Che cos'è l'indice del flusso di denaro?

Money Flow Index (MFI) è un indicatore di movimento che analizza sia il tempo che il prezzo per misurare la pressione commerciale - acquisto o vendita. Viene anche chiamato indice di forza relativa (RSI) ponderato in base al volume. in quanto include il volume, a differenza dell'RSI, che comprende solo il prezzo.

Il flusso di denaro positivo è indicato da un aumento del prezzo tipico, segnalando la pressione di acquisto, considerando che una diminuzione del prezzo tipico indica un flusso di denaro negativo, segnalando così una pressione di vendita Rialzista e Ribassista I professionisti della finanza aziendale si riferiscono regolarmente ai mercati come rialzisti e ribassisti sulla base di movimenti di prezzo positivi o negativi. Un mercato ribassista è in genere considerato esistere quando c'è stato un calo dei prezzi del 20% o più dal picco, e un mercato rialzista è considerato un recupero del 20% da un fondo di mercato. Questi flussi di denaro positivi e negativi vengono accumulati per creare un rapporto di flusso di denaro o rapporto di denaro.

Il rapporto monetario viene utilizzato per scoprire l'IFM che oscilla tra 0 e 100. Poiché l'IFM incorpora il volume, può essere utilizzato per l'identificazione di estremi di prezzo e inversioni con segnali diversi.

Riepilogo

• Money Flow Index (MFI) è un indicatore che misura la pressione di vendita e acquisto analizzando i dati di prezzo e volume.
• L'indicatore MFI oscilla tra 0 e 100.
• La condizione di ipercomprato si verifica quando la IFM sale sopra 80. Una IFM inferiore a 20 indica una condizione di ipervenduto.

Formula per l'indice del flusso di denaro (MFI)

Money Flow Index (MFI) può essere calcolato utilizzando i seguenti passaggi:

1. Calcolare il prezzo tipico per un periodo.

Prezzo tipico =(Basso + Alto + Chiusura) / 3

Se il prezzo tipico di oggi è superiore a quello di ieri, implica un flusso di denaro positivo. Se il prezzo tipico è inferiore, implica un flusso di denaro negativo. L'aggregato di denaro positivo in determinati periodi fornisce un flusso di denaro positivo, e l'aggregato di denaro negativo in determinati periodi dà un flusso di denaro negativo.

2. Calcolare il flusso di denaro grezzo.

Flusso di denaro grezzo =volume x prezzo tipico

3. Calcola il rapporto monetario.

Rapporto monetario =flusso di denaro positivo a 14 periodi / flusso di denaro negativo a 14 periodi

4. Calcolare l'indice di flusso di denaro (MFI).

Indice del flusso di denaro (MFI) =100 – [100 / (1 + rapporto di denaro)]

Segnali dell'indice di flusso di denaro (MFI)

L'MFI genera tre segnali principali:condizioni di ipercomprato/ipervenduto, oscillazioni di fallimento, e divergenze.

1. Condizione di ipercomprato/ipervenduto

Un titolo sarà considerato ipercomprato se l'IFM mostra un rapido aumento del prezzo a un livello elevato. Allo stesso modo, un titolo è considerato ipervenduto se l'IFM indica un rapido calo del prezzo fino a un livello notevolmente basso. I livelli di ipervenduto e ipercomprato sono utili per l'identificazione dei prezzi estremi.

In genere, condizioni di ipercomprato si verificano se l'IFM è superiore a 80, e sotto 20 MFI indica condizioni di ipervenduto. I prezzi possono continuare a salire mentre la tendenza al rialzo è forte, e l'IFM può aumentare oltre 80.

D'altra parte, Le IFM possono scendere sotto 20 quando i prezzi continuano a scendere in presenza di una forte tendenza al ribasso. Se l'IFM aumenta al di sopra di 90, è considerata una condizione di vero ipercomprato, e un MFI inferiore a 10 è considerato una condizione di vero ipervenduto.

Però, le IFM oltre 90 e inferiori a 10 si verificano raramente e suggeriscono che un movimento dei prezzi non è sostenibile. Molti scambi di titoli nel mercato dei cambiNew York Stock Exchange (NYSE)Il New York Stock Exchange (NYSE) è la più grande borsa valori del mondo, che ospita l'82% dell'S&P 500, così come 70 dei più grandi senza raggiungere i prezzi estremi del livello 90/10.

2. Divergenze

Segnali di divergenza si verificano se le indicazioni dell'azione dei prezzi e dell'IFM sono opposte. La differenza nelle indicazioni può essere considerata come un'imminente inversione di tendenza. Nello specifico, esistono due tipi di divergenze:

Divergenza rialzista dell'indice del flusso di denaro (MFI)

Si verifica quando il prezzo cambia a un nuovo minimo, invece, l'IFM indica un minimo più elevato che mostra un aumento del flusso di denaro. Implica che la pressione di vendita sta diminuendo, e gli acquirenti si impadroniranno del mercato. Offre l'opportunità di acquistare i titoli a prezzi bassi.

Divergenza ribassista dell'indice del flusso di denaro (MFI)

Si verifica quando il prezzo si sposta su un nuovo massimo mentre l'IFM indica un massimo inferiore. Significa la diminuzione della pressione di acquisto e il tempo per i venditori di assumere il controllo del mercato. È un'opportunità per i venditori di realizzare profittiProfitto vs contantiComprendere la differenza tra profitto vs contanti è molto importante nel settore finanziario. Il profitto è definito come il ricavo meno tutte le spese di a.

3. Oscillazioni di fallimento

Come divergenze, le oscillazioni di guasto possono anche tradursi in un'inversione del prezzo. Però, le oscillazioni di guasto non dipendono dal prezzo e dipendono completamente dall'IFM. Ci sono quattro fasi nelle oscillazioni di fallimento in entrambi i tipi di oscillazioni di fallimento:rialzista e ribassista.

Oscillazione di fallimento dell'indice di flusso di denaro rialzista (MFI)

Passaggio 1:l'MFI scende al di sotto di 20 (ipervenduto)

Passaggio 2:l'MFI si riprende e sale sopra i 20

Passaggio 3:MFI diminuisce ma rimane al di sopra di 20

Passaggio 4:MFI spara al di sopra del massimo precedente

Oscillazione di fallimento dell'indice di flusso di denaro ribassista (MFI)

Passaggio 1:l'MFI aumenta oltre 80 (ipercomprato)

Passaggio 2:l'MFI scende al di sotto di 80

Passaggio 3:MFI aumenta leggermente ma rimane al di sotto di 80

Passaggio 4:l'MFI scende al di sotto del minimo precedente

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