Rapporto costi-benefici

Qual è il rapporto spese-benefici?

Il settore assicurativo utilizza il rapporto costi-benefici per descrivere la proporzione di denaro prelevato da un'azienda rispetto all'importo pagato in sinistri. È una metrica operativa cruciale calcolata dividendo i costi di un'azienda associati alla fornitura di copertura assicurativa per i ricavi dei premi addebitati per tale copertura. A causa dei significativi valori in dollari coinvolti, una singola variazione percentuale nel rapporto spese-benefici può avere un impatto significativo sul reddito netto della società.​​​​​​​

Punti chiave:

• Il rapporto costi-benefici è una metrica utilizzata dal settore assicurativo per descrivere il costo della sottoscrizione dell'assicurazione rispetto ai ricavi che riceve da tali polizze.
• Il rapporto viene calcolato dividendo i costi di copertura assicurativa di un'azienda per i ricavi dei premi addebitati per tale copertura.
• Una singola variazione percentuale nel rapporto costo/benefici può avere un impatto significativo sul reddito netto di una società.​​​​​​​
• Il rapporto costi/benefici viene combinato con il rapporto perdite/utili per ottenere il rapporto combinato, che viene utilizzato per valutare le prestazioni di un'azienda nel tempo.

Comprensione del rapporto costi-benefici

Il rapporto costi-benefici confronta le spese di un assicuratore per la sottoscrizione di un'assicurazione con i ricavi che riceve da tali polizze. In genere, i fornitori di assicurazioni tentano di ridurre al minimo questo rapporto poiché indicherebbe un aumento della crescita del fatturato rispetto alle spese. La riga superiore di un rendiconto finanziario aziendale serve per segnalare le entrate lorde. Questa riga mostra l'intero valore dei servizi venduti ai clienti. Le righe successive elencano le spese e ridurranno l'importo della riga superiore.

Per il settore assicurativo, il rapporto costi-benefici deriva dalla divisione del costo di acquisizione, sottoscrizione, e al servizio di una polizza mediante il premio netto addebitato. Le spese possono includere gli stipendi dei dipendenti, commissioni di agenti e broker, dividendi, pubblicità, spese legali, e altre spese generali e amministrative (G&A).

Una società combinerà il rapporto costi-benefici con il rapporto perdite/utili per arrivare a un rapporto combinato. Mentre il rapporto benefici considera le spese aziendali, il rapporto perdita/guadagno considera i sinistri pagati, comprese le regolazioni, rispetto al premio netto. Anche, a causa del maggior numero di probabili sinistri per periodo, le perdite per gli operatori sanitari saranno superiori a quelle per l'assicurazione di proprietà o infortuni. Il combined ratio misura il flusso di denaro in uscita da un'azienda attraverso il pagamento delle spese e le perdite totali in quanto si riferiscono ai proventi dei premi.

Per gli investitori che desiderano aggiungere il settore assicurativo al proprio portafoglio, questi rapporti creano una piattaforma eccellente per analizzare le prestazioni di un'azienda nel tempo.

Diversi metodi per misurare i rapporti benefici-spese

Una compagnia di assicurazioni può utilizzare uno dei due metodi per determinare il suo rapporto costi-benefici.

1. Un metodo di contabilità statutaria (SAP) è un approccio conservativo per determinare il rapporto. Il metodo utilizza i premi netti contabilizzati come denominatore. Il premio netto è la somma di tutti i premi, sia nuovi che esistenti, sottoscritto, meno eventuali premi di polizza ceduti alle compagnie di riassicurazione e quindi aggiunge le polizze di riassicurazione assunte.
2. I principi contabili generalmente accettati (GAAP) utilizzano il totale di tutti i premi della sola nuova attività sottoscritta, e poi detrae le spese, le perdite, o entrambi.

Il rapporto spese-benefici con la regola 80/20

Come parte dell'Affordable Care Act del 2010, la regola 80/20 si applica agli operatori sanitari e li considera responsabili nei confronti dei consumatori che servono. Conosciuto come il rapporto di perdita medica o il rapporto di costo medico (MCR), la Regola regola come una società può spendere i fondi guadagnati dai pagamenti dei premi.

Sotto la Regola, i fornitori di assicurazione sanitaria devono generalmente restituire l'80%, o 85% a seconda delle dimensioni del piano, della raccolta premi per pagare le prestazioni sanitarie agli assicurati. Il calcolo dell'MCR è il valore dei sinistri più i fondi spesi dall'azienda per migliorare la qualità dell'assistenza sanitaria diviso per i premi ricevuti.

Il miglioramento della qualità dell'assistenza sanitaria può includere sforzi educativi incentrati sia sul consumatore che sulla professione medica, migliorare l'efficacia del trattamento e dei farmaci per ottenere un esito positivo per il paziente, e altre azioni volte a migliorare l'assistenza medica in America.

Il 9 aprile 2019, l'amministrazione Trump ha rilasciato modifiche alla regola 80/20. Entro il 2020, i singoli stati possono modificare il livello dell'80% per invogliare i fornitori di assicurazioni a sottoscrivere polizze nel loro stato. Anche, come scritto e modificato, la Regola non si applica ai piani precedenti e alle eventuali politiche scritte nei territori degli Stati Uniti come Porto Rico, Guam, e le Isole Vergini americane.