Di quale consulenza finanziaria dovresti fidarti?

Commentando un recente articolo, Carmine Red ha chiesto an eccellente domanda:

Come valuti i consigli finanziari che ricevi da altre fonti? Nello specifico, come decidi se un consiglio fa per te, o se dovessi scartare qualche consiglio adiacente. C'è una quantità di pick-and-choice?

GRS sicuramente non sembra un sito dogmatico al 100% a senso unico, quindi mi piacerebbe conoscere il pensiero critico che impieghi, e che sono sicuro che tutti possiamo usarne un po' visto che siamo bombardati da un "fai questo!" finanziario. o "non farlo" istruzioni da così tante dimensioni diverse.

Carmine ha ragione:GRS è non dogmatico. Dall'inizio, il mio monito principale è stato "fai ciò che funziona per te". Con questo intendo dire che dovresti testare la consulenza finanziaria per vedere se funziona per tu e la tua situazione Ci sono pochi (se ce ne sono) consigli che si applicano al 100% delle persone nel 100% dei casi. La vita è disordinata. Il denaro è disordinato.

Così, come puoi decidere di chi fidarti? Come si può valutare un consiglio finanziario per decidere se ha valore? E se la consulenza finanziaria fa avere merito, come puoi dire se è giusto per la tua vita?

Oggi, approfondiamo questa domanda. Esploriamo come valutare tutti i consigli finanziari che ricevi:da Internet, dalla televisione, e nella vita reale.

Come valutare una consulenza finanziaria

Prima di rispondere direttamente alla domanda di Carmine, Voglio avvicinarmi obliquamente. Se trovi noiosa questa sezione, si prega di passare al prossimo. Non ce la farò con te!

Nel 1940, Mortimer J. Adler pubblicato Come leggere un libro , che conteneva 400 pagine di consigli su come fare qualcosa che la maggior parte delle persone sosterrebbe non ha bisogno di istruzioni. Nel 1967, ha rivisto il libro e l'ha trasformato in un piccolo capolavoro.

Nell'edizione riveduta, Adler sostiene che ci sono quattro livelli di lettura:

1. Lettura elementare. A questo livello di base, il lettore è in grado di rispondere alla domanda, “Cosa dice la frase?” Ma leggere in questa fase è un atto meccanico.
2. Lettura ispettiva. A questo livello, l'obiettivo di un lettore è ottenere il massimo da un libro (o articolo) in un tempo minimo. “La lettura ispettiva è l'arte di scremare sistematicamente, ” scrive Adler. Il tuo obiettivo è ottenere una comprensione superficiale del libro, per rispondere alla domanda, "Di cosa parla questo libro?"
3. Lettura Analitica. A questo livello, stai facendo del tuo meglio, la lettura più completa e approfondita di un libro che si possa fare. La lettura ispettiva viene eseguita rapidamente. La lettura analitica viene eseguita senza limiti di tempo. Il suo scopo è comprensione . Questo è il tipo di lettura che la maggior parte di noi fa la maggior parte del tempo.
4. Lettura sinottica. Al quarto (e più alto) livello di lettura, leggiamo comparativamente. “Quando si legge in modo sinottico, "Adler dice, “il lettore legge molti libri, non solo uno, e li mette in relazione l'uno con l'altro”. Il mio progetto in corso per leggere la storia della pensione? Questa è la lettura sinottica.

Cosa ha a che fare questo con la valutazione della consulenza finanziaria? Bene, Penso che si applichino principi simili. Quando ricevi un consiglio finanziario da qualcuno, o leggi una raccomandazione online, ci sono quattro livelli di valutazione.

1. Valutazione elementare. Quando ricevi un consiglio finanziario, inizia chiedendoti “Cosa dice questo consiglio?” Non stai cercando di giudicare i suoi meriti. Stai semplicemente cercando di analizzare la raccomandazione. Credici o no, puoi buttare via alcune cose a questo livello perché non dice nulla. O quello che dice non ha senso. (Non intendo insensato come in "Non sono d'accordo con esso". Intendo insensato perché in esso letteralmente non ha senso.)
2. Valutazione ispettiva. Avanti chiedi, “Di cosa tratta questo consiglio? Qual è il messaggio generale? Qual è il suo argomento centrale?" Non stai cercando di capire le sfumature qui. Stai cercando di ottenere il punto principale. Ad esempio, nel popolare articolo di Mr. Money Moustache "The Shockingly Simple Math Behind Early Retirement", l'argomento centrale è "più risparmi, prima potrai andare in pensione”. Il punto principale dell'articolo che stai leggendo in questo momento è:"Ecco sono modi intelligenti per valutare la consulenza finanziaria. Eccone alcuni".
3. Valutazione analitica. La parte più importante della valutazione di una consulenza finanziaria è prendersi del tempo per analizzarla, per esaminare i consigli in dettaglio, per capirlo davvero. Questo di solito significa chiedere "perché?" Come mai è la persona che dà questo consiglio? Qual è la loro motivazione? e a cosa mira questo consiglio? (Il resto di questo articolo offre alcuni suggerimenti per l'applicazione di questo passaggio.)
4. Valutazione sinottica. Infine, se stai valutando consigli importanti (come quanto spendere per una casa), dovresti trovare il tempo per fare una valutazione comparativa. Cosa hanno da dire le altre persone? Perché sono d'accordo? Perché non sono d'accordo? In che modo questo consiglio si adatta a ciò che già sai e a ciò che stai già facendo?

Qui a Diventa ricco lentamente, uno dei miei obiettivi primari è quello di “valutare sinotticamente”. Non voglio che questo sito sia unidimensionale. Quando scrivo i miei articoli, Faccio del mio meglio per attingere da una varietà di discipline e fonti. cerco opinioni diverse. Questo significa che a volte mi allontano dalla rigorosa finanza personale? Sì, assolutamente. Ma rende la scrittura più interessante per me e, Spero, per te.

Va bene, questo è un po' semi-utile, roba filosofica di alto livello sulla valutazione della consulenza finanziaria. Vediamo ora come metterlo in pratica. Come analizzi effettivamente i consigli finanziari per decidere se è buono o no?

Penso che aiuti a fare quattro domande.

Questo consiglio è in linea con la realtà?

Alcuni consigli attivano il mio rilevatore di stronzate. Il mega bestseller di Rhonda Byrne Il segreto [la mia recensione] ne è un classico esempio. Byrne afferma che la tua vita è creata dalle cose a cui pensi. C'è un elemento di verità in questo, ma lei lo porta a un estremo illogico.

Voglio dire, guarda questa stronzata:

I pensieri sono magnetici, e i pensieri hanno una frequenza. Come pensi, quei pensieri vengono inviati nell'Universo, e attraggono magneticamente tutte le cose simili che sono sulla stessa frequenza. Tutto ciò che viene inviato ritorna alla sua fonte. E quella fonte sei tu.

[…]

Perdere peso, non concentrarti sul “perdere peso”. Anziché, concentrati sul tuo peso perfetto. Senti le sensazioni del tuo peso perfetto, e lo invocherai a te.

Non ci vuole tempo perché l'Universo manifesti ciò che vuoi. È facile manifestare un dollaro come manifestare un milione di dollari.

La “consulenza” finanziaria in Il segreto è premio, stronzate di alto livello. Non combacia con la realtà. So per esperienza che non posso "manifestare" un milione di dollari. Non riesco a "visualizzare gli assegni nella posta" e poi farli apparire magicamente. (Sul serio, questo è uno dei punti elenco nel suo libro:"Visualizza assegni nella posta.")

Questo è un facile esempio. Generalmente, è più difficile determinare se la consulenza finanziaria sia basata sulla realtà.

Ad esempio, ci sono quantità dei sistemi di investimento là fuori. I loro sostenitori credono sinceramente in loro. Possono essere appassionati quando spiegano come funzionano i loro sistemi. Testare se i consigli sugli investimenti si adattano o meno alla realtà può essere complicato e confuso. Trovo situazioni come questa frustranti, ecco perché cerco di evitare consigli troppo complicati a favore della semplicità.

Questa persona è qualificata per dare questo consiglio?

Ho scoperto che le persone sono veloci nell'offrire consigli su argomenti per i quali hanno poca o nessuna comprensione. E, infatti, di solito sono le persone che sanno di più su un argomento che sono più lente a dare suggerimenti e i loro suggerimenti sono pieni di avvertimenti e qualifiche.

Ho diversi amici che amano Bitcoin come "opportunità di investimento", Per esempio. Ancora, questi stessi amici non capiscono i fondamenti dell'investimento di base. È difficile per me prendere sul serio i loro consigli sulle criptovalute quando non riescono a spiegare cos'è un'azione e perché potresti volerne possedere una. O un legame. O qualsiasi altro investimento tradizionale. Potrebbero capire i dettagli tecnici dietro Bitcoin, ma non capiscono investire , quindi non ascolto quando cercano di venderlo come un'opportunità di investimento.

Questo stesso principio si applica ai guru finanziari. A volte un esperto in un campo cerca di offrire consigli in un campo correlato, ma questo consiglio non è necessariamente buono.

• Dave Ramsey è un esperto di riduzione del debito. L'ha vissuto. Lo insegna da vent'anni. Sa cosa funziona e cosa no. Mi fido dei suoi consigli sui debiti. io faccio non fidati dei consigli di investimento di Ramsey. Fa affermazioni audaci che sono palesemente false.
• D'altra parte, Mi fido dei consigli di investimento di Warren Buffett. È uno dei più grandi investitori che il mondo abbia mai conosciuto. Quando afferma che il 99% degli investitori dovrebbe utilizzare fondi indicizzati, che porta molto peso. Ma se offrisse consigli su come uscire dal debito, Lo tratterei con un po' di scetticismo. Buffett non si è mai indebitato e non riesce a capire com'è l'esperienza.

Non riesco a pensare a nessun esperto di cui mi fido al 100% su tutti gli argomenti. Non credo sia possibile per una persona sapere tutto di tutto. Più, gran parte della finanza personale è personale, Giusto? A volte il consiglio di un esperto potrebbe essere giusto per la maggior parte delle persone ma, per qualsiasi ragione, potrebbe non essere giusto per te.

In che modo questa persona trae profitto dai loro consigli?

Sono generalmente un positivo, compagno fiducioso. probabilmente sono pure fidarsi. Credo che le persone siano generalmente buone.

Detto ciò, Ho imparato a essere scettico quando le persone offrono consigli finanziari. Hanno un secondo fine? Come potrebbero trarre vantaggio dai consigli che stanno offrendo? Se ne beneficiano, come colora la loro raccomandazione?

Offrirò me ei miei colleghi come primi esempi.

Ho già scritto di come i blogger percorrono la sottile linea verde. La maggior parte dei blogger Significare bene, ma le loro intenzioni si annebbiano quando vedono quanti soldi possono guadagnare scrivendo su questo prodotto o quel servizio. I loro consigli possono trasformarsi da altruisti in egoisti.

Ecco un esempio specifico. io quasi mai fidati di carte di credito online e recensioni bancarie. Queste recensioni non sono obiettive. Il loro scopo non è fornirti le informazioni di cui hai bisogno per prendere una decisione, ma per incoraggiarti a registrarti per un account. E i blogger utilizzano tutti i tipi di metodi sottili per farlo accadere. Non mi piace.

All'estremo opposto, guarda uno come Mr. Money Moustache. Quando scrive di cose come diventare ricchi con le biciclette, non ha secondi fini. Non sta cercando di indurti con l'inganno a mettergli soldi in tasca comprando una bicicletta. Non trae profitto da questa raccomandazione.

Anziché, questo è qualcosa che Pete crede . Lui crede che andare in bicicletta è meglio per la tua salute e la tua ricchezza. È un consiglio che aderisce a se stesso, che mette in pratica quotidianamente. E poiché questo è un consiglio genuino senza un motivo finanziario, Sono più propenso ad accettare la sua validità.

Questa idea vale anche per i professionisti. Probabilmente un agente immobiliare non può guidarti nella casa più costosa, ma non c'è niente che le impedisca di sputare sciocchezze come, "Dovresti comprare tutta la casa che puoi permetterti." È un consiglio pericoloso che mette le persone in situazioni finanziarie precarie, ma genera una commissione maggiore per l'agente.

Chiediti sempre in che modo la persona che ti dà un consiglio trarrà beneficio dai consigli che sta offrendo.

Quali sono le altre opzioni?

Quando stai cercando di decidere se accettare o meno un consiglio finanziario, esplorare altre alternative. Cerca altre opzioni e approcci.

È molto raro nel mondo del denaro (e nel mondo in generale) che ci sia un solo modo "giusto" per fare qualcosa. Ci sono spesso più buoni approcci a un problema. Questo può rendere difficile scegliere quello che è meglio per te.

Il budget è un ottimo esempio. Ci sono dozzine (centinaia?) di approcci diversi alla costruzione di un bilancio familiare. La scelta di un sistema può essere opprimente. Come puoi decidere quale sia la scelta migliore?

Onestamente, non puoi. E non dovresti nemmeno provarci.

Anziché, dimentica il "migliore". Concentrati sul "bene". Quando si seleziona un sistema di budget, usa tentativi ed errori finché non ne trovi uno che funziona bene per te. Una volta trovato un budget che funziona, smettere di perseguire attivamente altre opzioni . Non chiuderti all'idea che potresti imbatterti in un'opzione migliore in futuro, ma smetti di spendere energie cercando di trovare una soluzione perfetta quando ne hai già una che funziona.

Un corollario di questo principio è che non dovresti attenerti a un consiglio semplicemente perché qualcuno ti ha detto che è il modo migliore (o "giusto") di fare qualcosa. Che importa? Se il modo migliore (o "giusto") non è efficace per te, poi lascialo andare.

La mia amica Paula Pant una volta mi disse, "Un piano imperfetto che seguirai è meglio di un piano perfetto che non seguirai." Esattamente.

Dal primo giorno, il mio motto qui a Get Rich Slowly è stato: Fai ciò che funziona per te. Se qualcosa non è efficace per te e la tua situazione, abbandonarlo. Non attaccarti a qualcosa per l'errata convinzione di essere un fallimento per aver scelto un'altra opzione.

Linee guida per la valutazione della consulenza finanziaria

La valutazione della consulenza finanziaria è un'estensione del pensiero critico nel suo insieme. Se diventi un pensatore critico migliore, prenderete decisioni migliori riguardo ai consigli che riceverete. E più pratichi, meglio diventerai.

Da parte mia, Ho letto molto di finanza personale negli ultimi quindici anni. A quel tempo, Ho letto (e ascoltato e visto) ogni sorta di consiglio, molto contraddittorio. All'inizio, Ho trovato questo confuso. In tempo, anche se, Ho sviluppato una serie di regole (o linee guida, se preferisci) per aiutarmi a valutare meglio la consulenza finanziaria che ricevo.

Eccone alcuni:

• Se sembra troppo bello per essere vero, probabilmente lo è. (Voglio dire, "Esso sempre è” – ma io odio gli assoluti.)
• Verificare, verificare, verificare. Non seguire ciecamente i consigli di qualcuno. Se qualcuno dà un suggerimento che sembra ragionevole, ricerca quello che dicono gli altri sia per e contro il suggerimento.
• Non buttare via il bambino con l'acqua sporca. Se sei ateo, non ignorare il consiglio sui debiti di Dave Ramsey semplicemente perché è cristiano. Se sei conservatore, non respingere la formula del denaro equilibrato di Elizabeth Warren semplicemente perché è una liberale di estrema sinistra. Anche le persone che non ti piacciono possono avere idee intelligenti.
• Favorire la semplicità. Consigli complicati e sistemi complicati nascondono troppo spesso difetti, problemi e trappole. Più, la complessità porta all'incomprensione. Con soldi, la semplicità è una virtù.
• Non devi accettare tutti i buoni consigli. Riconosco, Per esempio, che l'investimento immobiliare può essere redditizio. È un ottimo modo per creare ricchezza. Ancora, Non voglio farlo, quindi non lo faccio.
• Verifica certificazioni, quando applicabile (soprattutto quando si richiede consulenza tecnica e/o legale). Puoi ricevere buoni consigli da persone senza credenziali, e puoi ottenere cattivi consigli dagli esperti. Ma in generale, esperti qualificati sono una risorsa formidabile.

Più, Ho imparato a porre quattro domande fondamentali quando valuto un nuovo consiglio finanziario.

• In che modo la persona che dà il consiglio ne trae profitto?
• Come posso beneficiare della consulenza?
• In che modo la società beneficia della consulenza?
• L'altra persona ha avuto successo seguendo i propri consigli?

Quest'ultima domanda è importante. Se questo articolo non fosse già così lungo, Mi ci immergerei più a fondo. Ma usiamo rapidamente Bitcoin e fondi indicizzati come esempio. Quando le persone mi consigliano Bitcoin, Chiedo come hanno fatto con i loro "investimenti" in criptovaluta. (Risposta tipica:non bene.) Stessa cosa con i fondi indicizzati:"Come hai fatto?" (Risposta tipica:abbastanza bene.)

Le persone amano lanciare consigli che non seguono o che non hanno funzionato per loro. Non sono sicuro del perché sia ​​così, ma è vero.

Da parte mia, Cerco di evitare le cose che non capisco. Non sono perfetto. Faccio degli errori. Ma quando commetto errori, Cerco di risolverli il più rapidamente possibile. Inoltre sono disposto ad imparare. Quando ho fondato GRS nel 2006, Non sapevo cosa fosse un fondo indicizzato. Pensavo che l'investimento consistesse nella raccolta di azioni. Poi ho imparato a investire in modo passivo. Oggi, Ho un approccio più sfumato.