Tutorial sul ciclo di vita commerciale

La maggior parte degli investitori non ha idea del ciclo di vita di un'operazione. Questo perché raramente hanno occasione di lavorare con il middle o back office. Il middle e il back office sono funzioni di supporto per il front, o vendite, ufficio. Il back office si occupa della liquidazione degli scambi e il middle office si occupa delle conferme. Tutti e tre contribuiscono all'effettivo acquisto o vendita di azioni lungo il ciclo di vita commerciale.

Back Office

Back office

Il back office esiste per tre ragioni:sdoganamento, liquidazioni e contabilità. Queste tre funzioni interagiscono direttamente con agenzie esterne come il custode (effettivo detentore del titolo), la società di compensazione (terza parte) e una banca commerciale. Il back office mantiene le relazioni esterne e le funzioni di controllo ed è dove finisce il commercio.

Ufficio nel mezzo

Ufficio nel mezzo

L'ufficio di mezzo, come il nome suggerisce, è una funzione ibrida tra front e back office. Il middle office gestisce le convalide (degli ordini di magazzino), prenotazioni (ordini) e conferme. tecnicamente, queste sono tutte operazioni di back office, però, spesso richiedono l'aiuto del personale del front office per risolverli.

Sportello

Commercianti di borsa

Il front office è responsabile della cattura e dell'esecuzione del commercio. È qui che ha origine il commercio e viene mantenuta la relazione con il cliente. Il front office fa/prende ordini ed esecuzioni. I commercianti e il personale di vendita sono considerati personale di front office.