Gestione degli investimenti

"Gestione degli investimenti" suona come un termine autoesplicativo. Ma in un sondaggio di 20, 000 investitori da 28 paesi, ognuno dei quali aveva almeno $ 12, 000 investiti, solo il 37% degli intervistati è in grado di identificare cosa fa effettivamente un gestore degli investimenti.

E cos'è esattamente? Come affermano gli autori del sondaggio, un gestore di investimenti “gestisce denaro per conto dei clienti, mettendo in comune i propri fondi in varie strategie di investimento a lungo termine”.

Questo compito è distinto da quello di un pianificatore finanziario, che è qualcuno che fornisce consulenza sugli investimenti e aiuta a creare piani finanziari che possono aiutare le persone a raggiungere i loro obiettivi a lungo termine.

Quindi cerchiamo di capire cos'è la gestione degli investimenti.

Che cos'è la gestione degli investimenti?

Una buona definizione di gestione degli investimenti è l'attività di gestione dei portafogli di investimento dei clienti o di altre attività in cambio di un compenso. Questo può essere fatto a qualsiasi livello, da una grande società finanziaria che investe i beni di altre società ai singoli gestori che investono i risparmi dei singoli clienti.

La gestione degli investimenti è un settore in rapida crescita e una delle principali fonti di guadagno per il settore dei servizi finanziari. Poiché gli asset in gestione (AUM) sono aumentati negli ultimi anni con la globalizzazione dei mercati dei capitali, le alternative di investimento si sono moltiplicate, e la tecnologia ha consentito un accesso più ampio agli strumenti di investimento. I gestori degli investimenti si sono moltiplicati.

Tipi di gestione degli investimenti

La gestione degli investimenti si presenta in due forme principali:attiva e passiva.

Gestione attiva

La gestione attiva degli investimenti implica prendere decisioni strategiche sugli investimenti al fine di aumentare il rendimento il più possibile. I manager attivi affermano di poter "battere il mercato", ovvero, fornire più di un ritorno rispetto agli investimenti passivi, come i fondi indicizzati che generalmente seguono l'andamento del mercato nel suo insieme

I gestori degli investimenti di solito addebitano ai clienti una percentuale delle attività in gestione per questo servizio, che può aggiungere una quantità significativa di denaro anche a un tasso dell'1-2%. Alcuni credono che i gestori attivi non aggiungano molto valore dopo che le loro commissioni e i costi di transazione sono stati contabilizzati.

lo stesso, molte persone decidono di utilizzare gestori attivi, come percepiscono, così facendo aumenteranno le loro possibilità di uscire avanti.

Gestione passiva

La gestione passiva degli investimenti è progettata per seguire l'ascesa e la caduta del mercato. In un lungo periodo di tempo, la crescita del mercato generalmente eguaglia o supera i rendimenti portati dai gestori attivi.

La gestione passiva può essere eseguita da servizi automatizzati come i robo-investitori. Il processo prevede di investire i tuoi soldi in vari fondi, come fondi comuni di investimento indicizzati o fondi negoziati in borsa, che rifletterà il movimento del mercato. Una buona strategia può essere quella di lavorare con un robo-investitore che utilizza consulenti umani per aiutarti durante il processo.

Ho bisogno di un gestore degli investimenti?

Quando si considera se si desidera assumere un gestore degli investimenti, ricorda che puoi utilizzare un servizio automatizzato per investire passivamente e probabilmente uscirne con un portafoglio che vale quanto se avessi usato un gestore di investimenti tradizionale.

Però, ci sono sicuramente validi motivi per assumere un manager attivo. Questi includono aiutarti a rispettare un piano di investimento, guidandoti nella creazione di un portafoglio robusto, riequilibrare i tuoi investimenti usando la logica e non l'emozione, e regolare il saldo degli investimenti man mano che la tua vita si evolve.

Se decidi di pagare per questi servizi, assicurati di sapere esattamente per cosa stai pagando. Siate certi che l'investimento sarà utile per voi, anche se il ritorno è più tranquillo che in dollari.

Scegliere la giusta gestione degli investimenti

È necessario un alto livello di fiducia per lavorare bene con un gestore degli investimenti. Un modo per incoraggiarlo è controllare le credenziali dei tuoi potenziali clienti.

La Securities and Exchange Commission (SEC) regola i gestori degli investimenti che hanno il controllo di oltre $ 110 milioni nelle attività dei clienti. Le autorità di regolamentazione dei titoli statali sovrintendono a coloro che gestiscono meno di questo:individui, soprattutto. Cerca il tuo potenziale manager sul sito web BrokerCheck gestito dalla Financial Industry Regulatory Authority (FINRA).

Chiedi al tuo potenziale gestore degli investimenti se agisce come fiduciario, il che significa che hanno l'obbligo di agire nel migliore interesse dei loro clienti. Coloro che non sono fiduciari possono privilegiare le commissioni o altre forme di guadagno personale rispetto alle esigenze dei propri clienti.

È molto più importante cercare un manager che fornisca il tipo di servizio che desideri, si adatta bene al tuo stile e alle tue esigenze, e le cui tariffe sono ragionevoli. Ecco alcune cose da guardare:

• Commissioni: Troppe commissioni elevate annulleranno qualsiasi vantaggio che un manager ti porterà; informarsi sul costo delle commissioni, commissioni commerciali, e commissioni AUM.

• Problemi: Sembra che lavorare con questa persona o servizio richieda molto tempo ed energia? Se uno degli aspetti principali dell'assunzione di qualcuno è semplificarti la vita mentre ti prendi cura dei tuoi soldi, assicurati che la persona che assumi lo faccia.

• Servizi: Il gestore offre tutti i servizi che stai cercando? Lui o lei promette di aiutarti nei modi di cui hai bisogno?

• Esperienza: Il manager ha esperienza nell'aiutare persone come te a raggiungere i tipi di obiettivi che speri di raggiungere?

• Certificazioni: Quali certificazioni di settore ha ricevuto la persona (ad es. CFA, PCP)? La persona è registrata presso lo stato? È un fiduciario?

• Approccio: Qual è l'approccio del gestore agli investimenti? Perché pensa che questo approccio produrrà risultati migliori rispetto al mercato nel suo insieme?

L'ultimo punto di questo elenco è essenziale; se il punto di assumere un gestore degli investimenti è battere il mercato, allora è importante essere molto chiari sul motivo per cui ritieni che saranno in grado di farlo.

"Ecco il punto:se non puoi valutare il processo di un gestore degli investimenti e accertarti che pensi che possa produrre risultati superiori e quindi monitorare che il gestore si attenga ad esso, è probabile che tu stia meglio con un basso costo, investimento passivo, ” scrive Gary Mishuris, socio amministratore e chief investment officer di Silver Ring Value Partners, a Forbes.

Come valutare il track record di un manager

Una trappola quando si sceglie un gestore degli investimenti è basare la propria decisione in modo troppo pesante sui recenti rendimenti degli investimenti. Considerando che i rendimenti recenti non ti dicono quasi nulla su come andranno gli investimenti nel lungo termine, dare loro la priorità è un errore.

Anziché, cerca un manager in grado di offrire un record che può essere verificato dai Global Investment Performance Standards (GIPS). Questi sono standard globali per le prestazioni degli investimenti che consentono ai consumatori di confrontare le prestazioni di diverse aziende al fine di esprimere giudizi sui loro precedenti investimenti. Qualsiasi gestore degli investimenti che assumi dovrebbe essere in grado di fornirti un audit conforme al GIPS dei loro rendimenti. L'incapacità o la riluttanza a farlo è una bandiera rossa.

La scelta di un gestore degli investimenti è difficile. Può essere difficile giudicare il ROI dell'importo che si deve investire in commissioni per mantenere i servizi del gestore. Ecco perché vale la pena guardare ai gestori e ai servizi di investimento attivi e passivi, e nel pensare attentamente a ciò che è prezioso per te. Un gestore degli investimenti che ti aiuta in modi immateriali, come la tranquillità o la disponibilità a lungo termine, consultazione in corso, possono essere tanto preziosi quanto i ritorni finanziari che potrebbero offrire.

Sii chiaro su cosa stai cercando nella gestione degli investimenti, e lascia che quella prospettiva ti guidi nella ricerca del professionista o del servizio che fa per te.

Vuoi saperne di più sugli investimenti? Iscriviti con Wealthsimple, un servizio di investimento automatizzato che viene fornito con supporto umano illimitato. Wealthsimple utilizza tecnologie all'avanguardia, offre tariffe basse, e viene fornito con personalizzato, servizio cordiale.