Che cos'è il tasso di insolvenza?

Il tasso di insolvenza si riferisce alla percentuale di crediti scaduti. Indica la qualità del portafoglio crediti di una società di prestito o di una banca.

Capire il tasso di insolvenza

Il tasso di insolvenza è comunemente utilizzato dagli analisti per determinare la qualità del portafoglio prestiti di società di prestito o banche Top Banks negli USA Secondo la Federal Deposit Insurance Corporation degli Stati Uniti, ce n'erano 6, 799 banche commerciali assicurate dalla FDIC negli USA a febbraio 2014. . Confronta la percentuale di prestiti scaduti con il numero totale di prestiti. Un tasso più basso è sempre desiderabile, in quanto indica che ci sono meno prestiti nel portafoglio prestiti del prestatore che stanno pagando il debito insoluto in ritardo.

Nell'industria, i finanziatori in genere non etichettano un prestito come insolvente fino a quando il prestito non è scaduto da 60 giorni. Però, la cifra non è assoluta e varia da prestatore a prestatore. Per esempio, un prestatore può considerare insoluto un prestito scaduto da 30 giorni, mentre un altro prestatore può considerare insoluto solo un prestito scaduto da 45 giorni.

Quando un prestito è etichettato come delinquente, le società di prestito generalmente lavorano con agenzie di riscossione di terze parti per recuperare il prestito. Se il prestito insoluto non può essere recuperato dopo un lungo periodo di tempo, è cancellato dal creditore.

Formula per il tasso di insolvenza

In cui si:

• Numero di crediti insoluti si riferisce al numero di prestiti che hanno mancato il pagamento; e
• Numero totale di prestiti si riferisce al numero totale di prestiti nel portafoglio prestiti.

Esempio pratico

Un portafoglio prestiti è attualmente composto da 45 prestiti. Dei 45 prestiti in portafoglio, 15 hanno pagamenti scaduti. Di seguito il prospetto dei crediti scaduti:

Se il portafoglio crediti definisce crediti insolventi come crediti scaduti da 60 giorni o più, qual è il tasso di insolvenza del portafoglio crediti?

Tasso di insolvenza =(7/45) x 100 =15,55% = 16%

Interpretazione del tasso di insolvenza

Più basso è il tasso di insolvenza, maggiore è la qualità del portafoglio crediti. Il tasso dovrebbe essere confrontato con una media del settore o tra il portafoglio prestiti dei concorrenti per determinare se il portafoglio prestiti mostra un tasso "accettabile".

Uno dei principali svantaggi è che il calcolo del tasso di insolvenza utilizza il numero di prestiti anziché il valore dei prestiti. Agli analisti, è importante comprendere il valore dei crediti in sofferenza prima di effettuare una valutazione sulla qualità del portafoglio crediti.

Per esempio, se un portafoglio di 100 prestiti del valore di $ 1, 000, 000 ha dieci prestiti insolventi con un valore di $ 1, 000, si può sostenere che i prestiti delinquenti non hanno un impatto materiale sul portafoglio prestiti complessivo. Come tale, una modifica al tasso di insolvenza consiste nell'utilizzare il valore dei crediti in sofferenza al valore del portafoglio crediti. Il tasso di insolvenza modificato è mostrato come segue:

Nell'esempio sopra, il tasso di insolvenza modificato del portafoglio prestiti di $ 1 milione sarebbe ($ 1, 000 / $ 1, 000, 000) x 100 =0,1%. Se un analista avesse utilizzato il numero di crediti insolventi invece del valore dei crediti insolventi, l'analista genererebbe un tasso di delinquenza di (10/100) x 100 =10%.

Perciò, il tasso di insolvenza dovrebbe essere utilizzato solo per un portafoglio prestiti i cui prestiti sottostanti sono di valore simile. Se il valore dei prestiti sottostanti varia notevolmente, deve essere utilizzata la versione modificata.

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• Capacità di debitoCapacità di debitoLa capacità di debito si riferisce all'importo totale del debito che un'azienda può incorrere e rimborsare in base ai termini dell'accordo sul debito.
• Manutenzione dei prestiti interesse, e pagamenti di deposito a garanzia scaduti o scaduti.
• Probabilità di insolvenzaProbabilità di insolvenza La probabilità di insolvenza (PD) è la probabilità che un mutuatario non sia in grado di rimborsare il prestito e viene utilizzata per calcolare la perdita attesa di un investimento.
• Tasso di recupero Tasso di recupero Tasso di recupero, comunemente utilizzati nella gestione del rischio di credito, si riferisce all'importo recuperato in caso di insolvenza di un prestito. In altre parole, il tasso di recupero è l'importo, espresso in percentuale, recuperato da un prestito quando il mutuatario non è in grado di saldare l'intero importo residuo. Un tasso più alto è sempre desiderabile.