Che cos'è la Securities Investor Protection Corporation (SIPC)?

La Securities Investor Protection Corporation (SIPC) è un'organizzazione senza scopo di lucro, organizzazione finanziata dai membri che lavora per proteggere i clienti da perdite finanziarie in caso di fallimento di una società di brokeraggioFallimentoIl fallimento è lo status giuridico di un'entità umana o non umana (un'impresa o un'agenzia governativa) che non è in grado di ripagare i propri debiti insoluti. Il SIPC è stato creato negli Stati Uniti nel 1970 ai sensi del Securities Investor Protection Act al fine di ridurre l'insicurezza tra gli investitori e aumentare gli investimenti nel mercato dei titoli.

Il SIPC è un'organizzazione finanziata dai membri, il che significa che ogni impresa membro contribuisce a un pool finanziato reciprocamente che può essere utilizzato per i reclami nel caso in cui un'impresa membro si trovi in ​​difficoltà finanziarie. I membri della SIPC devono anche attenersi a determinate regole per sostenere l'appartenenza e rimanere parte della SIPC.

Come funziona?

Il SIPC protegge i clienti di tutte le società di brokeraggio registrate negli Stati Uniti. Quando una società di brokeraggio fallisce o viene liquidata e i beni dei clienti sono in pericolo, il SIPC interviene agendo come:

1. Un'entità che organizza il modo in cui le attività delle società di brokeraggio fallite vengono distribuite ai propri clienti.
2. Un assicuratore che protegge ogni cliente fino a $500, 000 in mancanti titoli Titoli negoziabili I titoli negoziabili sono strumenti finanziari a breve termine illimitati emessi per titoli di partecipazione o per titoli di debito di una società quotata in borsa. La società emittente crea questi strumenti con l'espresso scopo di raccogliere fondi per finanziare ulteriormente le attività commerciali e l'espansione., che include un $ 250, 000 limite per contanti.
3. Un intermediario che trasferisce i beni dei clienti a un'altra società di brokeraggio in caso di fallimento finanziario.

Il SIPC supporta la crescita delle società di brokeraggio negli Stati Uniti consentendo agli investitori di sentirsi sicuri dei propri beni e incentivando gli investimenti.

Avvertenze importanti nella Securities Investor Protection Corporation

1. La società di brokeraggio deve essere membro del SIPC affinché l'investitore sia protetto. Un elenco dei membri SIPC può essere trovato qui.
2. Il SIPC non offre alcuna protezione contro il calo di valore delle attività, cioè., non funziona per ridurre il rischio sistematico o rischio idiosincraticoRischio idiosincraticoRischio idiosincratico, anche a volte indicato come rischio non sistematico, è il rischio inerente all'investimento in un bene specifico, come un'azione, che un investitore deve affrontare. Interviene solo quando un'azienda membro è in difficoltà finanziaria e i beni dei clienti scompaiono, con finalità di recupero e sicurezza per i clienti.
3. Il SIPC protegge solo determinate classi di attività. I beni protetti comprendono azioni, obbligazioni, Appunti, obbligazioni, azioni trasferibili, certificati di deposito, opzioni put/call/straddle, e contanti fino a $ 25, 000. I beni non protetti comprendono merci, valute, contratti futures, rendite fisse, hedge fund, contratti di investimento non registrati presso la Securities and Exchange Commission degli Stati Uniti. (SEC).

Esempio illustrativo:il caso Lehman Brothers

La liquidazione di Lehman Brothers a seguito della crisi finanziaria globale del 2008 Crisi finanziaria globale del 2008-2009 La crisi finanziaria globale del 2008-2009 si riferisce alla massiccia crisi finanziaria che il mondo ha dovuto affrontare dal 2008 al 2009. La crisi finanziaria ha avuto il sopravvento su individui e istituzioni in tutto il globo, con milioni di americani profondamente colpiti. Le istituzioni finanziarie hanno iniziato ad affondare, molti furono assorbiti da entità più grandi, e il governo degli Stati Uniti è stato costretto a offrire uno dei salvataggi più complessi, casi prolungati nella storia della SIPC. A pochi giorni dalla liquidazione della società, avvenuta il 19 settembre, 2008, la SIPC ha trasferito 105 miliardi di dollari di proprietà dei clienti per circa 110, 000 clienti.

Entro il 2 dicembre 2008, 925, 000 moduli di richiesta sono stati spediti ai clienti a scopo di archiviazione e recupero, con la scadenza del reclamo finale il 1 giugno, 2009 (i clienti che presentano reclami oltre tale data potrebbero non recuperare alcun bene).

Però, il caso di liquidazione è ancora pendente - l'ultimo aggiornamento è nel 2018, quando Lehman Brothers ha accettato un'elezione finale di distribuzione accelerata, che consente ai creditori chirografari di incassare e ricevere un ulteriore 1,48% di recupero.

Altre risorse

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