Dovresti prima pagare i debiti o risparmiare? Usa queste linee guida per decidere

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Il 2020 si è rivelato un anno difficile in più di un modo.

La pandemia di coronavirus in particolare ha messo in luce le numerose disparità economiche in America e ha lasciato milioni di americani che lottano per sbarcare il lunario. Molti si sono trovati ad attingere ai propri risparmi di emergenza o, peggio, desiderando che ne avessero un po'.

In cima a questo, Il 34% dei titolari di carte di credito millennial ha affermato di essersi ulteriormente indebitato come conseguenza diretta della pandemia, secondo un sondaggio di maggio CreditCards.com, un sito gemello di Bankrate.

Destreggiarsi tra debiti e preoccuparsi di costruire i propri risparmi allo stesso tempo può davvero pesare su una persona. Anche se non esiste una risposta giusta per tutti, qui ci sono scenari per quando ogni scelta – pagare il debito o risparmiare – ha più senso.

Quando dare priorità al salvataggio

Ci sono una serie di buoni motivi per risparmiare prima e pagare il debito in seguito.

Alcuni dei motivi principali includono:

• Debito con un tasso di interesse molto basso
• Accesso a un programma di corrispondenza 401(k) del datore di lavoro
• Nessun risparmio di emergenza

Se hai una carta di credito o un altro debito con un tasso di interesse molto basso, potrebbe avere senso salvare prima, dice Melissa Gioia, un pianificatore finanziario certificato e fondatore di Pearl Planning, una pratica di pianificazione finanziaria e gestione patrimoniale a Dexter, Mich.

Un'altra situazione in cui ha senso risparmiare prima di saldare il debito è se hai accesso a un piano di risparmio pensionistico attraverso il tuo lavoro, soprattutto se è disponibile una corrispondenza del datore di lavoro. Cerca di contribuire almeno quanto basta per ottenere la massima corrispondenza del datore di lavoro. Se non lo stai facendo, stai effettivamente rifiutando denaro gratuito.

E rimandare il risparmio per la pensione fino a quando non sarai libero dai debiti potrebbe costarti il ​​tuo bene più prezioso:il tempo. Con interesse composto, anche piccoli contributi al tuo piano pensionistico possono crescere in modo significativo.

Però, la ragione principale per rendere il risparmio una priorità assoluta rispetto al pagamento del debito è costruire il tuo fondo di emergenza. Senza un po' di soldi risparmiati, potresti semplicemente finire per aggiungere debito alla tua carta di credito per pagare una riparazione imprevista dell'auto o un viaggio al pronto soccorso.

“Se non hai risparmi, concentrarsi esclusivamente sul pagamento del debito può ritorcersi contro quando emergono esigenze o costi imprevisti, "dice Gioia. "Potresti aver bisogno di prendere in prestito di nuovo, e il debito può diventare una porta girevole”.

Cosa potrebbe andare storto? beh tante cose, soprattutto adesso. L'importanza di questo fondo è stata evidenziata nell'era del coronavirus:il 23 percento degli americani ha affermato che il loro più grande rammarico finanziario durante questa pandemia è stato non avere abbastanza risparmi di emergenza per superare la crisi in un sondaggio Bankrate di giugno.

Risparmiare prima - e costruire un fondo di emergenza decente - potrebbe fare la differenza tra affrontare tempi difficili e finire in un tribunale fallimentare.

Quanto risparmiare

Gli esperti raccomandano di creare un fondo di emergenza di tre-sei mesi di spese e di conservarlo in un conto di risparmio. Alcuni addirittura consigliano di mettere abbastanza contanti in banca per poter pagare le spese per un anno intero.

Ma devi iniziare da qualche parte. Aaron Graham, una PCP con Abacus Planning Group, Inc. in Colombia, NS., suggerisce di iniziare prima con l'obiettivo di coprire le spese di un solo mese.

“Non ci sono scuse per non risparmiare per queste emergenze, "dice Graham. “Non è una questione di se accadranno, ma quando; pianificare di conseguenza.”

Già che ci sei, guardati intorno con diverse banche per ottenere il miglior tasso possibile sui tuoi risparmi.

Risparmiare ai tempi del coronavirus

Per coloro che hanno la fortuna di avere ancora un reddito e la possibilità di lavorare da casa, questo potrebbe essere un ottimo momento per costruire i tuoi risparmi.

“Ora che gli americani trascorrono più tempo a casa, dovrebbero considerare i loro nuovi modelli. Dai un'occhiata alle bollette del telefono cellulare e della TV via cavo e pensa se è necessario modificare il tuo piano per evitare commissioni in eccesso, "dice Lindsay Sacknoff, responsabile dei depositi al consumo, prodotti e pagamenti presso TD Bank. "Potrebbero esserci anche servizi bonus per i quali hai pagato in precedenza che possono essere riconsiderati ora che hai più tempo a casa, come un servizio di pulizia della casa o una baby sitter. Queste spese ora possono essere tagliate dal tuo budget in modo da poter risparmiare quei soldi extra".

D'altra parte, se stai affrontando un reddito ridotto, potresti voler contattare i tuoi istituti di credito e fornitori per discutere le opzioni di sgravio temporaneo del pagamento.

"Può essere facile presumere che qualunque importo appaia sulla tua bolletta mensile sia scolpito nella pietra, e per alcune utenze comunali come l'acqua e l'elettricità che potrebbe essere il caso, "dice Tony Wahl, un esperto di crediti e prestiti presso Credit Sesame a Mountain View, California. "Però, a volte servizi in abbonamento come telefono, cavo e servizio Internet possono essere negoziati. Questo può aiutarti a dare la priorità alle tue bollette e liberare parte del tuo denaro disponibile da aggiungere ai tuoi risparmi.

I tassi di interesse sono molto bassi in questo momento, che in genere significa due cose:le persone non hanno lo stesso incentivo a risparmiare, ma hanno più incentivi per comprare o ottenere un prestito. Però, non dovresti lasciare che queste tariffe basse ti scoraggino dal risparmiare perché se c'è una cosa che abbiamo imparato dalla crisi del coronavirus, è che i tempi duri arrivano quando meno te lo aspetti:preparati per la prossima emergenza ora.

Quando dare priorità al rimborso del debito?

Quando hai un debito al consumo ad alto interesse, pagarlo per primo può aiutarti a risolvere i problemi in corso con la gestione dei tuoi soldi.

Otterrai un rendimento garantito tagliando i pagamenti degli interessi. In genere è più di quanto guadagneresti in borsa e sicuramente più di quanto guadagneresti in un conto di risparmio.

Per iniziare a ripagare il tuo debito, ecco quattro cose a cui dare un'occhiata:

• Calcola il tuo reddito spendibile (cosa rimane dopo le tasse, bollette e cibo)
• Elenca tutte le tue spese regolari (anche se periodiche) e vedi se c'è qualcosa che puoi eliminare
• Crea un budget basato su quel numero e includi il pagamento del debito come parte significativa dell'equazione

Aiuta anche a identificare quali sono i tuoi obiettivi finanziari, così puoi dare loro la priorità nel tuo budget. In questo caso, presumiamo che estinguere il debito sia la tua priorità numero uno. Contando un rimborso mensile nel tuo budget, sarà meglio assicurarsi che tu abbia ancora dei soldi rimanenti per le necessità.

Un'altra opzione da considerare è il trasferimento del saldo della carta di credito. Ciò può consentire di consolidare tutto il debito della carta di credito su un'unica carta a basso tasso e risparmiare denaro sugli oneri finanziari.

Tara Alderete, direttore dell'istruzione e della comunità presso Money Management International, afferma che di solito ha senso dare la priorità alla riduzione del debito, ma ci sono eccezioni.

“Se hai già un risparmio adeguato nel tuo fondo di emergenza, potresti voler concentrarti sull'eliminazione rapida del debito, “dice Alderete. "Però, se ti ritrovi a fare solo pagamenti minimi su debiti con tassi di interesse estremamente alti, quei debiti potrebbero farti perdere denaro e impedirti di raggiungere i tuoi obiettivi finanziari complessivi, e potresti volerti concentrare sul pagamento di quel costoso debito”.

Per come la vede Alderete, una parte importante della creazione di un budget è concentrarsi prima sulle spese prioritarie, in modo che tu possa liberare denaro da investire in un piano di riduzione del debito, pur potendo, si spera, essere ancora in grado di contribuire a un fondo di emergenza.

Al momento di decidere se estinguere il debito deducibile dalle tasse rispetto al risparmio, non preoccuparti di perdere una detrazione fiscale se paghi il debito. La detrazione vale probabilmente meno dell'interesse annuo che avresti pagato sul prestito.

L'approccio ideale

La soluzione migliore potrebbe essere quella di trovare un equilibrio tra il risparmio e l'estinzione del debito.

Potresti pagare più interessi di quanto dovresti, ma avere risparmi per coprire le spese improvvise ti terrà fuori dal ciclo del debito.

Inoltre, avere risparmi sufficienti offre tranquillità. È improbabile che alcune persone si sentano a proprio agio con qualsiasi strategia che faccia scendere i loro risparmi al di sotto di un certo livello. Per loro, risparmiare e pagare il debito allo stesso tempo potrebbe essere l'approccio migliore.

“Ogni situazione di risparmio vs debito è caso per caso, "dice Aaron Clarke, un consulente patrimoniale presso Halpern Financial ad Ashburn, Va. “Se un cliente ha un flusso di cassa in eccesso, la cosa migliore da fare è “camminare e masticare chewing gum” – pagare i debiti e risparmiare allo stesso tempo”.

Scopri di più:

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• Come uscire dal debito
• Una percentuale crescente di americani non ha alcun risparmio di emergenza