Le basi dei prodotti strutturati

Prodotti strutturati sono un tipo di titolo che combina più di un investimento al fine di fornire un ritorno di investimento personalizzato. Molti prodotti strutturati combinano obbligazioni e opzioni in un unico strumento di investimento. A molte persone piace questo tipo di investimento per la sua relativa sicurezza ed esposizione ai mercati finanziari. Ecco alcune cose da considerare sui prodotti strutturati e sul loro funzionamento.

Prodotti strutturati

Un prodotto strutturato è un tipo di veicolo di investimento in cui una forma di investimento tradizionale è combinata con un elemento più non tradizionale. Per esempio, con le tradizionali obbligazioni societarie, investi una certa quantità di denaro che è nota come capitale. Quindi, ricevi regolarmente cedole dalla società in cui hai investito. Con i prodotti strutturati, potresti investire in obbligazioni societarie ma non ricevi pagamenti di interessi regolari. Invece di ricevere i tradizionali pagamenti di interessi, i tuoi ritorni sono legati a qualche circostanza esterna. Se le circostanze si allineano correttamente, sarai in grado di ricevere un rendimento di gran lunga superiore a quello che avresti potuto ottenere con i tradizionali pagamenti di interessi. Se le cose non vanno secondo i piani, otterrai semplicemente il tuo investimento iniziale senza alcun interesse.

Opzioni

Questa strategia viene attuata utilizzando un'opzione. L'opzione viene esercitata su un determinato risultato e, se il risultato è stato raggiunto, alla fine del mandato, l'opzione sarà esercitata e l'investitore potrà ottenere un buon rendimento. Se la condizione non è stata soddisfatta, l'opzione può scadere senza conseguenze negative. A quel punto, l'investitore otterrebbe solo indietro il capitale dell'investimento.

Sicurezza principale

Uno dei grandi vantaggi dell'investimento in prodotti strutturati è che potrai recuperare il tuo investimento iniziale. È molto simile a un'obbligazione tradizionale, tranne per il fatto che ottieni i potenziali rendimenti dell'investimento nel mercato. Questo essenzialmente offre agli investitori il meglio di entrambi i mondi. Puoi assicurarti che il tuo investimento iniziale sia sicuro e allo stesso tempo puoi ottenere grandi ritorni. In genere con investimenti sicuri, devi sacrificare e prendere ritorni più piccoli. Questo non è necessariamente il caso dei prodotti strutturati.

Obbligazioni Zero Coupon

In molti casi, un'obbligazione zero coupon viene utilizzata nei prodotti strutturati al fine di garantire il capitale. Un'obbligazione zero coupon è un tipo di obbligazione che non effettua pagamenti di cedole. Anziché, si acquista l'obbligazione con uno sconto e poi, alla scadenza, vale il valore nominale. Con questo sistema, parte dell'investimento iniziale va a pagare un'obbligazione zero coupon che varrà il tuo investimento iniziale alla fine del termine. L'altra parte del tuo investimento iniziale va a garantire un'opzione che può essere utilizzata per aumentare significativamente i tuoi ritorni sul tuo investimento.