è stato registrato nel secondo trimestre dopo la chiusura del governo. Però, l'ultimo trimestre del 2019 ha visto solo 16 IPO supportate da capitale di rischio.

Nonostante il ridotto numero di offerte nel 2019, le IPO sostenute da capitale di rischio hanno raccolto una media di $ 366 milioni, la cifra più alta dal debutto di Facebook nel 2012.

Finanziamento di capitale di rischio e finanziamento del debito

Il finanziamento del capitale di rischio funziona bene per le aziende che sono nuove sul mercato e/o non sono finanziariamente in grado di raccogliere fondi da sole. A causa della loro storia operativa insignificante, le aziende hanno difficoltà a ottenere prestiti da istituti finanziari o banche.

Il finanziamento del capitale di rischio è molto diverso dall'organizzazione di un prestito bancario. Quando le aziende prendono in prestito denaro dalle banche, diventano responsabili del pagamento regolare degli interessi e del pagamento dell'importo del prestito dopo un determinato periodo, indipendentemente dal fatto che l'azienda realizzi un profitto o una perdita.

Invece, i venture capitalist prestano denaro in cambio di una partecipazione azionaria nella società. Non c'è protezione legale offerta sul ritorno sugli investimentiReturn on Investment (ROI)Il Return on Investment (ROI) è una misura di performance utilizzata per valutare i rendimenti di un investimento o confrontare l'efficienza di diversi investimenti. I venture capitalist riceveranno rendimenti solo se l'attività diventa redditizia in futuro.

Altre risorse

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• Investimenti in Venture Capital Investimenti in Venture Capital L'investimento in Venture Capital è un tipo di investimento di private equity che prevede l'investimento in un'attività che richiede capitale. L'attività spesso richiede capitale per la configurazione iniziale (o l'espansione). L'investimento in capitale di rischio può essere effettuato in una fase ancora precedente nota come "fase dell'idea".
• Società pubbliche Società pubbliche Le società pubbliche sono entità che negoziano le proprie azioni sul mercato dei cambi pubblici. Gli investitori possono diventare azionisti di una società pubblica acquistando azioni delle azioni della società. La società è considerata pubblica poiché qualsiasi investitore interessato può acquistare azioni della società nello scambio pubblico per diventare proprietari di azioni.
• Processo di raccolta di capitaliProcesso di raccolta di capitaliQuesto articolo ha lo scopo di fornire ai lettori una comprensione più profonda di come funziona il processo di raccolta di capitali e si svolge oggi nel settore. Per maggiori informazioni sulla raccolta di capitale e sui diversi tipi di impegni assunti dal sottoscrittore, si prega di consultare la nostra panoramica di sottoscrizione.
• Prezzo di offertaPrezzo di offertaIl prezzo di offerta è il prezzo per azione dei titoli emessi pubblicamente fissato da un sottoscrittore e al quale le azioni sono disponibili per l'acquisto. Sebbene