Media mobile (MA)

Che cos'è una media mobile (MA)?

Nelle statistiche, una media mobile è un calcolo utilizzato per analizzare i punti dati creando una serie di medie di diversi sottoinsiemi dell'intero set di dati. In finanza, una media mobile (MA) è un indicatore di borsa comunemente usato nell'analisi tecnica. Il motivo per il calcolo della media mobile di un'azione è quello di aiutare a smussare i dati sui prezzi creando un prezzo medio costantemente aggiornato.

Calcolando la media mobile, gli impatti di casualità, le fluttuazioni a breve termine del prezzo di un'azione in un determinato lasso di tempo sono mitigate.

Punti chiave

• Una media mobile (MA) è un indicatore di borsa comunemente usato nell'analisi tecnica.
• Il motivo per il calcolo della media mobile di un'azione è quello di aiutare ad appianare i dati sui prezzi in un determinato periodo di tempo creando un prezzo medio costantemente aggiornato.
• Una media mobile semplice (SMA) è un calcolo che prende la media aritmetica di un dato insieme di prezzi nel numero specifico di giorni nel passato; Per esempio, nei precedenti 15, 30, 100, o 200 giorni.
• Le medie mobili esponenziali (EMA) sono una media ponderata che dà maggiore importanza al prezzo di un'azione nei giorni più recenti, rendendolo un indicatore più reattivo alle nuove informazioni.

Media mobile

Comprensione di una media mobile (MA)

La media mobile è un semplice, strumento di analisi tecnica. Le medie mobili vengono solitamente calcolate per identificare la direzione del trend di un titolo o per determinarne i livelli di supporto e resistenza. È un trend-following — o in ritardo — indicatore perché si basa sui prezzi passati.

Più lungo è il periodo di tempo per la media mobile, maggiore è il ritardo. Così, una media mobile a 200 giorni avrà un grado di ritardo molto maggiore rispetto a una media mobile a 20 giorni perché contiene i prezzi degli ultimi 200 giorni. Le cifre della media mobile a 50 e 200 giorni per le azioni sono ampiamente seguite da investitori e trader e sono considerate importanti segnali di trading.

Le medie mobili sono un indicatore totalmente personalizzabile, il che significa che un investitore può scegliere liberamente l'intervallo di tempo che desidera quando calcola una media. I periodi di tempo più comuni utilizzati nelle medie mobili sono 15, 20, 30, 50, 100, e 200 giorni. Più breve è l'intervallo di tempo utilizzato per creare la media, più sarà sensibile alle variazioni di prezzo. Più lungo è il periodo di tempo, meno sensibile sarà la media.

Gli investitori possono scegliere diversi periodi di tempo di lunghezza variabile per calcolare le medie mobili in base ai loro obiettivi di trading. Le medie mobili più brevi sono generalmente utilizzate per il trading a breve termine, mentre le medie mobili a lungo termine sono più adatte per gli investitori a lungo termine.

Non esiste un intervallo di tempo corretto da utilizzare quando si impostano le medie mobili. Il modo migliore per capire quale funziona meglio per te è sperimentare un numero di periodi di tempo diversi finché non trovi quello che si adatta alla tua strategia.

Prevedere le tendenze del mercato azionario non è un processo semplice. Sebbene sia impossibile prevedere il movimento futuro di un titolo specifico, l'utilizzo dell'analisi tecnica e della ricerca può aiutarti a fare previsioni migliori.

Una media mobile in aumento indica che il titolo è in un trend rialzista, mentre una media mobile in calo indica che è in una tendenza al ribasso. Allo stesso modo, lo slancio al rialzo è confermato con un crossover rialzista, che si verifica quando una media mobile a breve termine incrocia al di sopra di una media mobile a lungo termine. Al contrario, lo slancio ribassista è confermato con un crossover ribassista, che si verifica quando una media mobile a breve termine incrocia al di sotto di una media mobile a lungo termine.

Sebbene il calcolo delle medie mobili sia utile di per sé, il calcolo può anche costituire la base per altri indicatori di analisi tecnica, come la media mobile convergenza divergenza (MACD).

La divergenza della convergenza della media mobile (MACD) viene utilizzata dai trader per monitorare la relazione tra due medie mobili. Viene generalmente calcolato sottraendo una media mobile esponenziale di 26 giorni da una media mobile esponenziale di 12 giorni.

Quando il MACD è positivo, la media di breve termine si colloca al di sopra della media di lungo periodo. Questa è un'indicazione di slancio verso l'alto. Quando la media a breve termine è inferiore alla media a lungo termine, questo è un segno che lo slancio è al ribasso. Molti trader guarderanno anche per un movimento sopra o sotto la linea dello zero. Una mossa sopra lo zero è un segnale da acquistare, mentre una croce sotto lo zero è un segnale da vendere.

Tipi di medie mobili

Media mobile semplice

La forma più semplice di media mobile, nota come media mobile semplice (SMA), viene calcolato prendendo la media aritmetica di un dato insieme di valori in un determinato periodo di tempo. In altre parole, un insieme di numeri – o prezzi nel caso di strumenti finanziari – vengono sommati e poi divisi per il numero di prezzi nell'insieme. La formula per calcolare la media mobile semplice di un titolo è la seguente:

S m UN = UN 1 + UN 2 + … + UN n n dove: UN = Media nel periodo n n = Numero di periodi di tempo \begin{allineato} &SMA =\frac{ A_1 + A_2 + \dotso + A_n }{ n } \\ &\textbf{dove:} \\ &A =\text{Media nel periodo } n \\ &n =\text{ Numero di periodi di tempo} \\ \end{allineato} ​SMA=nA1​+A2​+…+An​​dove:A=Media nel periodo nn=Numero di periodi di tempo​

Media mobile esponenziale (EMA)

La media mobile esponenziale è un tipo di media mobile che dà più peso ai prezzi recenti nel tentativo di renderla più reattiva alle nuove informazioni. Per calcolare un EMA, devi prima calcolare la media mobile semplice (SMA) in un determinato periodo di tempo. Prossimo, è necessario calcolare il moltiplicatore per ponderare l'EMA (denominato "fattore di livellamento"), che in genere segue la formula:[2/(periodo di tempo selezionato + 1)]. Così, per una media mobile a 20 giorni, il moltiplicatore sarebbe [2/(20+1)]=0.0952. Quindi usi il fattore di livellamento combinato con l'EMA precedente per arrivare al valore corrente. L'EMA dà quindi un peso maggiore ai prezzi recenti, mentre la SMA assegna uguale ponderazione a tutti i valori.

E m UN T = [ V T × ( S 1 + D ) ] + E m UN sì × [ 1 − ( S 1 + D ) ] dove: E m UN T = EMA oggi V T = Valore oggi E m UN sì = EMA ieri S = levigante D = Numero di giorni \begin{aligned} &EMA_t =\left [ V_t \times \left ( \frac{ s }{ 1 + d } \right ) \right ] + EMA_y \times \left [ 1 - \left ( \frac { s }{ 1 + d} \right ) \right ] \\ &\textbf{dove:}\\ &EMA_t =\text{EMA oggi} \\ &V_t =\text{Valore oggi} \\ &EMA_y =\text{EMA ieri} \ \ &s =\text{Smoothing} \\ &d =\text{Numero di giorni} \\ \end{allineato} ​EMAt​=[Vt​×(1+ds​)]+EMAy​×[1−(1+ds​)]dove:EMAt​=EMA todayVt​=Valore oggiEMAy​=EMA ieri=Smoothingd=Numero di giorni​

Media mobile semplice (SMA) vs. media mobile esponenziale (EMA)

Il calcolo per l'EMA pone maggiore enfasi sui dati recenti. A causa di ciò, EMA è considerato un calcolo medio ponderato.

Nella figura sottostante, il numero di periodi di tempo utilizzati in ciascuna media è identico – 15 – ma l'EMA risponde più rapidamente alle variazioni dei prezzi rispetto alla SMA. Puoi anche osservare nella figura che l'EMA ha un valore più alto quando il prezzo è in aumento rispetto alla SMA (e scende più velocemente della SMA quando il prezzo è in calo). Questa reattività alle variazioni di prezzo è il motivo principale per cui alcuni trader preferiscono utilizzare l'EMA rispetto alla SMA.

Esempio di una media mobile

La media mobile viene calcolata in modo diverso a seconda della tipologia:SMA o EMA. Sotto, osserviamo una media mobile semplice (SMA) di un titolo con i seguenti prezzi di chiusura nell'arco di 15 giorni:

• Settimana 1 (5 giorni):20, 22, 24, 25, 23
• Settimana 2 (5 giorni):26, 28, 26, 29, 27
• Settimana 3 (5 giorni):28, 30, 27, 29, 28

Una media mobile a 10 giorni farebbe la media dei prezzi di chiusura per i primi 10 giorni come primo punto dati. Il punto dati successivo abbasserebbe il primo prezzo, aggiungi il prezzo il giorno 11 e prendi la media.

Esempio di un indicatore di media mobile

Un indicatore tecnico Bollinger Band® ha bande generalmente collocate a due deviazioni standard da una media mobile semplice. Generalmente, uno spostamento verso la fascia superiore suggerisce che l'attività sta diventando ipercomprata, mentre un movimento vicino alla banda inferiore suggerisce che l'attività sta diventando ipervenduta. Poiché la deviazione standard viene utilizzata come misura statistica della volatilità, questo indicatore si adegua alle condizioni di mercato.

Cosa indica una media mobile?

Una media mobile è una statistica che cattura la variazione media di una serie di dati nel tempo. In finanza, le medie mobili sono spesso utilizzate dagli analisti tecnici per tenere traccia dell'andamento dei prezzi di titoli specifici. Una tendenza al rialzo in una media mobile potrebbe significare un aumento del prezzo o del momentum di un titolo, mentre una tendenza al ribasso sarebbe vista come un segno di declino. Oggi, c'è un'ampia varietà di medie mobili tra cui scegliere, che vanno da semplici misure a formule complesse che richiedono un programma per computer per calcolare in modo efficiente.

A cosa servono le medie mobili?

Le medie mobili sono ampiamente utilizzate nell'analisi tecnica, un ramo di investimento che cerca di comprendere e trarre profitto dai modelli di movimento dei prezzi di titoli e indici. In genere, gli analisti tecnici utilizzeranno le medie mobili per rilevare se si sta verificando un cambiamento di slancio per un titolo, come se ci fosse un improvviso movimento al ribasso nel prezzo di un titolo. Altri tempi, useranno le medie mobili per confermare i loro sospetti che un cambiamento potrebbe essere in corso. Per esempio, se il prezzo delle azioni di una società supera la sua media mobile a 200 giorni, che potrebbe essere preso come un segnale rialzista.

Quali sono alcuni esempi di medie mobili?

Sono stati sviluppati molti diversi tipi di medie mobili da utilizzare negli investimenti. Per esempio, la media mobile esponenziale (EMA) è un tipo di media mobile che dà più peso ai giorni di negoziazione più recenti. Questo tipo di media mobile potrebbe essere più utile per i trader a breve termine per i quali i dati storici a lungo termine potrebbero essere meno rilevanti. Una media mobile semplice, d'altra parte, viene calcolato facendo la media di una serie di prezzi dando uguale peso a ciascuno dei prezzi coinvolti.