La strada per pagamenti più veloci:come si muove il denaro oggi e le sfide future

In breve:

• Le fondamenta dell'odierno sistema di pagamenti negli Stati Uniti sono state create decenni fa, quando la tecnologia era molto meno avanzata e l'elaborazione in batch aveva senso.
• La tecnologia odierna offre velocità e convenienza che hanno aumentato le aspettative dei clienti per i servizi bancari e finanziari.
• Negli Stati Uniti., il gran numero di istituzioni finanziarie e la diversità tra di esse rendono più difficile l'adozione di pagamenti più rapidi.

Questa è la prima storia di una serie in tre parti sui pagamenti più veloci.
Leggi la seconda parte, "Un'interruzione dei sistemi di pagamento più veloci"
Leggi la parte III, “Il futuro dei pagamenti in tempo reale”

Quasi ogni giorno, la maggior parte delle persone fa scorrere una carta di credito o invia o riceve denaro dal proprio conto bancario tramite ACH (Automated Clearing House) senza pensare due volte a come tali pagamenti vengono effettivamente eseguiti.

👉 L'elaborazione dei pagamenti è una procedura in più fasi, processo complesso, e sta cambiando radicalmente poiché le persone usano nuovi metodi per inviare e ricevere denaro.

PayPal, Venmo, Zelle e Apple Pay sono metodi sempre più popolari per i pagamenti peer-to-peer e hanno iniziato a spostarsi nel settore delle imprese, anche. Non solo hanno offerto alle persone più opzioni per lo scambio di denaro, ma hanno aumentato le aspettative sulla velocità e la facilità di spostamento dei fondi.

Queste crescenti aspettative sono state una delle ragioni principali per cui la Federal Reserve ha creato la Task Force per i pagamenti più rapidi nel 2015 per formulare raccomandazioni sullo sviluppo e il supporto di pagamenti più rapidi negli Stati Uniti. Ma prima di lanciarsi nelle opzioni negli Stati Uniti per pagamenti più rapidi, è fondamentale capire come si muove il denaro oggi e perché spesso è lento.

Come funziona ACH

Molti pagamenti ricorrenti di bollette, come quelli per le auto, elettricità e telefoni cellulari – vengono elaborati tramite addebito ACH. Oltre il 90% dei dipendenti riceve oggi la busta paga tramite versamento diretto, che è alimentato dal credito ACH.

👉 La rete ACH, fondata e gestita da un'organizzazione no-profit chiamata Nacha, è iniziata negli anni '70 come un modo per ridurre gli assegni cartacei trasferendo elettronicamente denaro tra conti bancari e l'anno scorso ha elaborato 23 miliardi di pagamenti.

Gli addebiti ACH sono più comuni dei crediti ACH, ed ecco come funzionano:

• Inizia con l'emittente della fattura (ad esempio, una società di servizi), chi avvia il pagamento, inviando alla propria banca un file ACH con i dettagli della transazione.
• La banca dell'emittente lotti che ACH archivia con altri e alla fine della giornata li invia a una stanza di compensazione come la Federal Reserve o The Clearing House.
• La stanza di compensazione registra tutto e invia il file ACH alla banca del pagatore (in questo esempio, un proprietario di casa che ottiene elettricità e gas attraverso questa società).
• Entrambe le banche utilizzano i loro conti di regolamento per finanziare temporaneamente la transazione prima del regolamento.
• Infine, la banca del pagatore verifica le informazioni sul conto e i fondi disponibili e regola la transazione se tutto si allinea. Altrimenti, l'emittente della fattura (cioè la società di servizi pubblici) riceve un rendimento ACH.

👉 È importante notare che la banca dell'emittente invia questi file ACH in batch alla fine della giornata e solo nei giorni lavorativi. Il regolamento richiede in genere due o tre giorni lavorativi.

La lentezza dei pagamenti ACH è da attribuire al fatto che questa infrastruttura è stata realizzata negli anni '70 e '80. Il sistema bancario americano è passato all'elettronica prima della maggior parte delle industrie, in un'epoca in cui computer e telecomunicazioni erano piuttosto costosi. Quindi le istituzioni finanziarie memorizzerebbero le transazioni e le elaborerebbero in batch durante la notte.

“L'architettura di quei sistemi fondamentalmente non è cambiata perché funzionava, era efficiente e se qualcosa non è rotto tendi a non aggiustarlo, ” ha detto Trevor LaFleche, direttore senior della gestione dei prodotti per le soluzioni di pagamento aziendali presso Fiserv, uno dei principali fornitori di tecnologia finanziaria.

Come funzionano i pagamenti con carta di credito

Le carte di credito operano su un proprio set di binari di pagamento e hanno risolto alcuni problemi relativi alla certezza del pagamento con l'autorizzazione in tempo reale. Ecco come funziona l'autorizzazione e il regolamento per le carte di credito:

• Un acquirente inserisce la propria carta di credito in un sistema di punto vendita, e invia le informazioni sulla carta alla banca del commerciante.
• La banca del commerciante instrada quindi tali informazioni alla rete della carta, che richiede l'autorizzazione alla banca del titolare della carta.
• La banca del titolare della carta controlla per assicurarsi che l'acquirente abbia abbastanza soldi disponibili e invia l'approvazione o il rifiuto al commerciante.
• Alla fine della giornata, il commerciante invia un batch di transazioni autorizzate alla sua banca, che poi invia i file alla rete della carta.
• La rete della carta lo trasferirà alla banca del titolare della carta, che addebita sul conto.
• Da ultimo, la banca del titolare della carta trasferisce denaro (meno le commissioni) alla banca del commerciante, generalmente saldando il pagamento entro 48 ore.

Rimanere indietro rispetto a un mondo in rapido movimento

👉 Uno dei problemi fondamentali con ACH è che non c'è modo di garantire che abbastanza denaro sia effettivamente nel conto del mittente o che tutte le informazioni sul conto siano accurate finché non si tenta di regolare la transazione. Pertanto, potrebbero essere necessari alcuni giorni prima che l'emittente della fattura venga a conoscenza di un ritorno ACH causato da un pagatore con fondi insufficienti o informazioni sull'account errate.

👉 Inoltre, il fatto che il regolamento richieda diversi giorni pone sfide particolari alle imprese. Se un'azienda è fornitrice di altre aziende che la pagano tramite ACH, non vi è alcuna garanzia di buoni fondi. L'operazione si basa sulla fiducia e presenta un rischio evidente.

👉 La ritardata ricezione del pagamento può creare problemi di flusso di cassa, anche. Se una caffetteria deposita i suoi guadagni su un conto bancario tramite ACH martedì ma i soldi non vengono visualizzati fino a giovedì o venerdì, l'azienda potrebbe avere difficoltà a guadagnare o dover aspettare per acquistare forniture come più chicchi di caffè e tazze.

👉 Dal lato del consumatore, può essere difficile calcolare un saldo reale del conto. Per esempio, immagina che il pagamento di un'auto sia previsto per il 15 ^questo di ogni mese e un deposito automatico su un conto di risparmio il 17 ^questo , ma il conto non rifletterà tali prelievi fino a più giorni lavorativi dopo la data della transazione. Ciò rende gli scoperti di conto più comuni e la gestione del denaro generalmente più impegnativa.

Aspettative in aumento

Sebbene i consumatori e le aziende abbiano lavorato su questi problemi per molti anni, la tecnologia ha alzato l'asticella. Tutti possono vedere il saldo del proprio conto corrente o l'andamento di un conto di investimento con pochi tocchi sul proprio smartphone.

"La migliore esperienza che hai su un sito web o un'app o un telefono è davvero impostare le tue aspettative su come vuoi che sia ogni fornitore di servizi, La Fleche ha detto. "Se puoi prenotare un hotel dall'altra parte del mondo e ottenere immediatamente la conferma che è stata effettuata una prenotazione... è quello che ti aspetti anche da gran parte della tua vita, che sono i servizi finanziari”.

Steve Ledford, vicepresidente senior dei prodotti e della strategia presso The Clearing House, concorda sul fatto che le aspettative dei clienti siano la forza trainante per pagamenti più rapidi. Ma sottolinea che un altro motivo per cui i pagamenti in tempo reale sono ora al centro dell'attenzione è l'attuale disponibilità di una tecnologia migliorata che rende possibili e utili i pagamenti in tempo reale.

“Tutti hanno accesso alla tecnologia che consente loro di fare le cose istantaneamente, "Ha detto Ledford. "Ciò significa che se possiamo inserire pagamenti in quell'infrastruttura, possono anche muoversi più velocemente”.

Progressi sui pagamenti più veloci

Sono già stati compiuti notevoli progressi sul fronte dei pagamenti più rapidi, soprattutto negli ultimi tre anni (esploreremo più approfonditamente questi sforzi in un prossimo articolo). Alcune importanti iniziative già attive includono:

• La rete RTP della Clearing House: Questo nuovo set di binari di pagamento in tempo reale (RTP) è stato attivato nel 2017 e utilizza una "spinta di credito" per spostare denaro e regolare le transazioni in una media di due o tre secondi.
• Lo stesso giorno di Nacha ACH: Lanciato nel 2016, questo servizio consente file di transazione ricevuti entro le 14:45. ET da elaborare lo stesso giorno, rispetto ai tipici due o tre giorni. Oggi, Same Day ACH rappresenta solo l'1% circa dei pagamenti ACH.
• Visto diretto: Un altro sistema di credit push, Visa Direct sfrutta i binari delle carte di debito esistenti per spostare denaro tra le persone con carte di debito Visa.
• Invia MasterCard: Come Visa Direct, MasterCard Send invia denaro alle carte di debito degli utenti, sebbene possa utilizzare la maggior parte delle carte, indipendentemente dalla marca.

Ostacoli a pagamenti più veloci

Gli Stati Uniti hanno impiegato più tempo di molti altri paesi per arrivare così lontano per una moltitudine di ragioni. Uno è che la creazione di una nuova e migliore infrastruttura di pagamento negli Stati Uniti è particolarmente impegnativa sia per il volume degli istituti finanziari (11, 000-plus) e la loro natura decentralizzata. Le banche negli Stati Uniti vanno da nomi familiari, come JPMorgan Chase e Wells Fargo, alle piccole banche comunitarie e alle cooperative di credito.

👉 In molti altri paesi, le banche centrali paragonabili alla Fed hanno più potere sul settore finanziario, quindi i cambiamenti storici sono più facili da implementare. Per esempio, quando il servizio Faster Payments del Regno Unito è stato avviato nel 2008, il regolatore ha semplicemente ordinato che le istituzioni finanziarie sostengano il nuovo sistema.

“Il più grande ostacolo è che negli Stati Uniti, l'adozione di metodi di pagamento più veloci è del tutto volontaria, "Scott M. Lang, Capo di gabinetto dell'AAP per Nacha, disse. “Poiché la tecnologia ha cambiato il modo in cui le aziende desiderano effettuare i pagamenti, l'industria ha risposto sviluppando e offrendo molte opzioni di pagamento più veloci. Man mano che queste opzioni si moltiplicano, le organizzazioni cercano chiarezza nella comprensione delle diverse opzioni”.

👉 Una volta che un paese ha creato un nuovo sistema di pagamento e le banche si sono collegate ad esso, la sfida successiva, spesso trascurata, è assicurarsi che sia facile da usare per le aziende e i consumatori sul front-end. Per guidare l'adozione di una nuova rete, l'esperienza dell'utente deve essere conveniente e offrire le protezioni che i consumatori si aspettano.

“Non che sia facile, ma la parte facile è la ferrovia [pagamento], collegare questa banca a quella banca attraverso una rete centrale, "ha detto Matt Amico, vicepresidente della strategia globale di pagamenti più rapidi presso Visa. "La parte difficile è come avere fiducia nel marchio e un'infrastruttura sicura per l'accettazione e l'avvio dei pagamenti che renda facile per le persone accedere a quei binari in un modo che sappiano che saranno protetti, hanno diritti, c'è sicurezza Hai a che fare con i soldi della gente, quindi è sempre estremamente sensibile.”

? La linea di fondo

Gli Stati Uniti devono affrontare alcune sfide uniche quando si tratta di modernizzare e accelerare un sistema di pagamento obsoleto. Tuttavia, c'è già stata molta innovazione riguardo ai pagamenti più veloci, e poiché queste iniziative continuano a guadagnare terreno, contribuiranno a fornire ai consumatori e alle imprese vantaggi innegabili.