Quando puoi prelevare da un conto UTMA?

"UTMA" si traduce in Uniform Transfers to Minors Act, fondata nel 1986 per fornire un modo per gli adulti di fare regali finanziari ai minori pur mantenendo il controllo dei fondi. I minorenni non possono gestire legalmente i propri investimenti, e i conti UTMA consentono agli adulti di detenere e gestire le risorse per loro, soggetto ad alcune regole.

I conti UTMA sono regolati dalla legge statale, e non tutti gli stati li riconoscono. Alcuni stati prevedono l'Uniform Gifts to Minors Act, o UGMA, conti invece, che sono marginalmente differenti.

Come funzionano gli account UTMA

Supponi di contribuire con $ 25, 000 su un account UTMA per conto di tuo figlio. Puoi contribuire quanto vuoi a un account UTMA. Non ci sono limiti di legge. Potresti o meno nominare te stesso come custode del conto:l'adulto che investe e gestisce quel denaro per conto del bambino.

Il custode può investire in azioni, obbligazioni e fondi comuni di investimento, ma non possono acquistare a margine o assumere stock option perché questi ultimi investimenti sono più rischiosi. E, Dopotutto, questo è il denaro di qualcun altro che il custode sta gestendo.

Non si ottengono quei $ 25, 000 indietro se cambi idea. I contributi ai conti UTMA sono regali irrevocabili. Tuo figlio possiede legalmente quel denaro non appena viene effettuato il trasferimento. Semplicemente non riescono a gestire i fondi.

Un genitore può prelevare denaro da un conto UTMA?

Un genitore può prelevare denaro da un conto UTMA a condizione che sia il custode del conto, ma il custode può spendere i fondi prelevati solo per conto del minore ea suo vantaggio. Questo non significa attingere ai fondi per l'abbigliamento scolastico, indennità settimanali o qualsiasi altra cosa che i genitori devono provvedere ai propri figli. I fondi prelevati possono essere spesi solo per "extra, " come un'auto che può portarli a scuola o al lavoro o un computer necessario per gli studi.

Quando il minore raggiunge la maggiore età

I bambini diventano legalmente adulti all'età di 18 o 21 anni, a seconda della legge statale. Questo è il numero magico quando il custode di un account UTMA deve farsi da parte. In nessun caso è mai oltre i 21 anni, e questo solo in circostanze particolari in alcuni stati che prevedono che i fondi possano essere trattenuti per qualche anno in più dopo i 18 anni.

Il pieno controllo dei fondi passa al giovane adulto in questo momento e possono fare assolutamente tutto ciò che vogliono con i soldi e le risorse. I donatori del conto non sono autorizzati a stabilire alcuna condizione su cosa possono essere utilizzati i fondi quando il beneficiario raggiunge la maggiore età.

Devi pagare le tasse su un conto UTMA?

I fondi in quel conto UTMA presumibilmente sono cresciuti bene per un po', e puoi stare certo che l'IRS alla fine vorrà la sua parte di quella crescita. L'imposta sul reddito deve essere pagata sui guadagni del conto.

Il reddito sarebbe imponibile al figlio o al beneficiario del conto, sebbene il primo $1, 100 è esentasse a partire dal 2020, almeno fino a quando non raggiungono l'età di 18 anni prossimo $1, 100 è tassato all'aliquota della "tassa sui bambini", che entra in gioco dai 19 ai 24 anni se il beneficiario è uno studente a tempo pieno. Al di là di questi incrementi, gli utili sono tassati alle aliquote fiscali presumibilmente più elevate dei genitori, presupponendo che il beneficiario sia ancora minorenne al momento del recesso.

Questa regola si applica fino all'età di 24 anni, a meno che il figlio non paghi più della metà del proprio mantenimento dal proprio reddito da lavoro, non dal reddito da investimento o dai proventi del conto.

I genitori hanno anche la possibilità di segnalare i prelievi sulla propria dichiarazione dei redditi in modo da non dover presentare una dichiarazione per conto del figlio, ma il reddito da investimento complessivo del bambino per l'anno non può essere stato più di $ 11, 000 a partire dal 2020 .