Che cos'è la copertura?

La copertura è una strategia finanziaria che dovrebbe essere compresa e utilizzata dagli investitoriPrivate Equity vs Venture Capital, Angel/Seed InvestorsConfronta private equity vs venture capital vs angel e seed investor in termini di rischio, fase dell'attività, dimensione e tipo di investimento, metrica, gestione. Questa guida fornisce un confronto dettagliato tra private equity, venture capital, angel e seed investor. È facile confondere le tre classi di investitori a causa dei vantaggi che offre. Come investimento, protegge le finanze di un individuo dall'essere esposto a una situazione rischiosa che può portare alla perdita di valore. Però, la copertura non significa necessariamente che gli investimenti non perdano valore. Piuttosto, nel caso ciò accada, le perdite saranno mitigate da guadagni in un altro investimento.

La copertura è riconoscere i pericoli che derivano da ogni investimento e scegliere di essere protetti da qualsiasi evento spiacevole che possa avere un impatto sulle proprie finanze. Un chiaro esempio di questo è ottenere l'assicurazione auto. In caso di incidente stradale, la polizza assicurativa sosterrà almeno una parte dei costi di riparazione.

Come funzionano le strategie di copertura?

La copertura è l'equilibrio che sostiene qualsiasi tipo di investimento. Una forma comune di copertura è un derivatoOpzione GreciOpzione Greche sono misure finanziarie della sensibilità del prezzo di un'opzione ai suoi parametri determinanti sottostanti, come la volatilità o il prezzo dell'attività sottostante. I greci sono utilizzati nell'analisi di un portafoglio di opzioni e nell'analisi di sensitività di un'opzione o di un contratto il cui valore è misurato da un'attività sottostante. Dire, ad esempio, un investitore acquista azioni di una società sperando che il prezzo di tali azioni aumenti. Però, anzi, il prezzo crolla e lascia l'investitore con una perdita.

Tali incidenti possono essere mitigati se l'investitore utilizza un'opzione per garantire che l'impatto di un tale evento negativo venga compensato. Un'opzioneOpzioni:Call e PutUn'opzione è un contratto derivato che conferisce al titolare il diritto, ma non l'obbligo, acquistare o vendere un bene entro una certa data a un prezzo specificato. è un accordo che consente all'investitore di acquistare o vendere un'azione a un prezzo concordato entro un determinato periodo di tempo. In questo caso, un'opzione put consentirebbe all'investitore di realizzare un profitto dal calo del prezzo del titolo. Quel profitto compenserebbe almeno in parte la sua perdita dall'acquisto delle azioni. Questa è considerata una delle strategie di copertura più efficaci.

Esempi di strategie di copertura

Esistono diverse strategie di copertura, e ognuno è unico. Gli investitori sono incoraggiati a utilizzare non solo una strategia, ma differenti per i migliori risultati. Di seguito sono elencate alcune delle strategie di copertura più comuni che gli investitori dovrebbero prendere in considerazione:

1. Diversificazione

L'adagio che dice "non mettere tutte le uova nello stesso paniere" non invecchia mai, e in effetti ha senso anche in finanza. La diversificazione è quando un investitore investe le sue finanze in investimenti che non si muovono in una direzione uniforme. In poche parole, sta investendo in una varietà di attività che non sono correlate tra loro in modo che se uno di questi diminuisce, gli altri possono salire.

Per esempio, un uomo d'affari compra azioni da un hotel, un ospedale privato, e una catena di centri commerciali. Se il settore turistico in cui opera l'hotel è colpito da un evento negativo, gli altri investimenti non saranno interessati perché non correlati.

2. Arbitraggio

L'arbitrageArbitrageArbitrage è la strategia di sfruttare le differenze di prezzo in diversi mercati per lo stesso bene. Perché abbia luogo, ci deve essere una situazione di almeno due beni equivalenti con prezzi diversi. In sostanza, l'arbitraggio è una situazione che un trader può trarre profitto dalla strategia è molto semplice ma molto intelligente. Consiste nell'acquistare un prodotto e venderlo immediatamente in un altro mercato a un prezzo più alto; così, realizzare piccoli ma costanti profitti. La strategia è più comunemente utilizzata nel mercato azionario.

Prendiamo un esempio molto semplice di uno studente di scuola media che acquista un paio di scarpe Asics dall'outlet che si trova vicino a casa sua per soli $ 45 e lo vende al suo compagno di scuola per $ 70. Il compagno di scuola è felice di trovare un prezzo molto più conveniente rispetto al grande magazzino che lo vende a $ 110.

3. Media in calo

La strategia di riduzione media comporta l'acquisto di più unità di un particolare prodotto anche se il costo o il prezzo di vendita del prodotto è diminuito. Gli investitori in azioni usano spesso questa strategia di copertura dei loro investimenti. Se il prezzo di un'azione che hanno precedentemente acquistato diminuisce in modo significativo, acquistano più azioni al prezzo più basso. Quindi, se il prezzo aumenta fino a puntare tra i loro due prezzi di acquisto, i profitti del secondo acquisto possono compensare le perdite del primo.

4. Rimanere in contanti

Questa strategia è così semplice come sembra. L'investitore conserva parte del suo denaro in contanti, copertura contro potenziali perdite nei suoi investimenti.

Aree di copertura

La copertura può essere utilizzata in vari settori come materie prime, che includono cose come il gas, olio, prodotti a base di carne, latticini, zucchero, e altri.

Un'altra area sono i titoli, che si trovano più comunemente sotto forma di azioni e obbligazioniLe obbligazioni sono titoli a reddito fisso emessi da società e governi per raccogliere capitali. L'emittente dell'obbligazione prende in prestito capitale dall'obbligazionista e gli fa pagamenti fissi a un tasso di interesse fisso (o variabile) per un periodo specificato. Gli investitori possono acquistare titoli senza prendere possesso di nulla di fisico, rendendoli un bene facilmente negoziabile. Le valute possono anche essere coperte, così come i tassi di interesse e le condizioni meteorologiche.

Pensieri finali

La copertura è un'importante protezione che gli investitori possono utilizzare per proteggere i propri investimenti da cambiamenti improvvisi e imprevisti nei mercati finanziari.

Risorse addizionali

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• Acquistare a margineAcquistare a margineIl trading a margine o l'acquisto a margine significa offrire garanzie, di solito con il tuo broker, prendere in prestito fondi per acquistare titoli. In azioni, questo può anche significare acquistare a margine utilizzando una parte dei profitti sulle posizioni aperte nel tuo portafoglio per acquistare azioni aggiuntive.
• Posizioni lunghe e cortePosizioni lunghe e corteNegli investimenti, le posizioni long e short rappresentano scommesse direzionali da parte degli investitori che un titolo salirà (quando lungo) o scenderà (quando corto). Nella compravendita di beni, un investitore può assumere due tipi di posizioni:lunghe e corte. Un investitore può acquistare un asset (andando long), o venderlo (andando short).
• Stock OptionStock OptionUn'opzione su azioni è un contratto tra due parti che conferisce all'acquirente il diritto di acquistare o vendere azioni sottostanti a un prezzo predeterminato ed entro un periodo di tempo specificato. Un venditore di opzioni su azioni è chiamato scrittore di opzioni, in cui il venditore riceve un premio dal contratto acquistato dall'acquirente di stock option.
• Investimenti:una guida per principiantiInvestimenti:una guida per principianti La guida di CFI agli investimenti per principianti ti insegnerà le basi dell'investimento e come iniziare. Scopri le diverse strategie e tecniche di trading