Cosa significano i limiti di 5/2/5 su un prestito ipotecario?

I prestatori di mutui offrono ai proprietari di case vasti menu di mutui, dai vecchi prestiti a tasso fisso ai più innovativi prestiti a tasso variabile. È necessario ricercare le loro caratteristiche prima di scegliere un mutuo. I mutui a tasso variabile noti come "ibridi" offrono un tasso di interesse introduttivo scontato, ma la tua tariffa cambia durante il periodo di rimborso. I periodi di aggiustamento del tasso di un ARM ibrido sono descritti in termini di frequenza delle variazioni del tasso e dell'importo massimo che il tasso può fluttuare, conosciuti come cappucci. Un ARM 5/2/5 può cambiare fino al 5% alla prima regolazione, 2 per cento in seguito, e di non più del 5 per cento durante la durata del prestito.

I limiti descrivono le modifiche alle tariffe consentite

Un ARM ibrido è descritto in base al periodo iniziale del teaser e all'intervallo delle successive variazioni di velocità. Il basso, il tasso di interesse fisso durante il periodo del teaser è inferiore a quello dei prestiti a tasso fisso. Gli ibridi più comuni sono 3/1, 5/1, 7/1 e 10/1 ARMI, che portano tre anni, cinque anni, periodi a tasso fisso di sette e dieci anni, rispettivamente. Ciascuno di questi è soggetto a una variazione del tasso ogni anno dopo l'adeguamento iniziale del tasso, quindi la 1. La struttura del limite di tasso 5/2/5 si basa su questi intervalli di aggiustamento.

I tappi prevengono drastici cambiamenti di tasso

Per mantenere una certa prevedibilità e stabilità, gli ARM ibridi sono limitati in tre modi. Un BRACCIO 5/1 con tappi 5/2/5, Per esempio, significa che dopo i primi cinque anni del prestito, il tasso non può aumentare o diminuire di oltre il 5% al ​​di sopra o al di sotto del tasso iniziale. Per ogni anno successivo, il tasso non può oscillare più del 2%. Per tutta la durata del prestito, il tasso di interesse non può raggiungere più del 5% al ​​di sopra del tasso di interesse iniziale o scendere del 5% al ​​di sotto del tasso iniziale.

Possono essere applicati limiti più alti

I limiti 5/2/5 in genere si applicano a 5/1, 7/1, e 10/1 ARM. Gli ibridi con un periodo di teaser inferiore a cinque anni di solito iniziano con un limite del 2%, piuttosto che un limite del 5%. Il limite annuo del 2% è tipico della maggior parte degli ARMS, nonostante la durata del periodo iniziale a tasso fisso. Il limite di durata finale è solitamente del 5% o del 6%, a seconda della durata del prestito.

Cos'altro c'è in un nome?

Un ARM 5/2/5 è legato a un certo indice. Tra gli indici più comuni che determinano i tassi ARM ci sono il London Interbank Offered Rate, o LIBOR, e l'11° indice distrettuale del costo dei fondi, o COFI. Potresti quindi, essere offerto un ARM LIBOR o COFI. Le fluttuazioni dei tassi sono legate all'indice specificato, più un margine di circa il 2% al 3%.