5 modi per risparmiare subito per il college

Quando si tratta di prestiti agli studenti, io e mio marito abbiamo storie opposte. Mentre la mia retta è stata in parte pagata dai miei genitori e dai soldi della borsa di studio, il resto è venuto da $ 24, 000 in prestiti agli studenti. Mio marito, d'altra parte, navigato attraverso la scuola senza prendere un solo centesimo di debito.

Questo perché la sua famiglia aveva risparmiato in un fondo per il college per la maggior parte della sua vita. Mentre lottavo per pagare il prestito studentesco e vivevo con un budget ridotto dopo la laurea, si stava concentrando sulle sue passioni e viveva comodamente con un reddito più modesto del mio.

Settembre è il mese del risparmio universitario, quindi ecco alcuni dei modi migliori per risparmiare per le spese universitarie di tuo figlio e come coinvolgerli nel processo.

Tipi di conti di risparmio universitari

Inizia un 529

Un 529 è un conto di risparmio utilizzato specificamente per le spese legate all'istruzione. I genitori possono contribuire con denaro a un 529, investire i proventi e ricevere una speciale agevolazione fiscale.

Il 529 è un'opzione popolare per i genitori perché molti stati offrono crediti d'imposta o detrazioni sui contributi. I crediti d'imposta variano a seconda di dove vivi. Per esempio, Indiana fornisce un $ 1, 000 di credito d'imposta se contribuisci con $ 5, 000, mentre i residenti dell'Arizona possono prendere $ 5, 000 detrazione per individui o $ 10, 000 per le famiglie.

Ci sono sette stati che non consentono alcun credito d'imposta o detrazione, compresa la California, Delaware, Hawaii, Kentucky, Maine, New Jersey e Carolina del Nord.

529 contributi non sono deducibili dalle tasse federali. Se vivi in ​​uno stato senza imposta sul reddito, quindi aprire un 529 non ti aiuterà a risparmiare sulle tasse.

529 fondi possono essere spesi solo per spese legate all'istruzione, comprese le lezioni, tasse e libri di testo. Se quei soldi vengono spesi per commissioni non ammissibili, la famiglia dovrà pagare una penale del 10% sulle tasse. In viaggio da e per l'università, il pagamento delle spese di studio all'estero e del materiale scolastico sono alcuni esempi di spese non qualificate.

Perché puoi investire denaro in un 529 come investiresti in un conto pensione, i tuoi contributi possono crescere nel tempo. Puoi investire tali contributi in un fondo indicizzato o in un fondo comune di investimento.

Molti provider 529 ti consentono di creare un URL personalizzato in modo che altre persone possano aggiungere denaro al conto. Per esempio, potresti inviare questo link prima di Natale o del compleanno di tuo figlio per incoraggiare i nonni e altri parenti a dare un contributo 529 invece di acquistare giocattoli.

Chiunque può risparmiare in un 529, anche se non sono un genitore, tutore o parente diretto. Più, otterranno anche il credito d'imposta o la detrazione.

Ogni stato crea il proprio limite annuale per 529, e vanno da $ 235, 000 a $ 529, 000. Perché i limiti sono così alti, generalmente non devi preoccuparti di superarli.

Roth IRA

I genitori che vivono in stati senza 529 possono contribuire a un Roth IRA. Un Roth IRA è un conto pensionistico speciale in cui paghi le tasse sui soldi che entrano nel tuo conto, e quindi tutti i prelievi futuri sono esentasse.

Il limite di contributo annuale nel 2020 per un Roth IRA è di $ 6, 000.

Incoraggia tuo figlio a risparmiare

Fare in modo che tuo figlio aiuti a risparmiare per la propria istruzione gli insegnerà una preziosa lezione finanziaria. Mostrerà loro l'importanza di mettere da parte i soldi regolarmente e la pazienza di risparmiare. Se hanno un lavoro part-time, incoraggiarli a mettere una percentuale di quei soldi per il loro fondo universitario.

Se ricevono assegni di compleanno o di Natale, convincerli a depositarne la maggior parte nel fondo del college. Ricordare, i tuoi figli ricorderanno a malapena i regali che hanno ricevuto per Natale, ma ricorderanno quando faranno domanda per l'università e dovranno pagare decine di migliaia di dollari per le tasse scolastiche. Potresti incentivare la loro abitudine al risparmio abbinando ogni dollaro che hanno messo.

Rendi il salvataggio automatico

Mettere da parte i soldi per il college è simile al risparmio per la pensione o per qualsiasi altro obiettivo a lungo termine. È più facile salvare se lo rendi un processo automatico. La maggior parte dei 529, IRA e altri conti ti consentono di impostare contributi automatici dal tuo conto corrente o di risparmio.

Scegli un importo che ti senti a tuo agio di contribuire ogni mese. Se stai risparmiando in un 529, cerca di risparmiare almeno quanto basta per ottenere la massima detrazione fiscale o credito.

Apri una carta Cash-Back

Invece di utilizzare una carta di credito per guadagnare miglia o altri premi in denaro, apri una carta di credito che ti aiuta specificamente a risparmiare per un 529. Ecco un paio di opzioni:

Carta Visa Signature® Fidelity® Rewards

La Fidelity® Rewards Visa Signature® Card fornisce il 2% di cashback su tutti gli acquisti, e i titolari di carta possono trasferire tale cashback su un conto Fidelity 529. Se spendi $ 1, 000 al mese con la carta, guadagnerai $ 240 all'anno in cashback.

Non c'è limite a quanto cashback puoi guadagnare, e non c'è canone annuale. Dovrai creare un account 529 sponsorizzato da Fidelity se non ne hai già uno.

Upromise Mastercard di Barclays

La Upromise Mastercard offre un cashback dell'1,25% su tutti gli acquisti e fornisce un bonus di iscrizione di $100 se spendi $500 entro i primi 90 giorni.

Se colleghi la carta a un piano di risparmio 529 College, il cashback riceverà un aumento del 15%. Se spendi $ 1, 000 al mese, guadagnerai $ 172,5 in premi cashback ogni anno.

Questa carta include anche una funzione di arrotondamento in cui puoi arrotondare ogni transazione al dollaro più vicino. La differenza verrà inserita nel tuo 529 e guadagnerà anche l'1,25% di cashback. Non ci sono canoni annuali.

Richiedi borse di studio

Una volta che tuo figlio è al liceo, possono iniziare a richiedere borse di studio basate sul merito e sulla necessità per compensare il costo delle tasse scolastiche. Gli studenti possono iniziare a cercare borse di studio in qualsiasi momento della scuola superiore, ma dovrebbe concentrarsi soprattutto durante i loro anni junior e senior.

Gli studenti possono effettuare ricerche su banche dati nazionali come Scholly e FastWeb, ma anche cercare di trovare borse di studio per conto proprio. Possono cercare borse di studio in base ai loro interessi particolari, città o stato e altri dati personali. Per esempio, se sono interessati alla programmazione di computer, possono trovare borse di studio specifiche per la programmazione informatica.