Che cos'è l'autorizzazione al commercio?

L'autorizzazione commerciale è il livello di potere o autorità esteso a un broker o un agente da un cliente per eseguire tutte le transazioni, stabilendo così la responsabilità dei conti di tradingConto di tradingUn conto di trading è un conto di investimento online che i trader utilizzano per acquistare titoli e monitorare le negoziazioni. Consente agli investitori di acquistare e beni.

Il concetto di autorizzazione commerciale è relativamente simile a una procura. o POA, è una documentazione legale che conferisce a un avvocato incaricato o agente legale l'autorità di agire per conto del preponente. L'avvocato e si stabilisce prima che un nuovo agente assuma il suo ruolo. Esonera un cliente da determinate responsabilità e impone tali passività al broker o a un agente a cui è conferito tale potere o discrezione.

Riepilogo

• L'autorizzazione al trading si riferisce al conferimento di diritti esclusivi a un agente di trading o a un broker per gestire e controllare i conti di investimento di un cliente.
• Con autorizzazione al commercio, un agente di terze parti detiene i diritti esclusivi per condurre e gestire tutte le attività dell'account in base agli obiettivi del cliente.
• Esistono due livelli di autorizzazioni alla negoziazione:(1) autorizzazione alla negoziazione limitata, che consente all'agente di agire su opportunità di trading redditizie ma limita i prelievi, e (2) piena autorizzazione alla negoziazione, che consente all'agente di svolgere tutte le attività del conto a disposizione del cliente.

Come funziona l'autorizzazione alla compravendita

Quando usare

Il livello di un'autorizzazione alla negoziazione consente a una terza parte di accedere ad alcuni ruoli e responsabilità su conti designati per conto dell'investitore. L'autorizzazione alla negoziazione diventa utile quando un investitore sceglie di cercare i servizi di un professionista finanziario sulla consulenza finanziaria. Si applica sia ai conti di investimento consolidati che a quelli nuovi.

Un'autorizzazione da parte di un investitore a una terza parte per la gestione di un conto di investimento può assumere una delle due forme di autorizzazione alla negoziazione:autorizzazione alla negoziazione completa o autorizzazione alla negoziazione limitata. Affinché le autorizzazioni siano efficaci, devono essere in forma scritta. Il titolare del conto principale dà all'agente prescelto la facoltà di spendere fondi e vendere o disporre di fondi sulla base di un consenso formalmente documentato.

Condizioni

Il titolare principale del conto non perde il diritto di agire anche dopo aver conferito poteri all'agente. Il consulente professionale deve operare secondo le istruzioni fornite nel migliore interesse del cliente. Il cliente può richiedere informazioni all'agente in qualsiasi momento.

Se l'investitore desidera revocare una precedente autorizzazione alla negoziazione per eseguire un nuovo accordo, al nuovo intermediario è indirizzata una comunicazione scritta e datata attestante la revoca dell'intermediario iniziale e dell'istituto finanziario in cui si trova il conto. Il cliente ha ancora la facoltà di revocare l'autorizzazione per qualsiasi causa ragionevole, purché sia ​​sano di mente.

La revoca non può in alcun modo incidere sulla responsabilità derivante dalle operazioni inizialmente attive. Però, se un cliente non è sano di mente, l'agente può cessare di offrire servizi di consulenza finanziaria attraverso un'ingiunzione giudiziaria permanente per aver agito in modo improprio.

Livelli di autorizzazione alla negoziazione

Un'autorizzazione da parte di un individuo a un agente può essere un'autorizzazione alla negoziazione completa o un'autorizzazione alla negoziazione limitata.

1. Autorizzazione al commercio completa

Sotto la piena autorizzazione al commercio, il gestore finanziario professionale è titolare dell'esclusiva per lo svolgimento di tutte le attività di competenza del conto in funzione degli obiettivi del principale titolare del conto.

La piena autorizzazione al trading conferisce a un agente il diritto di condurre tutte le attività del conto disponibili per il cliente, compreso l'accesso e il prelievo di fondi. Inoltre, obbliga l'organizzazione finanziaria a seguire le istruzioni dell'agente autorizzato, compresa la consegna di titoli e pagamenti, senza restrizioni.

2. Autorizzazione commerciale limitata

Un agente di terze parti che opera con un'autorizzazione di negoziazione limitata può negoziare utilizzando i fondi detenuti nel conto di investimento del sottoscrittore. Di conseguenza, opportunità di trading redditizie possono essere esplorate per conto del sottoscritto.

Inoltre, l'autorizzazione alla negoziazione limitata consente all'agente di prendere in prestito i fondi necessari in conformità con le disposizioni di un'operazione di margine, per non parlare della richiesta di consegna di denaro e titoli dal conto del sottoscrittore.

Elementi aggiuntivi che l'agente di terze parti può includere comunicazioni e informazioni sull'account. L'autorizzazione di negoziazione limitata non consente a un agente di terze parti di prelevare o riscattare attività dal conto del titolare principale, a differenza della piena autorizzazione al commercio.

Processi e procedure del processo di autorizzazione alla negoziazione

La maggior parte delle società di brokeraggio incorpora il concetto di autorizzazione commerciale nelle proprie pratiche commerciali. Diverse società di brokeraggio, tra cui Morgan Stanley o Edward Jones, consentire ai loro titolari di designare l'autorizzazione alla negoziazione a terzi professionisti. L'agente terzo può essere uno staff interno alla società di brokeraggio o un agente non affiliato.

In altri casi, il potere di gestire il conto di un sottoscrittore può essere conferito a un familiare. Varie società di brokeraggio seguono diversi processi e procedure per la progettazione delle autorizzazioni di negoziazione. Generalmente, una società di brokeraggio fornirà ai propri clienti moduli di autorizzazione al commercio, insieme ad altre documentazioni attraverso i loro portali online.

Per autorizzare un agente di terze parti, l'investitore è tenuto a compilare una combinazione della documentazione necessaria e a seguire il processo di presentazione dell'impresa. in seguito, le società di brokeraggio contatteranno i propri clienti per informarli dell'istituzione dell'autorizzazione alla negoziazione, consentendo all'agente di iniziare a svolgere ruoli per conto del cliente.

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