Fondi comuni di investimento proprietari vs non proprietari

Fondi comuni di investimento avere opzioni per il nome del marchio e della casa, proprio come fanno altri beni di consumo. In termini di fondo comune di investimento, la versione del nome della casa è un fondo comune di investimento proprietario. La parola "proprietario" indica che un individuo o un'organizzazione detiene la proprietà esclusiva di un articolo. Quando un fondo comune è proprietario, la stessa società che emette il fondo vende e gestisce anche il fondo per conto tuo. Nessuna terza parte è coinvolta. Ci possono essere vantaggi percepiti per entrambe le opzioni, a seconda della vostra strategia di investimento.

Fondi di proprietà

I fondi di proprietà sono generalmente emessi da società finanziarie come banche, cooperative di credito e società di intermediazione. Queste organizzazioni utilizzano le commissioni derivanti dall'offerta di fondi comuni di investimento per contrastare l'attività più rischiosa dell'investment banking. Ci sono alcuni vantaggi chiave esclusivi dei fondi comuni di investimento proprietari. Primo, quando nessun terzo è coinvolto, la struttura delle commissioni coinvolte nella proprietà dei fondi può essere inferiore. Ciò dipende in parte dalle commissioni dell'istituto che emette i fondi. Possono avere commissioni e costi di servizio elevati, e questo può portare a risparmi relativamente nulli rispetto a un fondo non proprietario.

Quegli investitori che acquistano fondi proprietari potrebbero essere alla ricerca di una struttura di investimento più semplice. Si fidano della loro banca o società di brokeraggio, e preferirebbero fare affari esclusivamente con un consulente piuttosto che avere investimenti gestiti da più sedi. Questa lealtà è ciò su cui contano i venditori di fondi proprietari. Estenderanno le offerte speciali ai clienti esistenti. In cambio, i clienti possono vedere i gestori di fondi proprietari esercitare il loro margine di manovra percepito con una base di investitori fedeli aumentando le commissioni. Osservare da vicino questi elementi è importante.

Fondi non proprietari

I fondi non proprietari sono gestiti e venduti da un istituto esterno. Porteranno il nome dell'ente gestore, come T. Rowe Price o Fidelity. Questi fondi sono più di marca, e possono essere percepiti come opzioni più prestigiose. Generalmente, i loro gestori di fondi hanno più esperienza nel campo. Però, questo non sempre garantisce rendimenti superiori alla media. Ogni fondo comune è unico, e ciascuno avrà rendimenti diversi in un determinato periodo.

Un vantaggio per i fondi comuni di investimento non proprietari è il fatto che il gestore ha meno margine di manovra con le strutture delle commissioni. Gli investitori in questi fondi saranno più propensi a guardarsi intorno per più opzioni, e sarà più probabile che abbandonino la nave se le commissioni diventano troppo alte o i rendimenti non sono favorevoli. Questi fondi possono essere più sensibili all'investitore perché sono preoccupati per il loro buon nome e sanno che la fedeltà degli investitori non è così alta.

Scegliere tra le due opzioni

Non esiste un tipo di fondo comune di investimento che possa essere dichiarato migliore dell'altro. Sia i fondi proprietari che quelli non proprietari presentano vantaggi comparativi rispetto agli altri. Se ti piace guardarti intorno e mantenere la flessibilità nei tuoi investimenti, i fondi non proprietari possono essere la strada da percorrere. Se sei più felice di utilizzare una forma di investimento semplificata e di cavalcare le onde del mercato o delle strutture tariffarie, considerare le opzioni proprietarie.