Come calcolare i pagamenti di soli interessi

I prestiti a soli interessi hanno fatto notizia negli ultimi anni per il loro ruolo nella crisi immobiliare. Sebbene siano più comunemente utilizzati per finanziare immobili, i prestiti a soli interessi possono essere utilizzati per finanziare l'acquisto di qualsiasi bene che si apprezza nel tempo. I pagamenti del prestito solo per interessi differiscono dai pagamenti del prestito standard perché non riducono il saldo del prestito in sospeso . Calcolare il pagamento su un prestito solo interessi comporta moltiplicando il saldo del prestito per il tasso di interesse periodico .

Una breve storia di prestiti solo per interessi

I prestiti a soli interessi non sono un'invenzione della finanza moderna. Infatti, una versione del prestito a soli interessi, noto come prestito a termine, era il modello di prestito standard utilizzato per finanziare immobili residenziali fino alla Grande Depressione. Negli ultimi anni, i prestiti a soli interessi consentivano agli acquirenti di acquistare immobili durante un periodo di straordinaria crescita dei prezzi. Gli acquirenti che non potevano beneficiare di prestiti tradizionali con un grande anticipo potrebbero finanziare il loro acquisto con un prestito solo interessi e poi rifinanziare, una volta che l'apprezzamento del prezzo ha creato una partecipazione azionaria sufficiente nella proprietà.

Calcolo del pagamento di un prestito di soli interessi

Per calcolare la rata mensile di un prestito solo interessi, basta moltiplicare il saldo del prestito per il tasso di interesse mensile. Il tasso di interesse mensile è il tasso di interesse annuo diviso dodici. Per esempio, un pagamento di soli interessi su un $ 300, 000 prestito ad un tasso di interesse annuo del 6% è calcolato come segue:

Pagamento solo interessi =saldo del prestito x (tasso di interesse annuo/12) Pagamento solo interessi =300, 000 x (.06/12) Pagamento solo interessi =1500

Si noti che la durata di tale prestito non influisce sul pagamento del prestito.

Calcolo di un pagamento di prestito standard

Un calcolo del pagamento del prestito standard ammortizza l'importo del prestito originale per tutta la durata del prestito. Un pagamento di un prestito standard include una parte del pagamento per coprire gli interessi dovuti sul prestito e un'altra parte del pagamento viene utilizzata per ridurre il capitale del prestito. Per esempio, un $ 300, 000 in 30 anni con un tasso di interesse fisso annuo del 6% ha una rata mensile pari a $ 1798,65.

Mese 1:Pagamento del prestito standard =Interessi + Capitale $ 1798,65 =$ 1500 + $ 298,65

Come mostrato sopra, nel primo mese ci sono $1500 di interessi dovuti su questo prestito. Ogni dollaro superiore a $ 1500 ripagherà il saldo principale in sospeso sul prestito. Effettuare questo pagamento ridurrà il saldo del prestito in sospeso, quindi la parte di interesse del pagamento sarà inferiore a $ 1500 dopo il primo mese. Di conseguenza, la quota di pagamento applicata al capitale aumenta ogni mese.

Qual è la differenza?

Ci sono due differenze importanti tra pagamenti del prestito solo interessi e pagamenti del prestito standard:

1. Quando si prende in prestito lo stesso importo in dollari allo stesso tasso di interesse, il pagamento standard del prestito sarà sempre superiore al pagamento di soli interessi

2. I pagamenti del prestito di soli interessi non riducono mai il saldo del prestito in sospeso. Il pagamento copre solo gli interessi dovuti. I pagamenti standard del prestito riducono il saldo del prestito ogni mese fino a raggiungere un saldo pari a zero alla scadenza.