Ritorno sull'investimento (ROI):come dare un senso alla formula

Ogni volta che fai un investimento, la cosa più importante che probabilmente stai cercando è la redditività. Un modo per confrontare gli investimenti e determinare il rendimento del tuo è capire il suo "ritorno sull'investimento", noto come ROI. Scopriamo cos'è il ROI, come calcolarlo e cosa dovresti considerare per massimizzare il tuo.

Che cos'è il ritorno sull'investimento?

Il ROI è uno strumento finanziario comune per prevedere la redditività di un investimento calcolando il rapporto tra profitto e costo (espresso in percentuale). Gli investitori utilizzeranno il ROI come strumento di screening rudimentale, pur comprendendo che la metrica non tiene conto della variabile del tempo.

Il ROI viene utilizzato per diversi tipi di investimento, dalla scelta di un'azione alla decisione di investire in un'attività specifica o alla valutazione dei vantaggi di una transazione immobiliare.

È utile come metrica perché ti consente di dare uno sguardo obiettivo a un investimento senza farti influenzare dalle emozioni. Questa può essere una considerazione fondamentale quando decidi di investire in un'azione o in un'attività che è stata consigliata da un amico fidato o da un familiare o che ammiri personalmente. A volte quelle emozioni possono colorare la praticità finanziaria.

Il ROI è utile anche quando si prende una decisione immobiliare:a volte ti innamori di una casa che potrebbe non avere i fondamenti di cui hai bisogno; d'altra parte, potresti essere tentato di rinunciare a una casa per un motivo superficiale quando in realtà potrebbe avere un ottimo ROI che potrebbe aiutarti a raggiungere i tuoi obiettivi finanziari.

Il ROI è distinto dal tasso di rendimento e dal ritorno sul capitale proprio perché utilizza il costo iniziale dell'investimento per determinare la sua performance.

Per enunciarlo come formula, il ROI è calcolato come l'utile netto diviso per il costo dell'investimento moltiplicato per 100.

Come calcolare il ROI

La formula del ROI è una misura della performance utilizzata per valutare l'efficienza o la redditività di un investimento o confrontare l'efficienza di una serie di investimenti diversi al momento di decidere quale scegliere.

Nei calcoli del ROI, il vantaggio (o il ritorno) di un investimento è diviso per il costo dell'investimento. Ecco come appare come una formula:

ROI =(utile netto/costo dell'investimento) x 100

L'utile netto è spesso la componente più difficile dell'equazione da determinare. Dopotutto, conoscerai il costo dell'investimento come in quanto hai pagato inizialmente. Ma poi devi tenere conto di sfumature come il costo di un rifinanziamento ipotecario se ne hai utilizzato uno, interessi, costi di manutenzione, tasse sulla proprietà, utenze, ecc. Per calcolare il tuo profitto netto.

Quando si considera un investimento in azioni, l'utile netto dovrebbe includere anche il totale delle commissioni che hai pagato, che sono richieste da molte delle migliori app di investimento e possono ridurre la tua redditività complessiva.

Che cos'è un buon ROI?

Capire se stai realizzando un "buono" ROI può essere soggettivo, ma ovviamente vuoi sapere se il tuo investimento sta aiutando la tua situazione finanziaria.

Ci sono alcune regole pratiche che possono aiutarti a determinare se il ROI è "buono". Un importo di ROI comune menzionato nel mercato azionario è se il tuo investimento sta facendo il 6% all'anno. Questo perché il rendimento medio del mercato azionario è del 10%, ma molti anni sono lontani dalla media. Avrai anni buoni e cattivi, ma se mantieni un 6% costante, sei suscettibile di essere in generale. Quando consideri quali azioni acquistare per ottenere il miglior ROI, considera i settori che storicamente hanno vendite forti, come l'assistenza sanitaria e la tecnologia, o attieniti ad aziende che conosci o che sono leader nel loro mercato.

Per il settore immobiliare un buon ROI è generalmente superiore all'8%, dirigendosi verso il 10% al 12%. Anche in questo caso, dovrai tenere conto del denaro che investi oltre al prezzo di acquisto, come le spese del mutuo, i costi per le riparazioni o l'aggiornamento e la manutenzione continua mentre lo prepari per la vendita.

Ovviamente, qualsiasi discussione sugli investimenti e sul ROI deve tenere conto della tua tolleranza al rischio, dell'orizzonte temporale (quanto tempo prima che avrai bisogno dei soldi) e dei tuoi obiettivi. Raccomandiamo di avere queste discussioni con un professionista finanziario.

Quando utilizzare il ROI

Il ROI è solo una metrica da considerare tra le altre e la sua importanza può variare in base ai tuoi obiettivi per un investimento. Ad esempio, se stai acquistando una casa in affitto, potresti non cercare di realizzare un profitto, ma di assicurarti un flusso di cassa che copra il tuo mutuo e altri costi, sapendo che in futuro la proprietà apprezzerà sicuramente quando sarai pronto a venderlo.

Quando consideri come acquistare il tuo primo investimento immobiliare, tieni presente che il ROI potrebbe non essere immediatamente evidente se hai intenzione di acquistare e detenere. In effetti, ecco perché dovresti notare che il ROI non riflette il tempo, che è una variabile importante in qualsiasi investimento. Il ROI oggi potrebbe non essere alto come vorresti, ma potresti sapere che l'investimento ha un potenziale lungo la strada, che alla fine aumenterà il suo ROI. Il fatto che il ROI non tenga conto del tempo può anche rendere difficile confrontare gli investimenti poiché molti impiegheranno più tempo di altri per mostrare un profitto.

Se il tuo ROI è negativo, potresti essere tentato di vendere - e talvolta questa è la scelta giusta se la società in cui hai investito non è più un leader di mercato o l'area in cui si trova il tuo noleggio non ha più tariffe elevate. Ma altre volte, la pazienza può ripagare quando un investimento aumenta nel tempo e costituisce quel ROI. È allora che vuoi considerare anche la tua tolleranza al rischio e altri fattori quando prendi decisioni finanziarie.

Alternative all'utilizzo del ROI

Naturalmente, ci sono altri modi per misurare i vantaggi di un investimento oltre al ROI. Uno che sta diventando popolare tiene conto di più della semplice redditività; considera anche l'impatto più ampio di un investimento. Conosciuto come ritorno sociale sull'investimento (SROI), aiuta gli investitori a vedere se l'azienda sta fornendo valore aggiunto per il bene comune come la sostenibilità e la sensibilizzazione della comunità.

Un altro modo potenziale per considerare un investimento è il "ROI annualizzato", che mostra cosa guadagnerebbe un investitore in un periodo di tempo se il rendimento annuale fosse composto. Può aiutarti a determinare quali opzioni di investimento potrebbero essere meno volatili vedendo se i tassi rimangono relativamente uniformi ogni anno anziché fluttuare su e giù.

Conclusione:il ROI può essere un rapido strumento di screening degli investimenti

Quando guardi agli investimenti, l'obiettivo è sempre massimizzare la tua redditività. Il ROI ti offre un'istantanea del rendimento di un investimento per decidere se rientra ancora nei tuoi obiettivi finanziari. Ma ricorda che è solo un modo per valutare se un investimento è giusto per te. Se sei attualmente in procinto di prendere una decisione di investimento, assicurati di aver preso in considerazione fattori come la tolleranza al rischio e finanziaria di investimento prima di prendere qualsiasi decisione.