Cosa sono le disponibilità liquide nette?

Liquidità nette è un termine utilizzato per definire la posizione di liquidità immediata di un'azienda. Viene calcolato come differenza tra attività liquide e passività correnti Passività correnti Le passività correnti sono obbligazioni finanziarie di un'entità commerciale che sono esigibili ed esigibili entro un anno. Una società li mostra sul. Esempi di attività liquide includono contanti, attività del mercato monetario, azioni, crediti, titoli negoziabili, o qualsiasi attività che può essere rapidamente convertita in denaro.

Le disponibilità liquide nette possono essere utilizzate per valutare la condizione finanziaria di un'azienda. Se una società possiede attività liquide nette positive, significa che è in una posizione comoda per effettuare pagamenti a breve termine o se può intraprendere qualsiasi attività di investimento senza alcun supporto finanziario.

Alcune attività non rientrano nella definizione di liquidità, anche se sono attività correnti. Un esempio è inventoryInventoryInventory è un conto corrente che si trova nello stato patrimoniale, costituito da tutte le materie prime, lavori in corso, e prodotti finiti che a. Sebbene possa essere venduto per generare liquidità, è molto probabile che l'inventario venduto immediatamente venga venduto con uno sconto.

Altre attività correnti, come risconti attivi e crediti per imposte sul reddito, non può essere venduto per contanti, motivo per cui non sono considerate attività liquide.

Quando si esaminano le passività correnti, possiamo classificarli come volatile o stabile . Nella maggior parte dei calcoli delle attività liquide nette, sono escluse le passività volatili. Le passività volatili includono fondi che sono instabili e possono scomparire dal bilancio di una società durante la notte. Un esempio di passività volatile nel bilancio di una banca sono i prestiti non assicurati.

Riepilogo

• Liquidità nette è un termine utilizzato per definire la posizione di liquidità immediata di una società, ed è calcolato come differenza tra attività liquide e passività correnti.
• La liquidità degli asset è cruciale per tutti i tipi di attività, e aiuta a indicare quanto è a suo agio un'azienda se deve affrontare un'emergenza o una situazione insolita.
• Alcune attività non rientrano nella definizione di liquidità, anche se sono attività correnti.

Importanza delle disponibilità liquide

La liquidità degli asset è cruciale per tutti i tipi di attività, e aiuta a indicare quanto è a suo agio un'azienda se deve affrontare un'emergenza o una situazione insolita. Consideriamo una situazione in cui c'è una crisi economica, e una società è fortemente indebitata senza alcuna liquidità. L'effetto immediato (se l'azienda non è in grado di raccogliere fondi aggiuntivi) sarebbe che dichiarerebbe bancarottaFallimentoIl fallimento è lo status giuridico di un'entità umana o non umana (un'impresa o un'agenzia governativa) che non è in grado di rimborsare il suo debito debiti.

È anche vero che più attività liquide possiede una società, le maggiori probabilità sono che ottenga un prestito ea tassi vantaggiosi. La maggior parte delle istituzioni finanziarie chiede alle aziende di registrare le attività come garanzia, e possedere liquidità dimostra che in caso di solvibilità, il prestito bancario può essere rimborsato.

Le disponibilità liquide sono anche un indicatore del fatto che un'azienda stia facendo buon uso delle proprie risorse. Se un'azienda ha troppi contanti inutilizzati nel suo conto bancario, si può dire che non stia facendo buon uso delle sue disponibilità liquide. Il denaro può essere utilizzato per investimenti o per pagare dividendi agli azionisti.

Però, il dilemma più grande è mantenere l'equilibrio ideale tra avere un'adeguata sicurezza finanziaria (in termini di liquidità) e non avere troppa liquidità inutilizzata. La maggior parte delle aziende e degli esperti suggerisce di avere un buffer di almeno sei mesi di spese in attività liquide, che copre i costi operativiSpese operativeSpese operative, spese di funzionamento, o "aperto, " si riferisce alle spese sostenute in relazione alle attività operative di un'impresa e tiene conto anche di eventuali fondi di emergenza che potrebbero essere necessari durante il periodo.

Esempio di calcolo delle disponibilità liquide nette

Di seguito è riportato un esempio numerico del calcolo delle disponibilità liquide nette. La figura 2 è un estratto dal bilancio della società XYZ, che mostra i vari tipi di attività e passività della società. In grigio sono evidenziate le componenti dello stato patrimoniale utilizzate per il calcolo delle disponibilità liquide nette.

La figura 3 mostra il calcolo effettivo delle attività liquide nette per la società XYZ. Sulla base delle cifre, la società presenta una posizione liquida netta di +2 milioni, indicando che è in una posizione abbastanza comoda per far fronte ai suoi obblighi a breve termine.

Altre risorse

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