Come leggere i grafici azionari – Guida completa

L'investimento in azioni richiede un'analisi fondamentale della società e un'analisi tecnica del prezzo delle azioni. Così, se vuoi investire nelle azioni di una determinata società, analizzando i suoi dati finanziari, team di gestione, panorama competitivo, eccetera., può aiutarti a capire se l'azienda può resistere alle volatilità economiche. Anche, analisi tecnica che include principalmente la lettura di grafici azionari, può aiutarti a osservare come il prezzo delle azioni ha reagito ai cambiamenti del mercato nel tempo e identificare tendenze che potrebbero aiutarti a prendere decisioni informate.

A Groww, comprendiamo che l'investimento in azioni richiede un'attenta analisi del prezzo delle azioni e offriamo alcune opzioni grafiche avanzate per aiutarti ad analizzare lo stesso. Quando cerchi un titolo su Groww, ti viene offerto un grafico azionario di base come mostrato di seguito:

Come potete vedere, il grafico di base offre una vista visiva dell'andamento del prezzo delle azioni in un periodo selezionato insieme alle seguenti informazioni e opzioni:

1. Numero totale di azionisti della società
2. L'attuale prezzo delle azioni
3. La scelta di due tipi di grafici:grafico a linee e grafico a candele
4. La scelta tra l'andamento del titolo su due borse valori – NSE e BSE
5. Il periodo per il quale si desidera vedere l'andamento del prezzo delle azioni –
   1. Un giorno (1D)
   2. Una settimana (1W)
   3. Un mese (1M)
   4. Un anno (1 anno)
   5. Tre anni (3A)
   6. Cinque anni (5 anni).
6. In base al periodo selezionato, la percentuale di perdita/guadagno
7. Opzioni avanzate del grafico

Questa visualizzazione di base offre una rapida occhiata al movimento dei prezzi in base alla domanda e all'offerta del titolo. Per un'analisi più dettagliata, puoi fare clic sull'opzione "Avanzate".

Opzioni avanzate del grafico azionario

Quando fai clic sull'opzione "Avanzate", Viene visualizzata la seguente schermata:

Ecco le opzioni e le informazioni disponibili attraverso questa schermata:

1. Prezzo delle azioni

Proprio nella parte superiore dello schermo, puoi vedere il nome del titolo e il prezzo corrente del titolo. Se stai guardando il grafico dopo l'orario di mercato, quindi mostrerebbe il prezzo delle azioni alla chiusura del giorno di negoziazione precedente.

2. Periodo di tempo

Nella parte inferiore dello schermo, è possibile selezionare il periodo per il quale si desidera verificare l'andamento del titolo. Ci sono valori preimpostati qui:

1. Un giorno (1D)
2. Una settimana (1W)
3. Un mese (1M)
4. Sei mesi (6M)
5. Un anno (1 anno)
6. Tre anni (3A)
7. Cinque anni (5 anni)
8. Tutto

Ciascuno di questi periodi può essere utilizzato in base al tipo di ricerca che si sta effettuando rispetto al titolo. Per esempio, un trader intraday può selezionare 1D o 1W per valutare la performance recente del titolo e prendere decisioni di trading. Tuttavia, gli investitori a lungo termine vorranno guardare a 3-5 anni per valutare la performance del titolo in diversi cicli di mercato.

3. Intervallo di tempo

Una volta selezionato il periodo di tempo, è inoltre necessario selezionare l'intervallo in cui è necessario tracciare il grafico. Per esempio, se si seleziona il periodo di tempo come un giorno, quindi è necessario determinare se si desidera che i punti dati vengano tracciati ogni minuto, cinque minuti, dieci minuti, 15 minuti, 30 minuti, un'ora, o quattro ore. Ecco una tabella degli intervalli di tempo disponibili per periodo di tempo:

Periodo di tempo Intervalli di tempo Schermate Un giorno

• 1 minuto
• 5 minuti
• 10 minuti
• 15 minuti
• 30 minuti
• 1 ora
• 4 ore

Una settimana

• 1 minuto
• 5 minuti
• 10 minuti
• 15 minuti
• 30 minuti
• 1 ora
• 4 ore
• 1 giorno

Un mese

• 1 minuto
• 5 minuti
• 10 minuti
• 15 minuti
• 30 minuti
• 1 ora
• 4 ore
• 1 giorno

Sei mesi

• 1 giorno
• 1 settimana

Un anno

• 1 giorno
• 1 settimana

Tre anni

• 1 giorno
• 1 settimana
• 1 mese

Cinque anni

• 1 giorno
• 1 settimana
• 1 mese

Tutto

• 1 giorno
• 1 settimana
• 1 mese

Puoi scegliere gli intervalli di tempo in base a come desideri analizzare la performance del titolo.

4. Prezzo

Supponiamo che tu scelga un periodo di tempo di un giorno e un intervallo di tempo di cinque minuti. Il grafico azionario verrà tracciato utilizzando i dettagli del prezzo per ogni intervallo. Quindi, avrai quattro punti di prezzo per ogni intervallo come il prezzo di apertura, prezzo di chiusura, il prezzo più alto, e il prezzo più basso del titolo. Questo può essere vantaggioso per i trader in quanto può offrire approfondimenti sulla volatilità del prezzo delle azioni in un determinato periodo a ogni intervallo.

Per esempio, puoi guardare il grafico azionario del giorno precedente con un intervallo di cinque minuti per misurare la volatilità del prezzo durante il giorno. Puoi analizzare per diversi giorni di seguito e osservare le tendenze per prendere decisioni di trading intelligenti.

Se i prezzi sono scritti in verde, allora denota che per l'intervallo dato, il prezzo del titolo alla fine dell'intervallo era superiore a quello all'inizio. Per esempio, diciamo che scegli un intervallo di cinque minuti e stai guardando l'ora dalle 11.30 alle 11.35. Se il prezzo delle azioni alle 11.30 era Rs.100 e alle 11.35 era Rs.105, quindi tutti i prezzi sarebbero scritti in verde. Tuttavia, se il prezzo a 11,35 era Rs.95, allora tutti i prezzi sarebbero scritti in rosso. Quindi, puoi valutare rapidamente l'andamento del titolo all'interno di ogni intervallo osservando i cambiamenti di colore.

5. Volume

Proprio sotto la sezione dei prezzi, hai un'opzione cliccabile per valutare il volume delle transazioni di detto titolo. Non appena lo clicchi, nella parte inferiore dell'area del grafico viene visualizzato un grafico a barre che mostra il volume degli scambi per il periodo selezionato. L'altezza della barra rappresenta il volume. Così, una barra più alta significa più volume e viceversa. Ecco una rapida occhiata alla sezione del volume:

Puoi anche vedere che le barre sono colorate:verde e rosso. Una barra del volume verde significa che il titolo ha chiuso più in alto in quell'intervallo rispetto alla chiusura dell'intervallo precedente. Una barra del volume rossa significa che il titolo ha chiuso in basso durante l'intervallo corrente rispetto alla chiusura dell'intervallo precedente.

Così, una barra del volume verde alta indica un intervallo in cui il titolo ha chiuso più in alto rispetto all'intervallo precedente con volumi di scambio elevati - un segno di un sentimento ottimista degli investitori nei confronti di detto titolo. È importante ricordare che a volte, può esserci una differenza nel colore della barra del volume e della barra/punto/linea del prezzo. Ciò può accadere quando il prezzo delle azioni è superiore all'intervallo precedente ma si è spostato al di sotto del prezzo di apertura.

6. Borsa valori

Nell'angolo inferiore destro dello schermo, c'è un pulsante per passare dalla Borsa Nazionale (NSE) alla Borsa di Bombay (BSE). Puoi visualizzare i movimenti di prezzo sulla borsa su cui investi.

Nel menu in alto, hai un'opzione per selezionare lo stile del grafico dalla gamma di opzioni elencate. Devi scegliere il tipo di grafico in base alle informazioni che stai cercando. Ecco un elenco di opzioni disponibili.

7. Stile grafico

un. Candela

Candela o candelabri sono un'ottima rappresentazione visiva delle fluttuazioni del prezzo di un'azione. I trader lo usano per identificare le tendenze e stimare la direzione che il prezzo delle azioni può prendere nel breve termine. Questi sono molto popolari tra i trader e gli investitori in quanto contengono molte informazioni.

Ogni candela ha tre parti:il corpo, ombra inferiore, e l'ombra superiore. Anche, ogni candela offre una rappresentazione visiva del prezzo di apertura, prezzo di chiusura, il prezzo più alto, e il prezzo più basso dell'intervallo che rappresenta. Ecco un esempio:

Come potete vedere, una singola candela mostra informazioni su diversi aspetti del prezzo delle azioni. Se visto per un periodo, questa può essere una ricchezza di informazioni per i trader/investitori. Ecco come leggere un grafico a candele:

• Il corpo rappresenta i prezzi di apertura e chiusura del titolo. Se è rosso, quindi il titolo ha chiuso al di sotto del suo prezzo di apertura. D'altro canto, se è verde, allora il prezzo di chiusura era superiore al prezzo di apertura. Se stai guardando una settimana/mese/anno, un numero maggiore di rossi consecutivi implica che il prezzo delle azioni è in calo e i verdi consecutivi implicano un aumento costante del prezzo.
• Le ombre sopra e sotto il corpo rappresentano alti e bassi durante l'intervallo. Una breve ombra superiore su una candela rossa significa che il titolo si è aperto vicino al massimo dell'intervallo ma ha chiuso al ribasso. D'altro canto, una breve ombra superiore su una candela verde significa che il titolo ha chiuso vicino al massimo dell'intervallo.

Esistono vari modelli in un grafico a candele che possono aiutarti a identificare facilmente le tendenze. Puoi leggere un blog dettagliato su come leggere i grafici a candele facendo clic qui.

B. Candela Vuota

Mentre nei grafici a candele standard tutte le candele sono colorate, il grafico a candele vuote utilizza attributi di riempimento e colori diversi per visualizzare il comportamento del prezzo delle azioni. Ecco come appare un grafico a candele vuote:

Come potete vedere, ci sono diversi tipi di candele in questo grafico:

Tipo di candela Descrizione Immagine SOLIDOIl prezzo di chiusura è inferiore rispetto al prezzo di apertura HOLLOWIl prezzo di chiusura è più alto rispetto al prezzo di apertura

Colore della candela:

Colore della candela Descrizione Immagine VERDEIl prezzo di chiusura attuale della candela è più alto rispetto al prezzo di chiusura della candela precedente REDIl prezzo di chiusura attuale della candela è inferiore rispetto al prezzo di chiusura della candela precedente BLUIl prezzo di chiusura della candela attuale è lo stesso del prezzo di chiusura della candela precedente

Quindi, avrai diversi tipi di candele in un grafico a candele vuote:

Candela ROSSA FISSA

• Prezzo di chiusura < Prezzo di apertura
• Prezzo di chiusura attuale < Prezzo di chiusura dell'intervallo precedente

Tipicamente, indica un calo dei prezzi. Candela ROSSA CAVA

• Prezzo di chiusura > Prezzo di apertura
• Prezzo di chiusura attuale

Tipicamente, indica una tendenza al ribasso dei prezzi con un aumento del prezzo nell'intervallo corrente. Candela VERDE SOLIDO

• Prezzo di chiusura < Prezzo di apertura
• Prezzo di chiusura attuale > Prezzo di chiusura dell'intervallo precedente

Tipicamente, indica una tendenza all'aumento del prezzo ma una diminuzione del prezzo nell'intervallo corrente. Candela VERDE CAVO

• Prezzo di chiusura > Prezzo di apertura
• Prezzo di chiusura attuale > Prezzo di chiusura dell'intervallo precedente

Tipicamente, indica una tendenza all'aumento dei prezzi. Candela BLU SOLIDO

• Prezzo di chiusura < Prezzo di apertura
• Prezzo di chiusura attuale = Prezzo di chiusura dell'intervallo precedente

È necessario esaminare più intervalli per identificare una tendenza. Ciò rappresenta un movimento di prezzo costante su due intervalli. Candela BLU CAVO

• Prezzo di chiusura > Prezzo di apertura
• Prezzo di chiusura attuale = Prezzo di chiusura del giorno precedente

È necessario esaminare più intervalli per identificare una tendenza. Ciò rappresenta un movimento di prezzo costante su due intervalli.

È importante ricordare che le candele solide in un grafico a candele tradizionali in cui tutte le candele sono solide si comportano in modo diverso rispetto alle candele solide in un grafico a candele vuote. Ecco alcuni suggerimenti per aiutarti a leggere un grafico a candele vuote:

È importante ricordare che le candele solide in un grafico a candele tradizionali in cui tutte le candele sono solide si comportano in modo diverso rispetto alle candele solide in un grafico a candele vuote. Ecco alcuni suggerimenti per aiutarti a leggere un grafico a candele vuote:

1. Guarda l'attributo di riempimento della candela (ignorando il colore)

Come spiegato sopra, se la candela è vuota, quindi il titolo ha chiuso più in alto del suo prezzo di apertura e viceversa se è pieno di qualsiasi colore. Quindi, quando guardi un grafico a candele vuote, se riesci a vedere più candele vuote, quindi significa che il prezzo delle azioni ha subito aumenti di prezzo intraday più frequentemente. Questo può essere un ottimo strumento per i day trader.

2. Guarda il colore della candela

Più verdi in un grafico a candele vuote indicano una tendenza all'aumento dei prezzi. D'altro canto, se ci sono più candele rosse (cave o meno), significa che il prezzo delle azioni sta diminuendo. Questo può essere un ottimo strumento per gli investitori a medio-lungo termine.

3. Combina gli attributi di riempimento e il colore delle candele

Ecco un esempio di grafico a candele vuote per un periodo di sei mesi con un intervallo di un giorno:

Come puoi vedere sopra, ci sono periodi in cui il prezzo delle azioni si è ripreso e corretto. In base ai colori, si può notare che mentre i mesi di novembre e dicembre hanno mostrato un trend di aumento dei prezzi, ci sono stati scatti di correzione da gennaio. Ulteriore, se guardi gli attributi di riempimento, puoi osservare che il periodo in cui i colori sono verdi e le candele sono vuote è il momento in cui il prezzo delle azioni si è radunato e le candele riempite di colore rosso sono stati periodi in cui si è verificata una correzione maggiore. Allo stesso modo, puoi analizzare qualsiasi titolo in base al periodo e all'intervallo che desideri.

C. Volume Candela

Da adesso, dovresti essere abbastanza pratico con i candelabri. L'altezza di una candela rappresenta la differenza tra i prezzi di apertura e di chiusura per l'intervallo, la lunghezza dello stoppino/ombra che rappresenta rispettivamente il prezzo più alto e quello più basso.

Nei grafici a candele di volume, viene aggiunta un'altra dimensione:la larghezza della candela che rappresenta il volume degli scambi. Se il corpo della candela è magro, quindi rappresenta un volume di scambi basso nell'intervallo e se è ampio, allora il volume è più alto. Anche, una candela rossa con un corpo largo indica un calo del prezzo in cui molte persone stanno vendendo il titolo e viceversa con candele verdi.

Dunque, un grafico a candele di volume è un passo avanti rispetto a un grafico a candele standard poiché consente di valutare il volume degli scambi insieme al movimento dei prezzi per valutare il sentimento del mercato e stimare la tendenza. Ecco un esempio:

La grande candela rossa all'inizio del periodo rappresenta i periodi in cui i volumi di scambio erano elevati e il prezzo delle azioni era in calo (2020). Mentre c'era qualche sollievo verde in novembre-dicembre, 2020, un'importante ripresa si è verificata tra gennaio e marzo 2021. Questo grafico può darti un'idea migliore del prezzo e del volume di un'azione a colpo d'occhio.

D. Bar

Un grafico a barre è simile a un grafico a candele con la differenza che le candele hanno un corpo, mentre i grafici a barre hanno linee rette. Offrono informazioni simili come il prezzo di apertura, prezzo di chiusura, il prezzo più alto, e prezzo più basso.

Un grafico a barre ha una barra verticale che indica l'intervallo in cui il prezzo fluttua durante l'intervallo. C'è una barra orizzontale su ciascun lato (piedi della barra) che indica il prezzo di apertura e chiusura del titolo nell'intervallo. Il piede a sinistra è il prezzo di apertura e quello a destra è il prezzo di chiusura. Ecco come appare una barra:

La lettura di un grafico a barre è simile anche a un grafico a candele. L'unica differenza è la presenza dei piedi al posto del corpo. Ecco alcuni suggerimenti:

• Se il piedino di apertura è al di sotto del piedino di chiusura, quindi il prezzo delle azioni è aumentato durante l'intervallo.
• Se il piedino di apertura è sopra il piedino di chiusura, quindi il prezzo delle azioni è sceso durante l'intervallo.

Puoi anche calcolare l'intervallo della barra sottraendo il minimo dall'alto. Più alto è il bar, tanto più il prezzo aveva oscillato nell'intervallo. Ecco come appare un grafico a barre:

E. Barre colorate

Mentre un grafico a barre di base ha barre dello stesso colore, molte piattaforme che offrono grafici azionari includono anche un'opzione di un grafico a barre colorato. Le barre sono colorate di verde o di rosso in base ai seguenti aspetti:

• Se il prezzo di chiusura dell'intervallo corrente > il prezzo di chiusura dell'intervallo precedente, allora la barra è verde.
• Se il prezzo di chiusura dell'intervallo corrente < il prezzo di chiusura dell'intervallo precedente, allora la barra è rossa.
• Se il prezzo di chiusura dell'intervallo corrente = il prezzo di chiusura dell'intervallo precedente, quindi la barra viene colorata come l'intervallo precedente.

Colore della candela Descrizione Immagine VERDEIl prezzo di chiusura attuale della barra è più alto rispetto al prezzo di chiusura della barra precedente. REDIl prezzo di chiusura della barra corrente è inferiore rispetto al prezzo di chiusura della barra precedente. Uguale alla barra precedenteSe il prezzo di chiusura della candela corrente è lo stesso del prezzo di chiusura della candela precedente, quindi la barra corrente è colorata come la barra precedente.

Esistono vari trucchi che possono aiutarti a interpretare i grafici a barre:

• Puoi identificare una tendenza al rialzo individuando una serie di barre con massimi e minimi più alti. Allo stesso modo, un trend ribassista può essere identificato da una serie di barre con massimi e minimi decrescenti. Ecco un esempio:

• Qualche volta, una barra potrebbe avere un massimo più alto e un minimo più basso rispetto alla barra nell'intervallo precedente, OPPURE un massimo più basso e un minimo più alto, OPPURE un massimo/minimo uguale come mostrato di seguito:

Queste sono tendenze poco chiare e causano incertezza nelle menti degli investitori/trader.

• Se la lunghezza della barra aumenta in un trend rialzista, quindi di solito è un segno di crescente entusiasmo da parte degli acquirenti. In una tendenza al ribasso, questo può essere un segno di crescente entusiasmo dei venditori. Allo stesso modo, se la lunghezza della barra diminuisce, allora può essere un segno di diminuzione dell'entusiasmo come mostrato di seguito:
• C'è un altro modo per valutare l'entusiasmo di acquirenti e venditori utilizzando un grafico a barre. Puoi confrontare il piede di chiusura su due battute consecutive e verificare se il piede attuale è più alto o più basso del precedente e in che misura. Maggiore è l'aumento/diminuzione, maggiore è l'entusiasmo. Ecco una rapida visualizzazione:

Esistono molti altri modi in cui è possibile analizzare un grafico a barre. Assicurati di averlo compreso completamente prima di prendere decisioni di investimento.

F. Barre di gamma

I grafici a barre dell'intervallo sono unici poiché si basano solo sul prezzo, e non il tempo o qualsiasi altro aspetto. Questi non sono così popolari come i normali grafici basati sul tempo in cui viene tracciato un numero fisso di barre per un intervallo fisso, indipendentemente dalla volatilità o dai movimenti dei prezzi. Le barre di intervallo sono progettate per aiutare i trader a visualizzare la volatilità in modo diverso e utilizzarla a proprio vantaggio.

In un grafico basato sul tempo, se si seleziona l'intervallo di tempo di un'ora, quindi il grafico mostrerà l'attività dei prezzi all'ora per il periodo selezionato. Anche se il mercato attraversa molta volatilità o ha volumi di scambio elevati, il numero di barre tracciate rimane lo stesso. Tuttavia, nei grafici a barre dell'intervallo, vengono stampate più barre se la volatilità è alta e meno se è bassa. Alcune regole principali delle barre di intervallo sono:

• Ogni barra di intervallo ha un intervallo alto-basso.
• Ogni barra dell'intervallo si apre al di fuori dell'intervallo alto-basso della barra precedente.
• Ogni barra dell'intervallo si chiude al suo massimo o al suo minimo.

Ecco un grafico a barre dell'intervallo di esempio per riferimento:

Come potete vedere, una nuova barra viene tracciata solo quando l'intervallo preimpostato è soddisfatto. Questo può aiutarti ad avere una visione chiara di come si sta muovendo il prezzo del titolo. Ulteriore, è possibile identificare i livelli di supporto e resistenza utilizzando le linee di tendenza orizzontali e i periodi di tendenza utilizzando le linee di tendenza al rialzo e al ribasso. L'utilizzo di un grafico a barre di intervallo con successo richiede di dedicare un po' di tempo a osservare il modo in cui funziona e di fare un po' di trading cartaceo prima di utilizzarlo per i tuoi investimenti.

G. Grafico a linee

Un grafico a linee è il tipo più elementare di grafico azionario che tiene traccia del prezzo di chiusura di un'azione nel tempo. In base al periodo e all'intervallo da te scelti, il prezzo di chiusura è rappresentato da un punto e tutti i punti sono uniti tramite una linea. Poiché tiene traccia solo del prezzo di chiusura, non ci sono informazioni sui massimi e minimi giornalieri e/o sui movimenti di prezzo intraday. Ecco come appare un grafico a linee:

Questi grafici vengono utilizzati dai principianti per valutare se il prezzo delle azioni aumenta o diminuisce. Offre anche una rapida panoramica sulla volatilità del prezzo delle azioni.

H. Grafico a linee colorate

I grafici a linee colorate offrono una visione leggermente migliore delle fluttuazioni dei prezzi colorando il segmento di linea in rosso se il prezzo di chiusura dell'intervallo corrente è inferiore all'intervallo precedente e in verde se è superiore. Ciò consente di valutare rapidamente l'andamento del titolo nel periodo di tempo, attraverso intervalli. Ecco come appare:

I. Heikin Ashi

Heikin Ashi è una tecnica giapponese utilizzata su un grafico a candele con una formula modificata basata su medie a due periodi. Questo crea un grafico più fluido, filtrare i rumori inutili, e aiuta gli investitori/commercianti a identificare facilmente tendenze e inversioni. In parole povere, il grafico Heikin Ashi utilizza i dati del prezzo medio per il tracciato. Quindi, è considerato un indicatore migliore delle tendenze rispetto ai grafici a candele standard. Ecco come appare:

Un grafico a candele standard utilizza l'apertura, chiusura, massimo, e prezzi più bassi che possono portare ad alcune lacune e molto rumore nel grafico. Lavorando sulle medie, il grafico Heikin Ashi offre un quadro migliore delle tendenze e delle inversioni. Questo perché calcola la media dei dati sui prezzi su due intervalli. Quindi, mentre in un grafico a candele standard cambia frequentemente da alto a basso in base alla volatilità del mercato; in un grafico Heikin Ashi, hai più candele colorate consecutive che rendono più facile individuare le tendenze.

Il primo grafico sopra mostra la tecnica Heikin Ashi utilizzata sul grafico a candele mostrato di seguito. Come puoi osservare, il grafico Heikin Ashi è più fluido del grafico a candele e ha anche più colori consecutivi. È importante ricordare che l'Heikin Ashi non mostra il prezzo di mercato effettivo poiché funziona in media. Anche, I grafici Heikin Ashi tendono a rimanere rossi più a lungo durante un trend ribassista e verdi durante un trend rialzista.

Ecco alcuni suggerimenti per identificare le opportunità utilizzando un grafico Heikin Ashi:

• Le candele verdi senza stoppini/ombre inferiori indicano una forte tendenza al rialzo.
• Le candele verdi consecutive indicano un trend rialzista e le candele rosse indicano un trend ribassista.
• Un cambiamento di tendenza è solitamente indicato da candele con un corpo piccolo e stoppini sia superiore che inferiore.
• Le candele rosse senza stoppini superiori indicano una forte tendenza al ribasso.

J. Renko

Un grafico Renko è un altro contributo dei giapponesi ai grafici azionari. In lingua giapponese, ' Renko ' significa mattoni ed è stato chiamato così poiché il grafico sembra una catena di mattoni. Questi mattoni vengono posizionati a un angolo di 45 gradi l'uno rispetto all'altro quando il prezzo delle azioni aumenta/diminuisce di una certa quantità. Se il prezzo aumenta, il mattone si colora di verde e di rosso se cade. Ecco come appare:

Sebbene questi grafici abbiano un asse temporale, un mattone non si forma in base al tempo ma solo quando supera la soglia prefissata. Quindi, nei grafici Renko i movimenti sono minimi e offrono una prospettiva di ampio livello sulla volatilità delle azioni. Questi grafici vengono creati utilizzando il prezzo di chiusura in base all'intervallo scelto.

La semplice costruzione dei grafici Renko rende più facile per gli investitori/trader individuare le tendenze. Tuttavia, alcune informazioni sui prezzi vengono perse in questo processo. Sono anche noti per essere efficaci nell'individuare i livelli di supporto e resistenza.

Nell'immagine sopra, il prezzo delle azioni mostra un forte trend rialzista con un paio di cali e un successivo ribasso durante la fine del periodo selezionato. I due punti rossi al centro possono essere visti come eccellenti opportunità di acquisto dopo un breve pullback.

K. Montagna

Un grafico Montagna è principalmente un grafico a linee con lo spazio sotto la linea riempito di colore che conferisce al grafico l'aspetto di una catena montuosa. È anche noto come grafico ad area. Offre tutte le informazioni come un grafico a linee standard. Quindi, oltre a sembrare più colorato, i grafici di montagna e a linee sono gli stessi. Ecco come si presentano:

L. Grafico di riferimento

Un grafico della linea di base traccia un grafico a linee/montagne attorno a una linea di base determinata dall'utente. L'area sopra la linea di base è colorata in verde e quella sotto è colorata in rosso. Sulla piattaforma Groww, puoi regolare la linea di base utilizzando un dispositivo di scorrimento a destra dello schermo, proprio accanto all'asse Y come mostrato di seguito:

Ecco come appare un grafico di base:

Molti trader fissano la linea di base al prezzo di apertura del titolo per valutarne il movimento e prendere decisioni di acquisto/vendita di conseguenza.

M. Grafico di interruzione di riga

Un altro contributo dei giapponesi ai grafici azionari, un grafico Line Break è un altro modo per ridurre il rumore del mercato e individuare tendenze e inversioni. Molti nuovi trader possono scambiare un grafico a interruzione di riga per un grafico a candele poiché sembrano simili. Tuttavia, sono creati in modo diverso e offrono diversi set di informazioni. Ecco come appare un grafico a interruzione di riga:

In un grafico a interruzione di riga, ciascuno dei blocchi a forma di candela come si può vedere sopra sono chiamati linee. Se guardi bene, ogni linea rossa consecutiva ha un prezzo di chiusura inferiore alla linea precedente. Anche, ogni linea verde consecutiva ha un prezzo di chiusura superiore alla linea precedente.

Per tracciare un grafico a interruzione di riga, vengono utilizzate le seguenti regole:

1. Se la riga dell'intervallo si chiude a un prezzo inferiore al prezzo più basso delle ultime tre righe, quindi viene tracciata una nuova linea rossa con valore di apertura uguale al minimo della riga precedente e valore di chiusura uguale al valore di chiusura della riga corrente.
2. Se la linea dell'intervallo chiude a un prezzo superiore al massimo della linea precedente, quindi viene tracciata una nuova linea verde con valore di apertura uguale al massimo della riga precedente e valore di chiusura uguale al valore di chiusura della riga corrente.
3. Se nessuna delle precedenti condizioni è vera, quindi non viene tracciata alcuna nuova linea.

Molti trader utilizzano questo grafico per creare strategie di trading. Ti invitiamo a dedicare un po' di tempo e a fare trading su carta prima di prendere decisioni di investimento basate su questo grafico.

N. Punto e grafico della figura

Questo grafico è anche indipendente dal tempo. I punti vengono tracciati in base ai movimenti dei prezzi. In un grafico Point &Figure, ci sono due colonne, uno con X e l'altro con O. Questi rappresentano movimenti di prezzo filtrati. Le colonne X rappresentano i prezzi in aumento e le colonne O rappresentano i prezzi in calo. Questi grafici offrono alcuni vantaggi unici:

• I movimenti di prezzo non significativi vengono filtrati e vengono evidenziati i movimenti importanti
• L'aspetto temporale non è escluso nel processo di analisi
• Puoi individuare facilmente i livelli di supporto e/o resistenza

Ecco come appare un grafico Point &Figure:

È importante dedicare un po' di tempo alla comprensione di questi grafici prima di utilizzarli per prendere decisioni di investimento.

È importante dedicare un po' di tempo alla comprensione di questi grafici prima di utilizzarli per prendere decisioni di investimento.

8. Indicatori

Nel menu in alto, hai anche un'opzione per selezionare indicatori che puoi sovrapporre al grafico per un'analisi personalizzata.

1. RSI – Indice di forza relativa

Uno degli aspetti fondamentali che i trader cercano è valutare lo slancio del prezzo delle azioni. Il Relative Strength Index o RSI è uno degli indicatori di momentum più comunemente usati. Misura l'entità delle recenti fluttuazioni di prezzo e valuta se il titolo è stato ipervenduto o acquistato in eccesso. Puoi scegliere l'indicatore RSI tramite la scheda Indicatore nella parte superiore dello schermo. Non appena lo clicchi, sullo schermo viene visualizzato un grafico a linee, sotto il grafico esistente (come selezionato da te). Questo è un grafico dell'oscillatore che legge tra 0 e 100. In genere, una lettura RSI inferiore a 30 indica un'azione ipervenduta o sottovalutata; e una lettura maggiore di 70 indica un'azione sopravvalutata o sovraccaricata. Ecco come appare un oscillatore RSI:

Questo indicatore offre preziose informazioni sulla condizione volume/prezzo del titolo.

2. MACD – Divergenza della convergenza della media mobile

Per i trader che comprendono le statistiche, MACD è una funzione comune utilizzata per valutare se le tendenze rialziste o ribassiste del prezzo di un'azione si stanno indebolendo o rafforzando. Il MACD è un indicatore di momentum che traccia la relazione tra due medie mobili (MA) del prezzo di un titolo. Per calcolare il MACD, la media mobile esponenziale a 26 periodi o EMA viene sottratta dall'EMA a 12 periodi. Ulteriore, una media mobile esponenziale a nove giorni del MACD, chiamato la linea di segnale, che offre trigger per transazioni di acquisto e vendita, viene visualizzato anche sul grafico. su Groww, MACD viene visualizzato insieme a un istogramma che evidenzia la distanza tra la linea MACD e la linea Signal. MACD, insieme all'indicatore RSI può offrire una prospettiva più chiara sull'andamento del prezzo di un'azione. Ecco come appare un grafico MACD:

Da ultimo, puoi fare clic con il pulsante destro del mouse sull'area MACD e personalizzare le impostazioni per scegliere i valori necessari per la tua analisi.

3. VWAP – Prezzo medio ponderato in base al volume

Il prezzo medio ponderato per il volume o VWAP è un eccellente indicatore della forza relativa di un'azione. È il prezzo medio di negoziazione di un'azione in un giorno in base al prezzo delle azioni e al volume degli scambi. Viene utilizzato principalmente dagli operatori di borsa a breve termine per ottenere una stima più accurata dell'azione dei prezzi. There are various ways in which this indicator can be used to make profitable trading decisions quickly including:

• VWAP Pullback Entry
• VWAP Breakout Entry
• Aggressive trade Stop
• Pullback Stop
• Selling at the day’s high
• Selling at a Fibonacci Extension Level

It is preferred by traders since it allows them to:

• Buy low and sell high
• Receive a signal of change in the market bias
• Get dynamic support and resistance levels
• Be sure about counter-trend trading opportunities
• Beat the high-frequency trading algorithms

As a trader, using a VWAP indicator will require a lot of practice of reading it and correlating it with trading opportunities. Here is what it looks like:

You also have the option of plotting the standard deviation bands above and below the VWAP line. There are three options available as shown below:

Observing how the stock price performs within these standard deviation bands can offer interesting buying and selling areas to traders.

4. Moving Average

As a trader, one of the most difficult things to do is predicting trends in the stock markets. To avoid complete speculation, chart analysis and using the right indicators is crucial. A moving average indicator is widely used by traders to identify an up-trend, down-trend, upward momentum, and downward momentum. It is also used to identify support and resistance levels. This is what a moving average looks like on a candlestick chart:

On the Groww platform, if you right-click on the moving average line, you can choose the period for which you want to view the moving average. Solitamente, traders opt for a 50 or 200-day moving average. It is important to remember that since this is a moving average, a shorter period would make it highly sensitive to price movements and a longer period will make it less sensitive. Depending on your needs, you can choose the period and view the moving average for the stock.

Here is some information provided by a Moving Average (MA) indicator:

• Up-trend – when the MA line is rising
• Down-trend – when the MA line is dipping
• Upward momentum – when the short-term MA line crosses over the long-term MA line
• Downward momentum – when the short-term MA line crosses below the long-term MA line

When you right click on the MA line, you can choose from the following options:

1. Periodo – a free-flowing text box where you can enter the number of days you want to view the moving average of.
2. Field – the price for which you want to calculate the moving average. Ciò comprende:
   1. Open or opening price
   2. High or the highest price in a trading day
   3. Low or the lowest price in a trading day
   4. Close or closing price
   5. Adj_Close or the adjusted closing price calculated after accounting for any corporate actions
   6. HL/2 or (Highest Price + Lowest Price)/2 – offers a moving average of the average price between the highest and lowest price every day.
   7. HLC/3 or (Highest Price + Lowest Price + Closing Price)/3 – offers a moving average of the average price between the highest, lowest, and closing price every day.
   8. HLCC/4 or (Highest Price + Lowest Price + 2*Closing Price)/4 – this is also known as the weighted close moving average and offers a moving average of the average price between the highest, lowest, and 2 times the closing price every day.
   9. OHLC/4 or (Opening Price + Highest Price + Lowest Price + Closing Price)/4 – offers a moving average of the average price between the opening, highest, lowest, and closing price every day.
3. Tipo or the moving average type that you want to use to plot the line. There are various types of moving averages including:
   1. Simple – a simple average of all prices
   2. Exponential – gives more weight to recent price points
   3. Time Series – plotted using linear regression techniques
   4. Triangular – averaged twice
   5. Variable – sensitive to the increasing volatility in the market
   6. VIDYA – or Volatility Index Dynamic Average adjust the speed of averaging based on the volatility in the market
   7. Weighted – offers more weight to recent price points and less to the older ones
   8. Welles Wilder – smoothes price movements to help identify bullish/bearish trends
   9. Hull – manages to offer a smooth line with minimal lag
   10. Double Exponential – uses two exponential moving averages to eliminate lag
   11. Triple Exponential – uses three exponential moving averages to eliminate lag
4. Offset – this can be a positive or negative value based on whether you want to forecast trends better or fit the price movements of the stock.

5. Bollinger Bands

Bollinger Bands define a price range plotted at one (or more) standard deviation level above and below the simple moving average of the price of the stock. Quindi, they are excellent indicators of high or low prices on a relative basis. This is what a Bollinger band plot looks like:

Here are some tips to help you understand Bollinger bands and use them to make trading decisions:

• If the market volatility is low, the bands tighten. Quindi, it increases the possibility of the price to move sharply in either direction.
• D'altro canto, when market volatility increases, the bands separate by a large amount. This can be seen as an indicator of the end of the current trend. 
• Most traders spend time understanding the Bollinger band indicator and estimate entry/exit points to book profits. Per esempio, some traders believe that if the stock price starts rising from the lower band and crosses the moving average line, then it usually hits the upper band. Quindi, they invest accordingly.
• There are times when price trends continue for an extended period. While Bollinger bands cannot help identify them, you can use other indicators like a momentum indicator and conduct additional research. 

On Groww, when you right-click on the Bollinger bands, you get the following options for customization:

1. Periodo – a free-flowing text box where you can enter the number of days you want to view the moving average of.
2. Field – the price for which you want to calculate the moving average. Ciò comprende:

1. Open
2. Alto
3. Basso
4. Vicino
5. Adj_Close
6. HL/2
7. HLC/3
8. HLCC/4
9. OHLC/4

1. Standard Deviations – The number of standard deviation levels that you want to plot the bands for. The higher the standard deviation, the wider the bands.

1. Moving Average Type – the moving average type that you want to use to plot the line. There are various types of moving averages including:
   1. Semplice
   2. Exponential
   3. Time Series
   4. Triangular
   5. Variable
   6. VIDYA
   7. Weighted
   8. Welles Wilder
   9. Hull
   10. Double Exponential
   11. Triple Exponential

6. Pivot Points

Pivot Points are indicators used by traders to determine the trends of the market over different time periods. A pivot point is calculated by taking a simple average of the highest, lowest, and closing price of the stock from the previous trading day. When you use this point on the next day, any trade above the pivot point is considered to be bullish and below the point is considered to be bearish. This is what it looks like:

As you can see (more clearly in the Continuous Pivot Points chart), there are three levels of support and resistance displayed. These can help traders make buy/sell decisions by creating cut-off points.

On Groww, when you right-click on the Pivot Points, you get the following options for customization:

1. Tipo – There are two types of Pivot points available – Standard and Fibonacci. Traders can use Fibonacci if they are conversant with Fibonacci ratios and want to use them to make trading decisions.
2. Continuous – You can choose between having pivot points plotted individually (lower part of the above image), or as a continuous line (upper part of the above image) based on which helps you undertand trends better.

7. Volume Underlay

This is the same as the clickable volume option on the top left part of the chart.

8. Standard Deviation

Standard Deviation is a mathematical way of calculating the volatility of the stock market. It measures the dispersion of the stock price from its average price. In altre parole, it is a measure of how high or low a stock price can go based on historical data. This is how it looks:

Here is how you can use the Standard Deviation indicator to make trading decisions:

• A higher standard deviation means higher volatility in prices.
• If the price moves with high standard deviation, then it is a sign of increased weakness or strength.
• If the price reaches an all-time-high but is accompanied by an increased volatility (or standard deviation), then it can be an indication of unsure traders in the market. D'altro canto, if the peak happens with decreasing standard deviation, then it can be a sign of a maturing bull market.
• If the market hits its lowest and is accompanied by decreasing volatility, then it can be a sign of disinterested investors. D'altro canto, if the bottom is accompanied by increasing standard deviation, then there could be panic-selling in the markets.

On Groww, when you right-click on the Standard Deviation line, you get the following options for customization:

1. Periodo – This is the number of periods that you want to calculate the standard deviation for. If you are looking at a daily chart and a period of 30, then it means that the indicator will calculate the standard deviation for 30 days.

1. Field – the price for which you want to calculate the moving average. Ciò comprende:

1. Open
2. Alto
3. Basso
4. Vicino
5. Adj_Close
6. HL/2
7. HLC/3
8. HLCC/4
9. OHLC/4

1. Standard Deviations – Number of standard deviations 
2. Moving Average Type – the moving average type that you want to use to plot the line. There are various types of moving averages including:

1. Semplice
2. Exponential
3. Time Series
4. Triangular
5. Variable
6. VIDYA
7. Weighted
8. Welles Wilder
9. Hull
10. Double Exponential
11. Triple Exponential

Other Indicators

There are many other indicators that can help you analyze the stock performance better and spot profit-making opportunities with ease. Here is a quick look:

Anchored VWAP

A modified VWAP overlay where you can determine the starting point. This is what it looks like:

On Groww, when you right-click on the Anchored VWAP area, you get the following options for customization:

• Field – the price for which you want to calculate the moving average. Ciò comprende:

1. Open
2. Alto
3. Basso
4. Vicino
5. Adj_Close
6. HL/2
7. HLC/3
8. HLCC/4
9. OHLC/4

• Anchor Date
• Anchor Time
• Option to display 1, 2, or 3 standard deviations

Price Rate of Change

This is an unbounded momentum indicator that has a zero midpoint. This is how it looks:

On Groww, when you right-click on the Price Rate of Change line, you get the following options for customization:

• Periodo
• Field – the price for which you want to calculate the moving average. Ciò comprende:
  • Open
  • Alto
  • Basso
  • Vicino
  • Adj_Close
  • HL/2
  • HLC/3
  • HLCC/4
  • OHLC/4

Momentum Indicator

This indicator offers information about the rate at which the price of the stock changes. They only offer information about the speed of the change and NOT the direction. This is how it looks:

On Groww, when you right-click on the Momentum Indicator line, you get the following options for customization:

• Periodo
• Panel – within the plot area of the chart or as a separate panel

True Range

This indicator measures the daily price range plus/minus any gap from the closing price of the previous day. In altre parole, the closing price of the preceding period is substituted for the current low, if lower, of current high, if higher. This is what it looks like:

On Groww, when you right-click on the True Range line, you get the following options for customization:

• Panel – within the plot area of the chart or as a separate panel