Che cos'è un investitore non autorizzato?

Un investitore a mani libere investe i propri soldi e li gestisce liberamente per un lungo periodo di tempo. Gli investitori che gestiscono passivamente il proprio denaro credono nell'efficienza del mercato.

Riepilogo

• L'investimento a mani libere implica investire denaro e lasciarlo accumulare nel tempo, piuttosto che gestirlo attivamente.
• Chiunque può facilmente investire denaro utilizzando la strategia hands-off investendo i propri soldi in fondi indicizzati.
• Gli investitori che applicano la strategia hands-off presumono che i mercati siano efficienti dal punto di vista informativo.

Perché un investitore dovrebbe rinunciare?

L'investimento a mani libere è una strategia comunemente applicata utilizzata per gestire passivamente il denaro quando il tempo scarseggia per un investitore. La strategia consente all'investitore di dedicare il minimo tempo al monitoraggio e alla ricerca di ogni titolo all'interno del proprio portafoglio. In particolare, gli investitori al dettaglio trovano conveniente ed efficiente il metodo di trasferimento del denaro.

La strategia di investimento hands-off è particolarmente interessante quando un investitore sceglie di adottare un approccio di indicizzazione. IndexingIndexingL'indicizzazione è una strategia di investimento passiva in cui si costruisce un portafoglio per monitorare la performance di un indice di mercato. È comunemente fatto con l'indice S&P 500 è una strategia di investimento passiva per ottenere un'esposizione mirata a specifici segmenti di mercato.

L'indicizzazione è una strategia che riduce al minimo i costi di transazione. Gli investitori acquisteranno fondi indicizzati, un fondo di fondi con fondi comuni di investimento, o fondi negoziati in borsa come loro principali partecipazioni. Gli indici specifici che un investitore potrebbe acquistare durante l'indicizzazione includono:

• Indice S&P 500 Indice S&P 500 Indice Standard and Poor's 500, abbreviato come indice S&P 500, è un indice che comprende le azioni di 500 società quotate in borsa nel
• Media industriale Dow Jones (DJIA)
• Indice FTSE 100
• Nasdaq Composite
• Nikkei 225
• DAX
• Indice Russell 2000
• Indice Hang Seng

Che cos'è l'investimento passivo?

L'investimento passivo è una strategia di investimento applicata da investitori che sperano di massimizzare il rendimento attraverso la minimizzazione dei costi di transazione. È normale che gli investitori acquistino semplicemente un indice di riferimento e lo mantengano per un lungo orizzonte temporale con pagamenti di dividendi reinvestiti.

L'investimento su indici è la forma più popolare di investimento passivo perché gli investitori sono facilmente in grado di replicare i rendimenti di un indice di mercato consolidato.

Il motivo principale per cui la strategia di investimento passiva è così popolare è che il mercato generalmente registrerà rendimenti positivi su un orizzonte temporale sufficientemente lungo. Un altro netto vantaggio di essere un investitore a mani libere è che l'acquisto di un fondo indicizzato può aiutare a ottenere il massimo vantaggio di diversificazione.

La diversificazione è necessaria per ridurre il rischio idiosincratico, e quindi, il portafoglio sarà soggetto esclusivamente al rischio di mercato. Questo rischio di mercato è sinonimo di rischio non diversificabile, volatilità, o rischio sistematicoRischio sistematicoIl rischio sistematico è quella parte del rischio totale che è causato da fattori al di fuori del controllo di una determinata azienda o individuo. Il rischio sistematico è causato da fattori esterni all'organizzazione. Tutti gli investimenti o titoli sono soggetti a rischio sistematico e, pertanto, è un rischio non diversificabile..

In che modo l'efficienza del mercato è correlata agli investimenti passivi?

Se gli investitori ritengono che i prezzi di mercato siano efficienti dal punto di vista informativo, il prezzo di mercato deve riflettere tutte le informazioni note sul titolo.

Perciò, l'investitore non crede che i titoli possano essere sopravvalutati o sottovalutati e investirà semplicemente in un indice di attività rischiose. L'indice funge da proxy per il portafoglio di mercato e alloca una parte delle proprie attività investibili in titoli di stato a breve termine o altre attività prive di rischio.

Le strategie di investimento attive avranno prestazioni inferiori a causa dei costi di transazione e delle commissioni di gestione. I fondi gestiti attivamente possono generare un rendimento maggiore rispetto a un fondo gestito passivamente, ma ciò va a scapito di un aumento del rischio.

Nella misura in cui i mercati sono inefficienti, strategie di investimento attive possono generare rendimenti positivi corretti per il rischio.

Quali sono i vantaggi di essere un investitore non intervenuto?

L'investimento a mani libere sta diventando una strategia di investimento molto popolare tra gli investitori al dettaglio per una moltitudine di motivi. I suoi vantaggi includono:

1. Costo di transazione minimo

Un portafoglio gestito passivamente significa che l'investitore non entrerà e uscirà rapidamente da posizioni e dovrà sostenere costi di transazione.

2. Facilità

È semplice per gli investitori acquistare e detenere fondi indicizzati perché non richiede continue ricerche di mercato e ribilanciamenti. La facilità di investire in fondi negoziati in borsa ha reso molto più popolare l'investimento a mani libere.

3. Visibilità

Gli investitori possono facilmente visualizzare quali titoli specifici sono detenuti in un fondo indicizzato prima dell'acquisto. Inoltre, gli investitori possono andare online e vedere quale percentuale del loro rendimento è assegnata a ciascun titolo.

4. Efficienza fiscale

La strategia hands-off impedisce all'investitore di realizzare plusvalenze ed evita la tassazione delle plusvalenze. Questo vale solo se la sicurezza è detenuta al di fuori di un account registrato.

Risorse addizionali

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• Proprietà passiva Proprietà passiva La proprietà passiva si riferisce alla fase dell'attività in cui l'imprenditore non è coinvolto nella gestione quotidiana dell'attività.
• Metodi di investimentoMetodi di investimentoQuesta guida e una panoramica dei metodi di investimento delinea i principali modi in cui gli investitori cercano di fare soldi e gestire il rischio nei mercati dei capitali. Un investimento è qualsiasi attività o strumento acquistato con l'intenzione di venderlo a un prezzo superiore al prezzo di acquisto in un momento futuro (plusvalenze), o con la speranza che il bene generi direttamente reddito (come reddito da locazione o dividendi).
• Dow Jones Industrial Average (DJIA)Dow Jones Industrial Average (DJIA)Dow Jones Industrial Average (DJIA), indicato anche come "Dow Jones" o "the Dow", è uno degli indici di borsa più riconosciuti.
• Reddito passivo Reddito passivoIl reddito passivo è qualsiasi denaro guadagnato in un modo che non richiede troppo sforzo. Detto ciò, ci sono alcune idee che generano reddito passivo che richiedono