15 modi per gestire e migliorare il flusso di cassa in edilizia

Uno dei motivi più comuni per cui le aziende chiudono l'attività è perché finiscono i contanti. Imprese edili, che spesso sostengono gran parte dei costi dei loro progetti prima di inviare la prima fattura, sono particolarmente vulnerabili a questo. Ecco perché la gestione del flusso di cassa è della massima importanza per le aziende del settore edile. Senza flusso di cassa positivo, una società di costruzioni potrebbe non essere in grado di pagare le sue spese, non importa quanti nuovi progetti ha in programma.

Che cos'è il flusso di cassa?

Il flusso di cassa è la quantità di contanti e mezzi equivalenti che entrano ed escono da un'azienda durante un determinato periodo di tempo. È una misura chiave della salute finanziaria di un'azienda, liquidità e capacità di pagare le bollette. Un flusso di cassa positivo indica che in un'azienda sta entrando più denaro di quanto ne esca, mentre un flusso di cassa negativo significa che esce più denaro che in entrata. Un rendiconto finanziario acquisisce queste informazioni e aiuta un'azienda ad analizzare le sue future esigenze di cassa.

Utile netto vs flusso di cassa:

L'utile netto e il flusso di cassa sono due misurazioni critiche della salute finanziaria di un'azienda. Profitto netto, noto anche come utile netto o “bottom line” (perché compare alla fine di un conto economico), mostra quanto profitto è rimasto dopo aver dedotto tutte le spese dalle entrate complessive durante un periodo specifico.

Il flusso di cassa è la quantità di denaro che entra e esce da un'azienda durante il periodo, riflettendo la sua capacità di riscuotere dai clienti e pagare le sue spese. A seconda del metodo contabile di una società, è possibile che sia redditizio ma abbia un flusso di cassa negativo, e viceversa. Un'azienda che è redditizia sulla carta ma ha un flusso di cassa negativo può incontrare problemi perché non può pagare le bollette in tempo.

Perché il flusso di cassa nelle costruzioni è importante?

Un flusso di cassa costante è fondamentale nel settore delle costruzioni, dove le aziende hanno bisogno di denaro per finanziare nuovi progetti, portare avanti i progetti in corso, pagare per materiali e manodopera e coprire altri costi. Per alcune imprese edili, alcuni ritardi o mancati pagamenti da parte dei clienti, un eccesso di scorte o un improvviso aumento del costo dei materiali è tutto ciò che serve per metterli a rischio di una carenza di liquidità, o peggio. Monitorando il suo flusso di cassa, un'azienda può prevedere meglio le sue esigenze, segnalare potenziali problemi e, infine, aiutare a far crescere l'attività. Quindi è fondamentale che coloro che lavorano nel settore edile tengano d'occhio il flusso di cassa.

Come calcolare il flusso di cassa in edilizia

Nella sua forma più semplice, il flusso di cassa viene calcolato sottraendo i flussi di cassa in uscita dai flussi di cassa in entrata. I contabili considerano i flussi di cassa in entrata come "fonti di cassa" e i deflussi di cassa come "utilizzi di cassa". Tali flussi in entrata e in uscita sono suddivisi in tre categorie:flusso di cassa da attività operative, flusso di cassa da attività di investimento e flusso di cassa da attività di finanziamento. In altre parole:

Flusso di cassa = Liquidità da attività operative +/- Liquidità da attività di investimento +/- Liquidità da attività di finanziamento

Il flusso di cassa operativo riflette i pagamenti ricevuti dai clienti meno l'importo pagato per coprire le spese operative, come il lavoro, materiali e affitto. Il flusso di cassa operativo si riferisce alle attività principali di un'azienda - beni venduti o servizi prestati - ed esclude le spese non in contanti, come l'ammortamento, ammortamenti e compensi in azioni. La formula per calcolare il flusso di cassa operativo è:

Flusso di cassa operativo = Utile netto + Spese non monetarie + Variazione del capitale circolante

Il flusso di cassa degli investimenti riflette il denaro speso per investimenti a lungo termine o di capitale, come l'acquisto (o la vendita) di attrezzature e proprietà (spese in conto capitale), azioni e obbligazioni o un'altra società tramite acquisizione. L'analisi di questa attività per vedere se i movimenti di cassa sono coerenti o si verificano una tantum fornisce al management una visione migliore della "qualità" del flusso di cassa. Per esempio, una vendita di vecchie macchine edili potrebbe fornire un buon afflusso di denaro, ma è questo il modo migliore per finanziare il libro paga? La formula per calcolare il flusso di cassa dell'investimento è:

Flusso di cassa degli investimenti = Acquisto/vendita di investimenti + Acquisto/vendita di titoli negoziabili + Acquisto/vendita di un'azienda o di una divisione

Il flusso di cassa del finanziamento include qualsiasi finanziamento da parte dei proprietari di una società, investitori e creditori relativi al debito, patrimonio netto e dividendi. Esaminare i flussi finanziari in uscita può rivelare opportunità per migliori condizioni di prestito, e gli afflussi di cassa derivanti dall'emissione di debito possono aiutare ad alleviare le crisi temporanee di cassa. La formula per calcolare il flusso di cassa finanziario è:

Flusso di cassa del finanziamento = Emissione/riacquisto di debito + Emissione/riacquisto di azioni + Pagamento di dividendi

Condurre un'analisi del flusso di cassa

Un'analisi del flusso di cassa esplora tutte le attività su un rendiconto finanziario per determinare quanti soldi ha a disposizione un'azienda per pagare le sue spese. L'analisi inizia generando un rendiconto finanziario, spesso con l'ausilio di software di contabilità, che include informazioni dettagliate per ciascuna delle tre categorie di flussi di cassa sopra menzionati:operativo, investire e finanziare. Quando i risultati di queste tre categorie vengono aggiunti alla liquidità iniziale di una società per il periodo, una società può vedere la sua posizione di cassa finale, comprendere meglio lo stato attuale dell'attività e apportare modifiche operative per il futuro, come appropriato.

Identificare la causa sottostante di ogni variazione del flusso di cassa può aiutare un'azienda a identificare modi per migliorare il flusso di cassa ed evidenziare potenziali perdite. Però, l'analisi è la chiave:un flusso di cassa negativo per un periodo di tempo prolungato sarebbe in genere motivo di allarme, ma ciò non significa che a un'azienda manchi denaro a breve termine. Infatti, un flusso di cassa negativo può essere un segno di investimenti a lungo termine destinati a far crescere un'impresa. Può anche essere previsto per attività stagionali come l'edilizia ed è compensato, con una corretta gestione, da periodi di elevato flusso di cassa positivo. Allo stesso modo, un'azienda può avere un flusso di cassa positivo ma non essere redditizia o avere un debito significativo.

12 problemi comuni di flusso di cassa in costruzione

Le imprese edili richiedono un costante, flusso di cassa positivo per finanziare progetti, pagare i lavoratori e far crescere le loro attività. Una crisi di cassa in un progetto può estendersi ad altri progetti. I clienti che pagano in ritardo sono una delle ragioni di un deficit, ma processi contabili inefficaci ed eventi imprevedibili, come variazioni nei costi di manodopera e materiali, può anche riportare indietro un'azienda. Le società di costruzioni che comprendono questi problemi comuni sono in una posizione migliore per migliorare il loro flusso di cassa.

1. Pagare le bollette troppo presto: Può sembrare prudente pagare le bollette nel momento in cui arrivano, ma farlo può lasciare un'impresa edile a corto di liquidità o addirittura creare un flusso di cassa negativo se i contanti non arrivano. Tenere i contanti a portata di mano fino a quando non si avvicina la data di scadenza della fattura dà a un'azienda più soldi con cui lavorare, se investire di nuovo nel business, assumere un subappaltatore o passare alla fase successiva di un progetto.

2. Mancanza di qualsiasi pagamento anticipato: Le imprese edili possono sostenere molte spese prima ancora che un progetto inizi, in particolare su materiali e attrezzature. Di conseguenza, un'impresa di costruzioni potrebbe voler richiedere un pagamento anticipato al cliente per compensare alcune di queste spese di approvvigionamento.

3. Fatturazione ritardata: Più tempo impiega un'azienda a fatturare i propri servizi, più tempo ci vuole per essere pagati - e questo, Certo, influisce sul flusso di cassa, soprattutto se il progetto deve essere pagato in un'unica soluzione alla fine. Fatturazione di avanzamento, in cui i clienti vengono fatturati in modo incrementale per porzioni di lavoro completate, è un'alternativa favorevole al flusso di cassa. Una piattaforma di fatturazione automatizzata può essere molto utile qui, soprattutto uno in grado di gestire i diversi tipi di modelli di prezzi dei progetti di costruzione.

4. Clienti che pagano lentamente: Il flusso di cassa di un appaltatore subirà un duro colpo quando i clienti sono lenti a pagare le bollette. E più un'azienda è lontana dalla cima della catena di pagamento:un fornitore o un subappaltatore, per esempio, più tempo dovrà aspettare per essere pagato. Secondo un rapporto, gli appaltatori devono attendere in media 90 giorni per essere pagati (noti anche come giorni di saldi in sospeso).

5. Scorte in eccesso di inventario: Ordinare troppe scorte di magazzino riduce la liquidità immediata di un'azienda, così come i relativi costi di carico, come le spese di deposito in magazzino. Sebbene l'azienda possa utilizzare l'inventario per un altro progetto in futuro, deve sostenere l'intera spesa, che taglia le sue riserve di cassa. Acquistare solo ciò che è necessario in quel momento porta a un flusso di cassa più equilibrato.

6. Joint venture: joint venture, in cui gli appaltatori uniscono le loro competenze e risorse per un particolare progetto o a lungo termine, sono comuni nel settore edile. Infatti, possono aiutare tutte le aziende insieme a ottenere contratti più redditizi che portano più soldi. Però, la creazione di una joint venture comporta dei rischi nel caso in cui un partner non adempia ai propri obblighi o decida di ritirarsi, entrambi i quali possono mettere a repentaglio un progetto e, chiaramente, impattare o arrestare il flusso di cassa. È estremamente importante avere un accordo operativo che preveda diversi scenari. Le considerazioni dovrebbero includere la tempistica delle distribuzioni di denaro e il finanziamento delle perdite.

7. Contenzioso: Molti problemi possono far fallire un progetto di costruzione - cattiva gestione o richieste irragionevoli dei clienti - ma il risultato finale è spesso lo stesso:mancato pagamento. Questo di per sé ha un impatto negativo sul flusso di cassa di un'impresa di costruzioni, e così anche dover intraprendere costose azioni legali per essere pagato. Certo, ci sono casi in cui un cliente fa causa al contraente. Un contratto di costruzione che spieghi come gestire le controversie è la chiave per ridurre al minimo il rischio di problemi legali.

8. Tempistiche di debiti e crediti: I crediti commerciali (AR) sono soldi che i clienti devono a un'azienda e, quando pagato, rappresenta l'afflusso. D'altra parte, conti da pagare (AP) è la quantità di denaro che un'azienda deve per le proprie spese e rappresenta potenziali deflussi di cassa. Una cattiva tempistica di afflussi e deflussi può comportare un flusso di cassa negativo se l'azienda paga le bollette prima di essere pagata da un cliente. È qui che torna utile un software di contabilità capace e affidabile.

9. Conservazione: Nel settore edile, è comune per il cliente trattenere il pagamento di una certa percentuale del contratto totale, di solito dal 5% al ​​10%, fino al termine del progetto. Questo si chiama conservazione, e offre ai clienti una certa protezione in caso di problemi. Se un'azienda non stanzia di conseguenza il budget, questo pagamento prolungato ha il potenziale di causare deficit di flusso di cassa.

10. Progetti galleggianti: Il concetto di "float" in costruzione si riferisce alla finestra di tempo tra il primo e l'ultimo momento in cui un'attività progettuale può iniziare senza ritardare il completamento delle attività successive ("flottante libero") o l'intero progetto ("flottante totale"). Sebbene consenta una certa flessibilità del progetto, può anche rendere il flusso di cassa più difficile da prevedere. Per le aziende che fatturano in base allo stato di avanzamento, più tempo è necessario per avviare un'attività, più tempo dovrà aspettare per fatturare ed essere pagato per quella parte di lavoro.

11. Progetti in primo piano: Non ci sono due modi per farlo:far decollare un grande progetto richiede un sacco di soldi. Sebbene non sia insolito per un appaltatore anticipare le spese che un deposito iniziale non copre, come materiali e manodopera, potrebbe non vedere quei soldi indietro in qualunque momento presto. Ciò può comportare problemi di flusso di cassa se non adeguatamente preventivato e può essere esacerbato se un cliente è lento a pagare.

12. Mancanza di gestione degli ordini di cambiamento: Tutto ciò che altera l'ambito di lavoro contrattuale originale di un progetto, i costi o la tempistica del progetto richiedono un ordine di modifica firmato che acquisisca queste modifiche. Senza una corretta gestione, compresa la documentazione necessaria e la fatturazione per gli ordini di modifica, un'azienda corre il rischio di non essere pagata tutto ciò che gli è dovuto. Allo stesso modo, più tempo è necessario per elaborare un ordine di modifica, più tempo ci vuole per essere pagato, che interrompe anche il flusso di cassa e probabilmente ha un impatto sull'avanzamento dell'intero progetto. Un processo documentato dell'ordine di modifica è parte di ogni buon contratto.

15 strategie per migliorare il flusso di cassa in edilizia

Un flusso di cassa positivo è importante per ogni impresa edile. Consente a un'azienda di coprire le proprie spese nel qui e ora, iniziare nuovi progetti, che comportano costi associati significativi, e far crescere il business. Una gestione efficace del flusso di cassa è fondamentale. Ecco alcune strategie che possono aiutare a migliorare il flusso di cassa.

1. Utilizza le previsioni del flusso di cassa: Una previsione del flusso di cassa può identificare le mancanze e le eccedenze di cassa. Questo aiuta un'azienda ad anticipare e gestire il proprio flusso di cassa di conseguenza, trattenere denaro extra per quando gli affari sono lenti, dire, durante l'inverno. Una previsione del flusso di cassa aiuta anche un'azienda a vedere l'impatto di un potenziale investimento, forse l'acquisto di un nuovo camion, sul flusso di cassa e quanto denaro aggiuntivo deve generare per effettuare i pagamenti.

2. Includere i termini di pagamento nei contratti: Tutti i contratti di costruzione dovrebbero specificare i termini di pagamento. I termini di pagamento determinano per quanto tempo un cliente deve pagare una fattura, come 30, 60 o 90 giorni. Un contratto di fatturazione dovrebbe anche specificare i documenti richiesti, come le fatture dei subappaltatori; dettagli sul processo di approvazione, ad esempio per quanto tempo il cliente deve contestare una fattura; e termini di pagamento finale, come la fornitura di un certificato finale di completamento del progetto, per non ritardare il pagamento.

3. Incentivo pagamento anticipato: Mentre pagare le bollette in anticipo può causare una crisi di cassa, ricevere pagamenti anticipati può comportare un flusso di cassa positivo. Un modo per incoraggiare i clienti a pagare subito dopo aver ricevuto le fatture è offrire uno sconto per il pagamento anticipato incentivandoli con uno sconto. Lo standard del settore prevede uno sconto dal 2% al 5% circa. Lo scambio, Certo, è una riduzione dei profitti di un'azienda, quindi se questa è un'opzione praticabile varierà da un'azienda all'altra.

4. Pianifica i pagamenti per data di scadenza: Stabilire e rispettare un programma di pagamento regolare per le fatture scadute — spese operative, costo dei materiali, ecc. — è essenziale per un'efficace gestione del flusso di cassa. Aiuta anche un'azienda a evitare ritardi nei pagamenti, sanzioni per interessi e rapporti danneggiati con partner commerciali che si aspettano di essere pagati in tempo. I principali software di contabilità e finanza possono aiutare a gestire questo processo.

5. Fornisci più metodi di pagamento: Semplifica il pagamento delle fatture da parte dei clienti fornendo una serie di opzioni di pagamento, dalle carte di credito alle app di pagamento come PayPal e Venmo, ad assegni e contanti della vecchia scuola. I clienti apprezzeranno la possibilità di scegliere il metodo di pagamento, mentre le aziende possono potenzialmente riscuotere i pagamenti più velocemente.

6. Negoziare con i fornitori: I fornitori possono essere disposti a negoziare i loro prezzi e termini di pagamento (in genere nell'intervallo dall'1,5% al ​​5%) per progetti di grandi dimensioni che comportano acquisti di volume o pagamenti in contanti. Anche coinvolgerli come partner può essere vantaggioso. Offrendo un qualche tipo di valore a un venditore, una società di costruzioni può risparmiare denaro e quindi migliorare il flusso di cassa.

7. Fattura in modo coerente: Un processo di fatturazione efficiente può mantenere il flusso di cassa nell'azienda. Le migliori pratiche per la fatturazione delle costruzioni includono l'invio rapido delle fatture e il rispetto di un programma, che varierà a seconda del tipo di contratto in uso. Un sistema di contabilità che emette fatture e promemoria automaticamente può aiutare a mantenere un'azienda in carreggiata.

8. Ottenere una linea di credito con banca: Una linea di credito aziendale può aiutare ad alleviare il flusso di cassa negativo, fornire accesso al capitale circolante per superare le carenze di liquidità. Il processo di richiesta è lo stesso di qualsiasi prestito aziendale, con il creditore che approva un determinato importo del credito.

9. Finanziamento a lungo termine: Finanziamento a lungo termine, con periodi di ammortamento superiori a un anno ed eventualmente fino a 20 o 30 anni, è una fonte comune di capitale per le imprese di costruzione ed è spesso legata alla crescita di un'impresa. Il finanziamento a lungo termine viene utilizzato per pagare beni importanti come edifici e attrezzature, e quei beni servono come garanzia sul prestito.

10. Leasing vs. finanziamento immobilizzazioni: Il leasing rispetto al finanziamento delle immobilizzazioni si riduce ai requisiti aziendali di un'azienda, obiettivi e di quanto denaro ha bisogno a sua disposizione. Il finanziamento di beni come le attrezzature comporta il prestito di fondi da una banca o un prestatore e il rimborso del prestito con gli interessi. Una volta che il prestito è stato pagato per intero, l'azienda possiede l'attrezzatura e potrebbe essere in grado di rivenderla una volta che non ha più un uso per essa. Con il leasing, non c'è proprietà alla fine di diversi mesi o anni di pagamenti mensili. Da un punto di vista puramente monetario, di solito è meno costoso affittare che finanziare.

11. Evita la sovra o sottofatturazione: La sovrafatturazione è fatturare per più del lavoro completato, mettere più soldi nelle tasche di un appaltatore all'inizio. Questa pratica è talvolta utilizzata con i clienti che pagano in ritardo come un modo per compensare l'impatto negativo sul flusso di cassa. Però, un appaltatore potrebbe trovarsi a corto di contanti alla fine del progetto se i fondi extra raccolti in anticipo non vengono gestiti correttamente. La sottofatturazione è l'opposto della sovrafatturazione, fatturare meno di quanto dovuto e creare un flusso di cassa negativo nel breve termine, ma senza alcun reale rialzo nel lungo termine. La migliore scommessa sul flusso di cassa di un'azienda è fatturare in linea con i suoi costi e in base ai progressi effettivi del progetto.

12. Addebito per ritardato/ritardo pagamenti: I ritardi e i ritardi di pagamento influiscono sul flusso di cassa, con il potenziale di mettere a repentaglio altri progetti e persino l'attività stessa. I pagamenti ritardati sono considerati costi di carico, significa la quantità di denaro che costa a un'azienda portare il debito di un cliente. Sanzioni per ritardato pagamento, tipicamente sotto forma di mora o di riscossione, dovrebbe essere specificato nel contratto di costruzione quindi non ci sono sorprese.

13. Velocizza la chiusura: Più tempo è necessario per completare un progetto di costruzione, più a lungo un contraente deve attendere per ricevere il pagamento finale, inclusa la conservazione, entrambe le quali influiscono sul flusso di cassa. Ma chiudere un progetto significa più che finire la parte fisica. Implica anche un lavoro amministrativo significativo sotto forma di raccolta di tutti i documenti relativi al progetto, come un elenco di punzonatura completato, certificati di ispezione, rinunce di pegno e molto altro ancora. Più un'azienda è organizzata durante tutto il progetto, più rapida sarà la liquidazione e prima potrà essere pagata.

14. Conservazione: Per gli stessi motivi un cliente può trattenere il pagamento di una percentuale del contratto totale fino al completamento di un progetto, così, pure, un appaltatore può trattenere una percentuale dei pagamenti ai subappaltatori. Ma c'è un motivo secondario:la conservazione aiuta un appaltatore a gestire meglio il flusso di cassa facendo scadere i pagamenti a quando l'appaltatore è stato completamente pagato.

15. Pianificazione fiscale: Un grande pagamento di tasse può avere un impatto negativo sul flusso di cassa di un'impresa di costruzioni, soprattutto se colpisce durante i periodi lenti. Una corretta pianificazione fiscale, oltre a una comprensione dei differimenti d'imposta, può ridurre al minimo o prevenire eventuali sorprese. È anche uno sforzo per tutto l'anno che, in base al metodo di dichiarazione fiscale utilizzato, può migliorare la posizione di cassa di un'azienda.

Gestisci e migliora il flusso di cassa con il software di contabilità di costruzione

La posizione di cassa di un'azienda è soggetta a frequenti fluttuazioni ed è meglio monitorata e gestita da un software di contabilità. Una soluzione come il sistema finanziario e contabile cloud di NetSuite include la gestione della fatturazione e della fatturazione, accesso a metriche in tempo reale e visibilità complessiva del flusso di cassa e della posizione di cassa di un'azienda. Inoltre, NetSuite Project Accounting automatizza e gestisce le fatture del progetto per ridurre i ritardi e monitorare le metriche di redditività del progetto, quindi sono completati in tempo e nel budget.

Le imprese edili devono riempire continuamente le loro casse per finanziare nuovi progetti, pagare le loro spese, compresi i materiali, costi di manodopera e di esercizio, e alla fine crescere. Ma in un settore che tipicamente opera con margini di profitto ridotti, a volte un singolo cliente che paga lentamente è tutto ciò che serve per capovolgere il flusso di cassa di un'azienda da positivo a negativo. Comprendere i problemi che possono ostacolare il flusso di cassa, impiegando strategie in grado di aumentare il flusso di cassa, e l'utilizzo di software per gestire e monitorare il flusso di cassa e la fatturazione può mantenere in funzione un'impresa di costruzioni per lungo tempo.

Domande frequenti sul flusso di cassa della costruzione

Come si calcola il flusso di cassa nelle costruzioni?

Nella sua forma più semplice, il flusso di cassa viene calcolato sottraendo le spese (deflussi) dalle entrate (entrate) per un periodo di tempo specifico. Nel settore edile, dove i progetti vengono spesso pagati in modo incrementale man mano che un'azienda termina diverse fasi del lavoro, mantenere il controllo del flusso di cassa è particolarmente importante, dato il frequente flusso di cassa in entrata e in uscita dall'azienda.

Come si utilizza il flusso di cassa in un'impresa di costruzioni?

Il flusso di cassa positivo consente alle società di costruzioni di pagare le spese in tempo. Ma il denaro che esce richiede denaro che entra, quindi un'azienda deve essere vigile sulla fatturazione in modo coerente e accurato, evitando sovra e sottofatturazione. Determinare il modo migliore per finanziare nuovi progetti, in contanti o tramite finanziamento, e l'acquisto di immobilizzazioni come le attrezzature dipende anche dalla quantità di denaro che fluisce nell'azienda.

Quali sono i tre tipi di flusso di cassa?

Per misurarne la liquidità e la solvibilità, un'azienda ha bisogno di monitorare e analizzare il flusso di cassa derivante dalle attività operative, attività di investimento e attività di finanziamento, che sono tutti inclusi nel rendiconto finanziario di una società. Il flusso di cassa derivante dalle attività operative deriva dalle normali operazioni commerciali di un'azienda, cioè., la fornitura di un bene o di un servizio. Il flusso di cassa derivante dalle attività di investimento si basa sull'acquisto o la vendita di immobilizzazioni, come attrezzature, e titoli negoziabili, come azioni e obbligazioni. Il flusso di cassa derivante dalle attività di finanziamento comporta la raccolta di capitali, investito, utilizzato per il servizio del debito, coprire le spese di esercizio, o pagare dividendi.

Che cos'è il flusso di cassa nella gestione dei progetti?

Il flusso di cassa nella gestione del progetto è il movimento di cassa relativo a uno specifico progetto di costruzione. Un contabile di progetto è in genere responsabile dell'analisi del flusso di cassa di un progetto per prevedere le esigenze di cassa e creare un programma di pagamento per garantire che ci sia abbastanza denaro per ogni fase di un progetto.