Vuoi lavorare in un Hedge Fund? Questi sono i lavori di primo livello

I lavori entry-level in hedge fund sono tra i meglio pagati in finanza con analisti entry-level che guadagnano sei cifre in alcuni casi. Per coloro che cercano di entrare nel settore, le società di fondi speculativi assumono più di semplici analisti in posizioni entry-level. Questo articolo discute i ruoli funzionali negli hedge fund e nelle posizioni di ingresso alternative.

Ampie categorie di lavoro nelle società di fondi speculativi includono investimenti, commercio, gestione del rischio, marketing, contabilità, legale e conformità, e supporto generale (ad esempio IT, risorse umane, e amministrazione). Salvo le ultime due categorie di lavoro, tutti gli altri ruoli funzionali rientrano nella finanza e possono essere utilizzati come punto di ingresso per lavorare in un ruolo finanziario in un hedge fund.

Punti chiave

• Lavorare per un fondo speculativo è l'obiettivo di molti studenti universitari orientati agli investimenti, dove possono iniziare a guadagnare sei cifre anche nel primo anno di lavoro.
• Gli hedge fund sono attività complesse con diversi segmenti operativi distinti, da investimenti e trading a contabilità e supporto.
• Qui diamo una panoramica di alcuni di questi segmenti per vedere a quale tipo di lavoro in hedge fund vorrai puntare.

Professionisti degli investimenti

Questi professionisti definiscono la strategia di investimento elaborando modelli basati sulla ricerca e strategie di trading, e svolgere attività di gestione del portafoglio. Gli hedge fund hanno un'elevata leva finanziaria. Ciò consente ai gestori di denaro, commercianti, e quants per provare molte operazioni e strategie rischiose.

I professionisti degli investimenti entry-level iniziano come modellisti o ricercatori con un ruolo quantistico. Tali assunzioni entry-level iniziano imparando le strategie di trading esistenti. Dopo la fase di ingresso, i professionisti degli investimenti iniziano ad esplorare e sviluppare modelli di trading attraverso la ricerca e il data mining con l'obiettivo di beneficiare di arbitraggi redditizi e opportunità commerciali. Più esperienza porta a ruoli nella generazione di idee e può consentire al candidato di diventare un gestore di portafoglio a livello senior.

Commercianti

I trader eseguono le strategie definite seguendo il piano di investimento del fondo e la direzione generale dei professionisti degli investimenti. I trader di livello base di solito eseguono operazioni per professionisti degli investimenti. Dopo aver acquisito una certa esperienza, i trader possono suggerire modifiche alla strategia. I trader entry-level per gli hedge fund iniziano con il trading di azioni plain vanilla, legame, o futures e passare gradualmente a operazioni complesse come combinazioni di opzioni, trading ad alta frequenza, negoziazione di arbitraggio, o trading basato su modelli automatizzati.

Professionisti della gestione del rischio

Gestori del rischio agire come monitor per stabilire limiti e supervisionare eventuali deviazioni nei limiti di negoziazione che possono portare a rischi. Gli hedge fund sono ad alto rischio, investimenti ad alto rendimento. È importante mantenere misure di rischio debitamente seguite da vari professionisti che gestiscono l'hedge fund. I risk manager svolgono due funzioni principali:

1. Definiscono i confini per gli investimenti e l'esposizione commerciale; e
2. Monitorano attivamente gli sviluppi per garantire che tali confini non vengano violati.

Una posizione entry-level nella gestione del rischio può essere denominata analista del rischio. Sono coinvolti in calcoli quantitativi (come il VaR), analisi DCF, e valutazione dell'esposizione al rischio. Dopo sufficiente esperienza, il ruolo si espande ulteriormente in posizioni apicali, che implicano la definizione dei limiti di rischio e del quadro di negoziazione e investimento. I gestori del rischio devono collaborare con più partecipanti per cercare il loro consenso. Include trader e professionisti degli investimenti che devono essere convinti dei limiti di rischio senza porre sfide per raggiungere gli obiettivi di investimento degli hedge fund. Anche il ruolo di collegamento con il personale legale e normativo costituisce parte integrante della gestione del rischio.

Marketing

Questi dipendenti sono responsabile della gestione delle relazioni con gli investitori, servizi al cliente, e attività di raccolta fondi. Anche le case di fondi consolidate e i gestori di portafoglio rispettabili hanno bisogno di un marketing efficace affinché le loro iniziative di investimento abbiano successo. La maggior parte degli hedge fund si rivolge agli investitori HNWI, e il team di marketing è dedicato alla gestione di queste relazioni con gli investitori e all'offerta di servizi ai clienti per garantire un'adeguata raccolta fondi. I candidati entry-level nel marketing degli hedge fund dovrebbero avere buone capacità di comunicazione e presentazione e conoscenze finanziarie avanzate, in quanto devono fungere da volto dell'hedge fund per i clienti. Le responsabilità iniziali implicano la semplice presa di appunti durante le riunioni con i clienti, condurre interviste con i clienti per valutare le loro esigenze, offrendo soluzioni di investimento, e fungendo da punto di contatto per i clienti HNWI. Gradualmente, il ruolo si estende alla raccolta di fondi e alle funzioni associate come la sindacazione.

Contabilità

Il reparto contabilità possiede tutte le attività critiche relative alla contabilità, che includono il calcolo del NAV e il mantenimento di libri e registri per le partecipazioni, investitori, e figure. La maggior parte delle attività è supportata da programmi informatici dedicati e software di contabilità. Il monitoraggio e il controllo degli errori sono parte integrante di questo lavoro.

Supporto commerciale

Questo segmento costruisce tutti i sistemi di negoziazione e di analisi utilizzati dalle altre parti dell'hedge fund. Qui, I professionisti IT costruiranno i sistemi di trading e le piattaforme software necessari e personalizzati per ogni particolare strategia di trading e anche per ogni singolo trader. I membri del personale di supporto sono disponibili quando i sistemi si guastano o non si comportano come previsto.

La linea di fondo

Lavorare in un hedge fund può essere molto redditizio in quanto gli stipendi sono alti e anche i vantaggi associati possono essere considerevoli. Ma per qualificarsi per un lavoro in questo settore competitivo sono necessarie competenze multiformi, conoscenza, e il giusto temperamento. Fare bene il lavoro non è sufficiente; bisogna migliorare e progredire continuamente. La vita in un hedge fund comporta lunghe ore di lavoro, viaggi intensivi, pressione costante per eseguire e raggiungere gli obiettivi, e ottime capacità comunicative. Questi requisiti spesso portano a un elevato attrito, compreso il passaggio a un settore completamente diverso dopo diversi anni.