Che cos'è l'indice di mercato?

L'indice di mercato si riferisce a un portafoglio di titoli che rappresentano una particolare sezione del mercato azionarioMercato azionarioIl mercato azionario si riferisce ai mercati pubblici esistenti per l'emissione, acquisto e vendita di azioni negoziate in borsa o over-the-counter. Azioni, noto anche come azioni, rappresentano la proprietà frazionata in una società. I titoli che fanno parte di un determinato indice hanno spesso determinate caratteristiche.

Riepilogo

• L'indice di mercato si riferisce a un portafoglio di titoli che rappresentano una particolare sezione del mercato azionario.
• È un portafoglio ipotetico che trae il suo valore dai valori dei suoi titoli sottostanti.
• Negli Stati Uniti, gli indici più popolari includono lo S&P 500, Nasdaq composito, e Dow Jones.

Che cos'è la metodologia dell'indice?

La metodologia dell'indice è un portafoglio ipotetico che trae il suo valore dai valori dei suoi titoli sottostanti. Gli indici possono utilizzare metodi diversi per determinare questo valore. Significa che il valore individuale di ciascun titolo sul valore complessivo dell'indice viene rettificato assegnando pesi ai singoli titoli. I pesi possono essere basati sulla capitalizzazione di mercatoCapitalizzazione di mercatoLa capitalizzazione di mercato (Market Cap) è il valore di mercato più recente delle azioni in circolazione di una società. La capitalizzazione di mercato è pari al prezzo corrente dell'azione moltiplicato per il numero di azioni in circolazione. La comunità degli investitori utilizza spesso il valore della capitalizzazione di mercato per classificare le società, reddito, prezzi a tasso variabile, o prezzi di mercato reali.

Ogni indice utilizza una metodologia diversa per determinarne il valore, e questo dipende dal provider dell'indice. Per esempio, Bloomberg Barclays è un fornitore di indici nel mercato obbligazionario statunitense. Nel mercato azionario statunitense, gli indici più popolari includono lo S&P 500, Nasdaq composito, e Dow Jones.

I tre indici sopra menzionati includono i valori delle azioni delle maggiori società statunitensi. Gli indici che sono ponderati in base al prezzo di solito hanno maggiori probabilità di avere un impatto significativo, a causa dei cambiamenti nel mantenimento dei prezzi di mercato più elevati.

D'altra parte, un indice ponderato sulla capitalizzazione di mercato sarà influenzato dalle variazioni del titolo più grande. Il grado di impatto è soggetto a diverse caratteristiche considerate durante l'assegnazione dei pesi.

Quali funzioni svolgono gli indici di mercato?

Gli indici di mercato consentono agli investitori di discernere i movimenti complessivi dei prezzi nel mercato azionario. Si dimostra funzionale in molti modi.

1. Benchmark

Poiché gli investitori non possono investire direttamente in un indice, devono utilizzare i movimenti di prezzo come parametri di riferimento generali dei movimenti di prezzo dei singoli titoli. I gestori di fondi di investimento utilizzano gli indici come benchmark durante i confronti delle prestazioni e le decisioni relative agli investimenti. Allo stesso modo, i fondi comuni di investimento possono utilizzare un indice come benchmark.

Per i gestori di fondi istituzionali, i benchmark fungono da proxy per la performance individuale di un fondo. Sono anche utilizzati per determinare la commissione pagata ai gestori di fondi.

2. Diversificazione

Gli investitori che detengono un portafoglio diversificato generalmente preferiscono investire su indici piuttosto che detenere azioni individualmente. Possono anche scegliere di diversificare la loro esposizione a più indici. È perché l'investimento in indici consente loro di ottimizzare i loro rendimenti pur essendo esposti a un livello minimo di rischio.

Per esempio, al fine di costruire un portafoglio equilibrato di azioni e obbligazioni statunitensi, un investitore può investire il 50% dei propri fondi in un ETF su un indice obbligazionario aggregato statunitense e il resto dei propri fondi in un S&P 500 ETFSPDR S&P 500 ETF (SPY) Lo Standard and Poor Depositary Receipts (SPDR) S&P 500 ETF è un exchange-traded fondo che segue l'indice del mercato azionario S&P 500..

3. Investimento basato sui segmenti

L'utilizzo degli indici di mercato è anche un metodo comune per investire in settori emergenti con un elevato potenziale di crescita. I settori possono essere suddivisi anche su base geografica. Per esempio, il FTSE 100 segue i mercati emergenti e le azioni quotate nel Regno Unito.

Alcuni indici creano un focus di mercato ristretto e mirato a causa di determinate caratteristiche specifiche. Nel caso di titoli a reddito fisso, un indice può definire la maturità.

Esempi reali di indice di mercato

Esempi dei principali indici mondiali includono:

1. S&P 500 – I primi 500 titoli negli USA
2. Dow Jones Industrial Average – I primi 30 titoli negli Stati Uniti
3. Nasdaq CompositeNASDAQ CompositeIl NASDAQ Composite è un indice superiore a 3, 000 azioni ordinarie quotate sul mercato azionario NASDAQ. L'indice è uno degli indici più seguiti nella – Tutti i titoli quotati al NASDAQ Exchange
4. S&P 100 – I primi 100 titoli negli USA
5. Russell 1000:i 100 titoli più quotati negli Stati Uniti
6. S&P 400 – I primi 400 titoli negli USA
7. Russell Mid-Cap – Le 800 aziende più piccole che fanno parte della Russell 1000
8. FTSE 250 – Dal 101° al 350° titolo più grande quotato nel FTSE
9. NIFTY 50 – I primi 50 titoli della NSE dell'India

Risorse addizionali

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