Perché impostare uno stop-loss per la tua posizione Bitcoin potrebbe portare a un disastro

Il trading di Bitcoin e altre criptovalute può essere uno sforzo molto redditizio. Ovviamente, potrebbe anche andare terribilmente storto. L'utilizzo di strumenti di trading tradizionali a volte funziona per il meglio, ma in molti casi è una mossa perdente. L'ordine stop-loss è forse uno degli strumenti più comuni utilizzati per limitare il proprio lato negativo quando si investe in asset tradizionali. Quando si tratta di scambiare Bitcoin e altcoin, tuttavia, può essere disastroso.

Che cos'è un ordine Stop Loss?

In poche parole, un ordine stop-loss è uno che viene piazzato per vendere un bene quando il suo prezzo raggiunge un certo livello.

Questi ordini hanno lo scopo di limitare la perdita di una posizione di trading nel caso in cui la propria previsione non si avveri. Molti trader tendono ad associare questo tipo di ordine a posizioni lunghe, ma potrebbe essere utilizzato anche per proteggere una posizione corta.

È uno strumento molto usato, ed è uno che toglie l'emozione dalle decisioni di trading. Impostando un ordine di stop-loss, ti proteggi da situazioni in cui non sei sicuro se uscire da un'operazione in perdita.

Perché funzionano nei mercati tradizionali?

I mercati tradizionali che non sono volatili come le criptovalute sono i luoghi in cui brillano gli ordini stop-loss. Come abbiamo detto, questo tipo di ordine toglie l'emozione dal trading.

Per esempio, se hai inserito una posizione che non sta andando come previsto, l'ordine di stop-loss verrà attivato quando il prezzo raggiunge un certo punto. Solitamente, gli investitori calcolano il loro rischio e determinano quanto sono disposti a perdere nel caso in cui l'operazione non vada a buon fine.

Quando i mercati sono meno volatili, il prezzo non oscilla così tanto. Quindi, ha senso uscire da una posizione perdente e ripensare ai punti di ingresso e alla strategia complessiva. Quando i mercati sono volatili, tuttavia, le cose sono molto diverse.

Quando uno Stop-Loss porta al disastro

Quando i mercati sono volatili, è del tutto possibile che il prezzo di un bene oscilli violentemente. È il caso di Bitcoin. Non è raro che il suo prezzo scenda del 5% per poi riprendersi in pochi istanti.

Questo vale anche per altre criptovalute. L'intero mercato delle criptovalute è relativamente piccolo rispetto a quelli più tradizionali. Ecco perché la manipolazione del mercato non è fuori questione.

Possessori di Bitcoin pesanti, o “balene”, può facilmente spostare il prezzo nella direzione desiderata per trarre profitto. Ad esempio, una balena potrebbe andare in uno scambio spot e iniziare a scaricare il suo Bitcoin per abbassarne il prezzo, mantenendo anche una posizione corta ad alta leva finanziaria per trarre profitto dalla tendenza al ribasso su una borsa che consente il trading a margine. Poi, una volta che il prezzo è sceso, il mercato si riprende rapidamente e il prezzo risale.

In quella situazione, un ordine stop-loss potrebbe essere disastroso perché venderà la tua posizione al prezzo di innesco. Per di qua, sarai fuori dal commercio prima che il prezzo si riprenda, che di solito accade molto rapidamente, soprattutto con Bitcoin.

Per darti un esempio molto fresco, questa cosa è successa meno di un giorno fa.

Come potete vedere, ieri il prezzo di Bitcoin è sceso da circa $9, 520 a circa $ 9, 080 molto rapidamente. Si tratta di un rapido calo di valore di circa il 6%, il che è decisamente significativo, visto il breve lasso di tempo. Tuttavia, Bitcoin ha recuperato quasi immediatamente in un rialzo particolarmente rapido.

Così, se fossi entrato in una posizione lunga e avessi impostato uno stop-loss compreso tra $9, 500 e $9, 080, la tua posizione sarebbe stata chiusa e non ci saresti stato per il recupero. Avresti finito per perdere nonostante avessi impostato la posizione giusta (desiderando il mercato).

E questo non è uno scenario una tantum:il grafico Bitcoin dell'anno scorso mostra molte di queste mosse ben pianificate.

Qual è la soluzione?

Invece di piazzare ordini stop-loss effettivi quando fai trading di Bitcoin, a volte può essere più appropriato averne uno in mente. Per di qua, avrai l'opportunità di valutare la situazione e determinare se vale la pena uscire dalla tua posizione per una perdita, senza effettivamente impostare un ordine di stop-loss che può essere chiuso forzatamente come nello scenario sopra. Tuttavia, tieni presente che dovrai controllare di tanto in tanto il mercato per monitorare il prezzo corrente.