Aprire un IRA prima della scadenza fiscale per risparmiare sulle tasse

Mentre il 2020 è ormai lontano, i contribuenti hanno ancora una preziosa opportunità di risparmiare sulle imposte sul reddito del 2020 contribuendo a un'IRA tradizionale. È una delle poche cose che puoi ancora fare per ridurre le tasse dell'anno scorso, ed è una mossa facile da fare. Il termine ultimo per contribuire è il giorno in cui le tasse sono dovute, che l'IRS ha recentemente prorogato dal 15 aprile, 2021 al 17 maggio, 2021.

Però, non tutti possono trarre vantaggio da questa strategia, e ci sono limiti rigorosi su ciò che puoi detrarre. Ancora, potresti potenzialmente risparmiare una discreta quantità di denaro finanziando un'IRA.

Quanto potrebbe farti risparmiare un'IRA

Per l'anno fiscale 2020, puoi contribuire fino a $6, 000 a un'IRA. Se hai 50 anni o più, puoi contribuire con un ulteriore $ 1, 000, per un totale di $7, 000. Se soddisfi determinati requisiti (spiegati di seguito), puoi detrarre l'intero importo dal tuo reddito, il che significa che non dovrai pagare le tasse sull'importo che metti sul conto.

Se tu fossi nella fascia d'imposta del 24%, Per esempio, e ha contribuito con il massimo di $ 6, 000, ridurresti il ​​tuo reddito imponibile dello stesso importo. Questa mossa ridurrebbe il tuo carico fiscale complessivo di $ 1, 440 ($6, 000 x 24 percento). In effetti, il governo ti paga per risparmiare.

Puoi contribuire a un'IRA anche se hai un piano pensionistico al lavoro, anche se potresti non essere in grado di detrarre l'intero importo del tuo contributo, a seconda del tuo reddito. Se tu e il tuo coniuge non avete piani pensionistici sul lavoro, sarai in grado di catturare l'intero risparmio fiscale. L'IRS fornisce ulteriori dettagli per coloro che non sono coperti da un piano di lavoro.

Se hai un piano al lavoro, la deducibilità del tuo contributo IRA scende al di sopra di determinati livelli di reddito. Per esempio, come singolo filer, se il tuo reddito lordo rettificato modificato è inferiore a $ 65, 000 per il 2020, puoi detrarre l'intero importo. Coloro che hanno presentato domanda di matrimonio insieme possono avere un reddito lordo modificato fino a $ 104, 000 e continuano a beneficiare della piena deducibilità. (Le soglie sono più alte nel 2021.)

Ma per i contribuenti a basso reddito è ancora meglio. Questo perché c'è un bonus aggiuntivo chiamato Credito del Risparmio. Questo potrebbe ridurre ulteriormente le tasse, fino a $2, 000. Questo bonus si aggiunge al primo risparmio fiscale, quindi puoi ottenere entrambi se soddisfi i requisiti di reddito.

Qual è la scadenza per contribuire?

Puoi contribuire a un'IRA in qualsiasi momento durante l'anno solare e fino al giorno fiscale dell'anno solare successivo. Per esempio, i contribuenti possono contribuire in qualsiasi momento durante il 2020 e hanno tempo fino alla scadenza della tassa (17 maggio, 2021) per contribuire a un'IRA per l'anno fiscale 2020. Ciò significa che non solo devi aprire il conto entro questa data, devi averlo finanziato, pure.

Ma questa lunga finestra di contribuzione significa che non appena avrai saldato i tuoi contributi per il 2020, puoi iniziare a contribuire per il 2021, piuttosto che rimescolarsi alla fine della stagione fiscale nel 2022.

E se avessi già presentato le tasse per il 2020? Se non hai ancora dato il tuo contributo, puoi sempre ripresentare le tue tasse e dare un contributo. Questo è un piccolo lavoro in più, ma ne vale la pena per il risparmio fiscale.

Hai diritto a un IRA?

Hai diritto a un'IRA se hai guadagnato reddito per un determinato anno fiscale. Però, potresti anche essere idoneo per un coniuge IRA, se il tuo coniuge aveva un reddito imponibile ma tu no.

Come accennato, il limite di contribuzione per il 2020 è di $6, 000, o $7, 000 per gli over 50. Per il 2021, il limite di contribuzione rimane lo stesso. Però, se il tuo reddito non raggiunge questi livelli, puoi contribuire solo fino al reddito imponibile.

Mentre un'IRA può farti risparmiare sulle tasse, l'IRS può imporre limiti alla detrazione fiscale, a seconda del tuo reddito. Anche se superi questi livelli di reddito, puoi ancora contribuire a un'IRA, ma non otterrai l'agevolazione fiscale. Se è il caso, potresti essere in grado di sfruttare un Roth IRA backdoor e goderti uno dei migliori piani pensionistici con agevolazioni fiscali.

Confronto del risparmio fiscale:IRA tradizionale contro Roth IRA

Se stai cercando risparmi fiscali dell'ultimo minuto quest'anno, vorrai assicurarti di selezionare l'IRA giusto, l'IRA tradizionale. Ma dovresti stare attento perché c'è un altro tipo - il Roth IRA - che ti fa risparmiare sulle tasse in futuro, piuttosto che oggi.

L'IRA tradizionale ti offre oggi un'agevolazione fiscale in cambio della possibilità che i tuoi investimenti crescano esentasse fino alla pensione. Quando ritirerai i tuoi soldi in futuro, pagherai le tasse sulle distribuzioni.

In contrasto, il Roth IRA ti offre un'agevolazione fiscale futura perché stai risparmiando con i soldi al netto delle imposte oggi. Con il Roth IRA, i tuoi investimenti crescono esentasse e non pagherai alcuna tassa sui prelievi qualificati in seguito.

Sebbene queste siano le differenze più sostanziali tra le due IRA, ci sono ulteriori differenze che vorrai capire prima di fare una scelta finale.

Non ritardare il tuo IRA

Mentre un'agevolazione fiscale per quest'anno è un grande incentivo per dare il tuo contributo IRA, il vero valore dell'IRA è la sua capacità di proteggere i tuoi investimenti dalle tasse. I tuoi investimenti potranno accumularsi più velocemente in questo modo, e arrotolare un portafoglio più ampio più rapidamente. Il calcolatore IRA di Bankrate può aiutarti a determinare quanto possono crescere i tuoi investimenti nel tempo.

Ma per ottenere quel tipo di crescita, dovrai agire prima della scadenza di quest'anno aprendo e finanziando un'IRA entro il 17 maggio. I broker sono uno dei posti migliori per investire i tuoi soldi a causa degli investimenti potenzialmente più redditizi. Le recensioni di intermediazione di Bankrate possono aiutarti a decidere dove aprire un IRA tradizionale.