Come leggere i grafici azionari?

Se hai intenzione di negoziare attivamente azioni come investitore del mercato azionarioEquity TraderUn trader di azioni è qualcuno che partecipa all'acquisto e alla vendita di azioni della società sul mercato azionario. Simile a qualcuno che investirebbe nei mercati dei capitali di debito, un trader azionario investe nei mercati dei capitali azionari e scambia i propri soldi con azioni della società anziché obbligazioni. Le carriere in banca sono ben remunerate, allora devi sapere come leggere i grafici azionari. Anche i trader che utilizzano principalmente l'analisi fondamentale per selezionare le azioni in cui investire, spesso utilizzano ancora l'analisi tecnicaAnalisi tecnica - Guida per principianti L'analisi tecnica è una forma di valutazione degli investimenti che analizza i prezzi passati per prevedere l'azione futura dei prezzi. Gli analisti tecnici ritengono che le azioni collettive di tutti i partecipanti al mercato riflettano accuratamente tutte le informazioni rilevanti, e quindi, attribuire continuamente un valore equo di mercato ai titoli. del movimento del prezzo delle azioni per determinare l'acquisto specifico, o ingresso, e vendere, o uscire, punti.

I grafici azionari sono disponibili gratuitamente su siti Web come Google Finance e Yahoo Finance, e gli intermediari azionari mettono sempre a disposizione dei propri clienti i grafici azionari. In breve, non dovresti avere problemi a trovare grafici azionari da esaminare.

Costruzione del grafico azionario – Linee, Barre, Candelieri

I grafici azionari possono variare nella loro costruzione, dai grafici a barre ai grafici a candele. Gli analisti tecnici ritengono che le azioni collettive di tutti i partecipanti al mercato riflettano accuratamente tutte le informazioni rilevanti, e quindi, attribuire continuamente un valore equo di mercato ai titoli. ai grafici a linee ai grafici a punti e figurati. Quasi tutti i grafici azionari ti danno la possibilità di passare tra i vari tipi di grafici, così come la capacità di sovrapporre vari indicatori tecnici su un grafico. Puoi anche variare l'intervallo di tempo mostrato da un grafico. Sebbene i grafici giornalieri siano probabilmente i più comunemente usati, infragiornaliero, settimanalmente, mensile, year-to-dateYoY (Year over Year)YoY sta per Year over Year ed è un tipo di analisi finanziaria utilizzata per confrontare i dati delle serie temporali. È utile per misurare la crescita e rilevare le tendenze. (ANNO CORRENTE), 5 anni, 10 anni, e sono inoltre disponibili una durata storica completa di un titolo.

Esistono vantaggi e svantaggi relativi all'utilizzo di diversi stili di costruzione del grafico e all'utilizzo di diversi intervalli di tempo per l'analisi. Quale stile e intervallo di tempo funzioneranno meglio per te come singolo analista o investitore è qualcosa che puoi scoprire solo attraverso l'effettiva analisi del grafico azionario. Puoi raccogliere preziose indicazioni su un probabile stockStockCos'è un titolo? Un individuo che possiede azioni di una società è chiamato azionista ed è idoneo a rivendicare parte delle attività e degli utili residui della società (se la società dovesse mai essere sciolta). I termini "magazzino", "azioni", e "equity" sono usati in modo intercambiabile. movimento di prezzo da qualsiasi grafico azionario. Dovresti scegliere lo stile del grafico che ti consente di leggere e analizzare più facilmente il grafico, e commerciare con profitto.

Guardando un grafico azionario

Di seguito è riportato un grafico giornaliero da inizio anno di Apple Inc. (AAPL), per gentile concessione di stockcharts.com. Questo grafico è un grafico a candele, con candele bianche che mostrano i giorni per lo stock e candele rosse che mostrano i giorni. Inoltre, questo grafico ha diversi indicatori tecnici aggiunti:una media mobile a 50 periodi e una media mobile a 200 periodi, apparire come linee blu e rosse sul grafico; l'indicatore di forza relativa (RSI) che appare in una finestra separata sopra la finestra del grafico principale; l'indicatore di divergenza della convergenza della media mobile Oscillatore MACD - Analisi tecnica L'oscillatore MACD viene utilizzato per esaminare la convergenza e la divergenza della media mobile a breve termine. L'oscillatore MACD è un indicatore tecnico a doppio taglio in quanto offre a trader e analisti la possibilità di seguire le tendenze del mercato, oltre a misurare lo slancio delle variazioni di prezzo. (MACD) che appare in una finestra separata sotto il grafico.

Nella parte inferiore della finestra principale del grafico, viene mostrato il volume degli scambi giornalieri. Nota il grande picco di volume che si è verificato il 1 febbraio ^ns , quando il titolo è salito al rialzo e ha iniziato un forte trend rialzista che è durato fino all'inizio di giugno. Anche, notare l'elevata quantità di volume di vendita (indicato da barre di volume rosse che indicano i giorni con una quantità maggiore di volume di vendita rispetto al volume di acquisto) che si verifica quando il titolo si muove bruscamente verso il basso intorno al 12 giugno ^ns .

L'importanza del volume

Il volume appare su quasi tutti i grafici azionari che troverai. Questo perché il volume degli scambi è considerato un indicatore tecnico critico da quasi tutti gli investitori in azioni. Nel grafico sopra, oltre a mostrare il livello totale del volume di scambi per ogni giorno, i giorni con volume di acquisto maggiore sono indicati con barre blu e i giorni con volume di vendita maggiore sono indicati con barre rosse.

Il motivo per cui il volume è considerato un indicatore tecnico molto importante è semplice. La stragrande maggioranza degli acquisti e delle vendite del mercato azionario viene effettuata da grandi trader istituzionali, come le banche di investimentoDescrizione del lavoro di Investment BankingQuesta descrizione del lavoro di Investment Banking delinea le principali competenze, formazione scolastica, ed esperienza lavorativa richiesta per diventare un analista o un associato IB, e dai gestori di fondi, come un fondo comune di investimento o un fondo negoziato in borsa (ETF) Exchange Traded Fund (ETF) Un Exchange Traded Fund (ETF) è un popolare veicolo di investimento in cui i portafogli possono essere più flessibili e diversificati in un'ampia gamma di tutte le classi di attività disponibili. Scopri i vari tipi di ETF leggendo questa guide.managers. Quando quegli investitori effettuano importanti acquisti o vendite di un titolo, crea un volume di scambi elevato, ed è quel tipo di acquisto e vendita importante da parte di grandi investitori che in genere spostano un'azione al rialzo o al ribasso.

Perciò, i singoli o altri operatori istituzionali osservano i dati sui volumi per le indicazioni delle principali attività di acquisto o vendita da parte di grandi istituzioni. Queste informazioni possono essere utilizzate per prevedere un andamento futuro del prezzo del titolo o per identificare i principali livelli di supporto e resistenza dei prezzi.

Infatti, molti investitori individuali determinano le loro decisioni di acquisto e vendita quasi esclusivamente in base alle azioni identificate dei principali trader istituzionali. Acquistano azioni quando il volume e il movimento dei prezzi indicano che le principali istituzioni stanno acquistando, e vendere o evitare di acquistare azioni quando vi sono indicazioni di importanti vendite istituzionali.

Tale strategia funziona meglio se applicata ai principali titoli che sono generalmente pesantemente negoziati. Sarà probabilmente meno efficace se applicato alle azioni di piccole società che non sono ancora sugli schermi radar dei grandi investitori istituzionali e che hanno volumi di scambio relativamente piccoli anche nei giorni in cui le azioni sono più negoziate del solito.

Modelli di volume di base

Ci sono quattro modelli di volume di base che i trader in genere guardano come indicatori.

Trading ad alto volume nei giorni di aumento – Questo è un bullishBullish e BearishI professionisti della finanza aziendale si riferiscono regolarmente ai mercati come rialzisti e ribassisti in base a movimenti di prezzo positivi o negativi. Un mercato ribassista è in genere considerato esistere quando c'è stato un calo dei prezzi del 20% o più dal picco, e un mercato rialzista è considerato un recupero del 20% da un fondo di mercato. indicazione che il prezzo di un titolo continuerà a salire

Trading a basso volume nei Down Days – Anche questa è un'indicazione rialzista poiché indica che nei giorni in cui il prezzo del titolo scende leggermente, non molti investitori sono coinvolti nel trading. Perciò, tali giorni negativi che si verificano in un mercato rialzista generale sono comunemente interpretati come ritracciamenti o correzioni temporanei piuttosto che come indicatori di futuri significativi movimenti di prezzo.

Trading ad alto volume nei giorni di ribasso – Questo è considerato un indicatore ribassista per un titolo, poiché dimostra che i principali trader istituzionali stanno vendendo in modo aggressivo il titolo.

Trading a basso volume nei giorni positivi – Questo è un altro indicatore ribassista, anche se non così forte come il trading ad alto volume nei giorni di ribasso. Il basso volume tende a fissare l'azione di trading in giorni come meno significativi e di solito prova di un ritracciamento in controtendenza a breve termine verso l'alto in generale, trend ribassista a lungo termine.

Utilizzo di indicatori tecnici

Nell'analizzare i grafici azionari per gli investimenti in borsa, gli investitori utilizzano una varietà di indicatori tecnici per aiutarli in modo più preciso al probabile movimento dei prezzi, identificare le tendenze, e per anticipare le inversioni del mercato da tendenze rialziste a tendenze ribassiste e viceversa.

Uno degli indicatori tecnici più comunemente usati è una media mobile. Le medie mobili che vengono applicate più frequentemente ai grafici azionari giornalieri sono i 20 giorni, 50 giorni, e media mobile a 200 giorni. Parlando in generale, finché una media mobile di periodo più breve è al di sopra di una media mobile di periodo più lungo, un titolo è considerato in una tendenza generale al rialzo. Al contrario, se le medie mobili a breve termine sono inferiori alle medie mobili a lungo termine, quindi questo indica una tendenza generale al ribasso.

L'importanza della media mobile a 200 giorni

La media mobile a 200 giorni è considerata dalla maggior parte degli analisti come un indicatore critico su un grafico azionario. I trader che sono rialzisti su un titolo vogliono vedere il prezzo del titolo rimanere al di sopra della media mobile di 200 giorni. I trader ribassisti che vendono allo scoperto un titolo vogliono vedere il prezzo delle azioni rimanere al di sotto della media mobile a 200 giorni. Se il prezzo di un'azione passa da sotto la media mobile a 200 giorni a sopra di essa, questo viene solitamente interpretato come un'inversione di mercato rialzista. Un incrocio di prezzo al di sopra della media mobile a 200 giorni viene interpretato come un'indicazione ribassista per il titolo.

Anche l'interazione tra le medie mobili a 50 e 200 giorni è considerata un forte indicatore per il futuro movimento dei prezzi. Quando la media mobile a 50 giorni passa da sotto a sopra la media mobile a 200 giorni, questo evento viene definito dagli analisti tecnici una “croce d'oro”. Una croce d'oro è fondamentalmente un'indicazione che il titolo è "oro", fissato per prezzi notevolmente più elevati.

Il rovescio della medaglia, se la media mobile a 50 giorni passa da sopra a sotto la media mobile a 200 giorni, questo è indicato dagli analisti come una "croce della morte". Probabilmente puoi capire da solo che una "croce della morte" non è considerata di buon auspicio per il futuro movimento del prezzo di un'azione.

Indicatori di trend e momentum

Esiste praticamente un elenco infinito di indicatori tecnici tra cui i trader possono scegliere nell'analizzare un grafico. Sperimenta vari indicatori per scoprire quelli che funzionano meglio per il tuo particolare stile di trading, e come applicato ai titoli specifici che scambi. Probabilmente scoprirai che alcuni indicatori funzionano molto bene per te nella previsione del movimento dei prezzi per alcuni titoli ma non per altri.

Gli analisti tecnici utilizzano spesso indicatori di diverso tipo in combinazione tra loro. Gli indicatori tecnici sono classificati in due tipi fondamentali:indicatori di tendenza, come le medie mobili, e indicatori di slancio, come il MACD o l'indice direzionale medio (ADX) Indicatore ADX - Analisi tecnica ADX sta per indice di movimento direzionale medio. L'indicatore ADX è un indicatore della forza del trend, comunemente usato nel trading di futures. Però, da allora è stato ampiamente applicato dagli analisti tecnici praticamente a ogni altro investimento negoziabile, dalle azioni al forex agli ETF. Gli indicatori di tendenza vengono utilizzati per identificare la direzione generale del prezzo di un titolo, su o giù, mentre gli indicatori di momentum misurano la forza del movimento dei prezzi.

Analizzare le tendenze

Quando si esamina un grafico azionario, oltre a determinare l'andamento generale del titolo, su o giù, è anche utile cercare di identificare gli aspetti di una tendenza come i seguenti:

• Da quanto tempo esiste una tendenza? Le azioni non rimangono in trend rialzista o ribassista a tempo indeterminato. Infine, ci sono sempre cambiamenti di tendenza. Se una tendenza è continuata per un lungo periodo di tempo senza alcun significativo ritracciamento correttivo si muove nella direzione opposta, vuoi essere particolarmente attento ai segnali di un'imminente inversione del mercato.

• Come tende a negoziare un titolo? Alcuni titoli si muovono relativamente lentamente, tendenze ben definite. Altri titoli tendono a sperimentare una maggiore volatilità su base regolare, con il prezzo che fa bruschi movimenti al rialzo o al ribasso anche nel mezzo di una tendenza generale a lungo termine. Se stai negoziando un titolo che in genere evidenzia un'elevata volatilità, allora sai di non dare troppa importanza all'azione di trading in un singolo giorno.

• Ci sono segnali di una possibile inversione di tendenza? Un'attenta analisi del movimento del prezzo delle azioni spesso rivela segni di potenziali inversioni di tendenza. Gli indicatori di momentum spesso indicano una tendenza che si esaurisce prima che il prezzo di un'azione raggiunga effettivamente il picco, dando ai trader attenti l'opportunità di uscire da un'azione a un buon prezzo prima che torni al ribasso. Anche vari modelli di candele o altri grafici vengono spesso utilizzati per identificare le principali inversioni di mercato.

Identificazione dei livelli di supporto e resistenza

I grafici azionari possono essere particolarmente utili per identificare i livelli di supporto e resistenza per le azioni. I livelli di supporto sono livelli di prezzo in cui di solito si vedono nuovi acquisti in arrivo per supportare il prezzo di un'azione e riportarlo al rialzo. Al contrario, i livelli di resistenza rappresentano i prezzi ai quali un titolo ha mostrato la tendenza a fallire nel tentativo di salire, tornando al rovescio della medaglia.

Identificare i livelli di supporto e resistenza può essere particolarmente utile nella negoziazione di un titolo che tende a essere scambiato all'interno di un intervallo di trading stabilito per un lungo periodo di tempo. Alcuni operatori di borsaEquity TraderUn trader di azioni è qualcuno che partecipa all'acquisto e alla vendita di azioni della società sul mercato azionario. Simile a qualcuno che investirebbe nei mercati dei capitali di debito, un trader azionario investe nei mercati dei capitali azionari e scambia i propri soldi con azioni della società anziché obbligazioni. Le carriere in banca sono ben remunerate, avendo identificato tale stock, cercherà di acquistare il titolo a livelli di supporto e venderlo a livelli di resistenza più e più volte, facendo sempre più soldi mentre il titolo attraversa lo stesso terreno più volte.

Per i titoli che hanno livelli di supporto e resistenza ben identificati, i breakout dei prezzi al di là di uno di questi livelli possono essere importanti indicatori del futuro movimento dei prezzi. Per esempio, se un titolo non è riuscito in precedenza a superare i $ 50 per azione, ma poi finalmente lo fa, questo potrebbe essere un segno che il titolo si sposterà da lì a un livello di prezzo sostanzialmente più alto.

Il grafico di General Electric (GE) di seguito mostra che il titolo è stato scambiato in un intervallo ristretto tra $ 29 e $ 30 per azione per diversi mesi, ma una volta che il prezzo delle azioni è sceso al di sotto del livello di supporto di $ 29, ha continuato a diminuire notevolmente.

Conclusione:utilizzo dell'analisi del grafico azionario

L'analisi del grafico azionario non è infallibile, nemmeno nelle mani del più esperto analista tecnico. Se fosse, ogni investitore in azioni sarebbe un multimilionario. Però, imparare a leggere un grafico azionario aiuterà sicuramente a trasformare le probabilità di essere un investitore di successo in borsa a tuo favore.

L'analisi del grafico azionario è un'abilità, e come ogni altra abilità, si diventa esperti solo attraverso la pratica. La buona notizia è che praticamente chiunque sia disposto a lavorare diligentemente all'analisi dei grafici azionari può diventare, se non un vero esperto, almeno abbastanza bravo in questo - abbastanza buono da migliorare la loro redditività complessiva nel trading di borsa. Perciò, è nel tuo interesse come investitore iniziare, o continua, la tua formazione nell'analisi dei grafici azionari.

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• Oscillatore McClellanOscillatore McClellan - Analisi tecnicaL'oscillatore McClellan è un tipo di oscillatore di momento. L'oscillatore McClellan è calcolato utilizzando medie mobili esponenziali, ed è progettato per indicare la forza o la debolezza del movimento dei prezzi, piuttosto che la sua direzione.
• Linee di velocitàLinee di velocità - Analisi tecnicaLe linee di velocità sono uno strumento di analisi utilizzato per determinare i livelli di supporto e resistenza. Non sono destinati ad essere utilizzati come indicatore tecnico autonomo.
• Forex TradingForex Trading - Come fare trading sul mercato ForexIl trading Forex consente agli utenti di capitalizzare l'apprezzamento e il deprezzamento delle diverse valute. Il trading sul Forex comporta l'acquisto e la vendita di coppie di valute in base al valore relativo di ciascuna valuta rispetto all'altra valuta che costituisce la coppia.
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