Investitori rialzisti e ribassisti:qual è la differenza?

Se segui il mercato azionario, probabilmente hai sentito molti riferimenti a tori e orsi. Ma cosa hanno a che fare questi animali con gli investimenti? Diamo un'occhiata a cosa intendono le persone quando dicono che qualcuno è rialzista o ribassista.

Cosa significa essere rialzisti?

Quando qualcuno è rialzista, significa che si aspettano che i prezzi aumentino in un certo periodo di tempo. Il termine si applica a ampi indici di mercato come l'S&P 500, settori specifici, intere classi di attività come immobili o materie prime e persino singoli titoli. Potrebbe essere utile pensare a un toro in carica che alza le corna per ricordare che essere rialzisti significa aspettarsi che i prezzi aumentino.

Un mercato rialzista non ha una definizione specifica, ma è un periodo prolungato in cui i prezzi salgono e generalmente si prevede che continueranno a farlo. Tipicamente, si pensa che si sia verificato un mercato rialzista quando i prezzi sono aumentati del 20% o più rispetto a un recente minimo. Un mercato rialzista può durare anni come ha fatto con le azioni a partire dai minimi della crisi finanziaria nel 2009 fino alla pandemia globale che ha colpito marzo 2020.

Cosa significa essere ribassisti?

D'altra parte, essere ribassisti significa aspettarsi che i prezzi diminuiranno per un periodo di tempo. Questo termine si applica anche a qualsiasi attività finanziaria e potrebbe essere usato per descrivere una prospettiva per un singolo titolo come Apple, o scorte in genere. Per ricordare che ribassista significa calo dei prezzi, pensa a un orso che artiglia la sua preda.

Un mercato ribassista è essenzialmente l'opposto di un mercato rialzista, il che significa che è un periodo prolungato di prezzi in calo. Un mercato ribassista si verifica generalmente quando i prezzi sono diminuiti di almeno il 20% rispetto a un recente massimo. I mercati ribassisti storicamente non sono durati quanto i mercati rialzisti del mercato azionario. Il mercato azionario statunitense è entrato in un mercato ribassista nel marzo 2020, quando i prezzi sono scesi di oltre il 30% in poche settimane. Ma il recupero è stato quasi altrettanto rapido, con un nuovo mercato rialzista a partire dallo stesso anno.

Come investire durante i mercati rialzisti o ribassisti

Se potessi prevedere quando inizieranno e finiranno i mercati rialzisti o ribassisti, potresti adeguare i tuoi investimenti di conseguenza per trarre vantaggio dalle mutevoli condizioni. La realtà è che una volta che i mercati rialzisti e ribassisti diventano chiari agli investitori, probabilmente è troppo tardi per approfittare del cambiamento.

Per le azioni, è importante ricordare che questi fanno parte del tuo piano di investimento a lungo termine e sperimenterai entrambi i tipi di mercati durante la tua vita di investimento. Le azioni tendono a salire più di quanto scendano nel tempo, quindi è probabile che vedrai più mercati rialzisti che mercati ribassisti. Considera la possibilità di detenere fondi indicizzati a basso costo a lungo termine e sappi che sono previsti alti e bassi.

Un approccio che può aiutarti a trarre vantaggio dai flussi e riflussi del mercato è noto come media del costo in dollari. Effettuando contributi e investimenti consistenti nel tempo, puoi acquistare più azioni quando i prezzi sono più bassi, e meno azioni quando i prezzi sono più alti. Questi contributi potrebbero far parte di un piano pensionistico sul posto di lavoro come un 401 (k) o il tuo IRA tradizionale o Roth.

Linea di fondo

I tori pensano che i prezzi stiano salendo, mentre gli orsi pensano di essere diretti più in basso. Cerca di non farti prendere dal tentativo di anticipare quando un mercato rialzista o ribassista potrebbe iniziare o finire. Pensa ai tuoi investimenti come parte del tuo piano finanziario generale e fai del tuo meglio per avere una visione a lungo termine.