Vantaggi dell'investimento in fondi comuni di investimento indicizzati

È probabile che l'investitore medio trarrà i maggiori benefici dall'investimento in fondi comuni indicizzati rispetto ad altri fondi comuni di investimento o singoli titoli. Ciò è dovuto alla nozione che l'investitore medio sta cercando di risparmiare per la pensione e quindi non è disposto ad assumersi grandi quantità di rischio di investimento. Finché l'investitore risparmia per almeno cinque anni, i fondi comuni indicizzati rappresentano l'investimento più sicuro con il più alto rendimento. Questa strategia è più rischiosa per chi andrà in pensione nei prossimi anni. Come abbiamo visto nel 2008 e nel 2009 il mercato è soggetto ad anni negativi ei pensionati potrebbero non avere tempo sufficiente per recuperare le perdite in un mercato negativo.

Costi dei fondi gestiti attivamente

I fondi gestiti attivamente affrontano rapporti di spesa relativamente elevati. Questa è una misura della quantità di denaro del fondo che va a pagare il gestore del fondo e altri costi. Nasce dal tempo e dalle competenze necessarie per gestire un fondo comune di investimento, compreso prendere decisioni su cosa comprare e quanto tenere. Però, non tutti i gestori di fondi comuni di investimento sono in grado di selezionare titoli che superano tutti il ​​mercato. Infatti, è probabile che un fondo comune che detiene un numero sufficientemente elevato di azioni diverse ottenga rendimenti quasi identici a un indice di mercato. Ciò è dovuto alla diversificazione, il che significa che il rischio di investire nelle azioni delle singole società è ridotto, o eliminato, quando molti titoli non correlati sono detenuti in un portafoglio. Il rischio che rimane è chiamato rischio di mercato e rappresenta il rischio intrinseco di investire in azioni.

Quindi, se un gran numero di fondi è composto da molti titoli che si trovano nell'indice di mercato, quindi quei fondi possono aspettarsi di ottenere rendimenti ragionevolmente simili ai rendimenti di mercato. Questo tende ad essere il caso, ma il rapporto spese del fondo deve ancora essere pagato. Il fondo viene solitamente pagato vicino al 2%. Un altro problema è che i gestori di fondi comuni generalmente mantengono riserve di liquidità nel portafoglio come precauzione. Questo denaro è legato a titoli privi di rischio come i buoni del Tesoro, quindi non guadagna gli stessi rendimenti del resto del mercato. Questo funzionerà anche per ridurre i rendimenti del fondo rispetto al mercato.

Composizione dei fondi indicizzati

I fondi indicizzati non affrontano le sfide che i fondi gestiti attivamente perché le decisioni di investimento sono chiaramente predefinite. Un fondo comune di investimento legato all'S&P 500 investirà nei titoli elencati nell'indice con pesi per ciascun titolo il più vicino possibile ai pesi nell'indice. Sebbene sia possibile investire in singoli titoli e ottenere rendimenti più elevati rispetto al mercato in un dato anno, c'è anche un rischio molto più elevato di perdere denaro rispetto a investire nel mercato. L'S&P 500 e altri indici di mercato hanno storicamente sovraperformato praticamente tutti i fondi comuni di investimento per lunghi periodi di tempo, rendendoli scelte di investimento sagge per quegli investitori che cercano di vivere dei loro investimenti durante la pensione.