Capire i prestiti obbligazionari

Prestiti obbligazionari , o come sono formalmente conosciuti, prestiti obbligazionari da reddito ipotecario, sono prestiti che sono parzialmente finanziati da obbligazioni ipotecarie. Sono emessi dai governi statali e locali al fine di aiutare gli acquirenti di case con redditi bassi e moderati ad acquistare le loro prime case. I prestiti obbligazionari sono finanziati attraverso obbligazioni ipotecarie, che consente ai finanziatori partecipanti di offrire tassi di interesse inferiori rispetto ai finanziatori privati. Nell'attuale clima immobiliare, questo è uno dei pochi modi in cui le persone in fasce di reddito più basse possono acquistare case.

Nozioni di base sui prestiti obbligazionari e sulle entrate ipotecari

Quando una persona vuole comprare una casa, ha bisogno di chiedere un mutuo per aiutare a coprire i costi. Gli erogatori di mutui, però, non vogliono offrire i loro prestiti a chiunque. Vogliono fare tutto il possibile per assicurarsi di riavere i loro soldi. Ciò significa che tendono ad escludere gli individui che hanno un reddito inferiore alla media, storia creditizia tutt'altro che ideale o una combinazione di entrambi. Durante l'ultima bolla immobiliare, quegli standard furono notevolmente allentati, ma una volta che la bolla è scoppiata, la ricaduta ha costretto gli istituti di credito ipotecario a inasprire nuovamente le restrizioni.

Sin dalla Grande Depressione, Locale, i governi statali e federali hanno lavorato per aumentare la proprietà della casa tra i residenti nelle fasce di reddito più basse. Però, i loro sforzi sono stati ostacolati dal fatto che i prestatori privati ​​erano tutt'altro che disposti a prestare alle persone che stavano cercando di aiutare. La questione ha acquisito una nuova urgenza quando le ricadute della crisi immobiliare hanno lasciato un eccesso di alloggi vacanti e pignorati in tutti gli Stati Uniti.

I prestiti obbligazionari ipotecari sono stati progettati per affrontare questo problema. Sono emessi da istituti di credito per conto di governi statali e locali, che forniscono una copertura finanziaria parziale. Questo sostegno finanziario è finanziato attraverso obbligazioni ipotecarie. Quel modo, i governi statali e locali possono fornire mutui a condizioni più generose di quelle offerte dai prestatori privati.

Comprensione delle obbligazioni di reddito ipotecario

Le obbligazioni ipotecarie funzionano in modo simile a qualsiasi altra obbligazione emessa dal governo. Il governo statale o locale emette le obbligazioni, mettendoli in vendita a qualsiasi investitore interessato. Quando l'investitore acquista un'obbligazione, lui o lei ottiene la garanzia che il denaro verrà restituito dopo un certo periodo. Fino a quando questo non accadrà, l'investitore riceve pagamenti pari a qualunque interesse l'obbligazione acquisisce. I pagamenti degli interessi non sono soggetti ad alcuna imposta federale e locale.

I fondi guadagnati dalla vendita dei titoli emessi dal governo vanno a favore di alcuni programmi governativi. In caso di obbligazioni ipotecarie, il finanziamento è messo insieme per finanziare tanti prestiti obbligazionari quanti ne vuole il governo emittente. Le obbligazioni non coprono il costo dell'intero prestito, ma coprono abbastanza per renderlo redditizio per i finanziatori partecipanti.

Capire i prestiti obbligazionari

Le regole e le condizioni dei prestiti obbligazionari variano tra i governi, ma i requisiti di base tendono ad essere sostanzialmente gli stessi. Di solito sono per prestiti ipotecari a tasso fisso di 30 anni. Ciò significa che un mutuatario ha 30 anni per rimborsare il prestito e i tassi di interesse rimarranno gli stessi per tutto il tempo. Grazie alle obbligazioni di reddito ipotecario, i tassi di interesse sono inferiori a quelli che sarebbero per mutui convenzionali di valore simile.

Affinché qualcuno possa beneficiare di un prestito obbligazionario, il suo reddito non deve superare un certo limite di reddito. Tale limite di solito non supera il 115 percento del reddito familiare medio della sua contea. La storia creditizia del mutuatario deve soddisfare gli standard stabiliti dalla Federal Housing Administration. Il mutuatario deve essere il primo proprietario di una casa, anche se alcuni governi si riservano il diritto di rinunciare a questo requisito in determinate circostanze. La casa che il mutuatario sta acquistando deve fungere da residenza principale. Nella maggior parte dei casi, il mutuatario deve vivere all'interno di determinate aree all'interno di uno stato o locale. Queste aree tendono ad avere un reddito mediano inferiore alla media e/o un tasso di pignoramenti superiore alla media.

I prestiti obbligazionari possono essere acquistati da istituti di credito ipotecario che hanno accettato di partecipare ai loro programmi di prestito obbligazionario locale con reddito ipotecario. I finanziatori sono elencati sul sito ufficiale di ciascun programma.