Come trovare azioni sottovalutate in India?

Le azioni sottovalutate sono azioni con un prezzo di mercato significativamente inferiore a quello che dovrebbe essere il loro valore effettivo. Il valore di un'azienda si basa su alcuni indicatori finanziari fondamentali, come il suo flusso di cassa, profitti, rendimento sulle attività, passività, eccetera.

Per vari motivi, il prezzo di mercato di un'azione potrebbe non indicare con precisione il valore attuale della società. Ad esempio, le società più piccole non nel radar di analisti e investitori potrebbero registrare una crescita delle vendite e dei profitti, ma potrebbe non essere riflesso da un aumento dei prezzi delle loro azioni.

Ci sono molti di questi motivi per cui le azioni di una società vengono scambiate a un valore inferiore al suo vero valore.

Discutiamo alcuni indicatori chiave per capire le azioni sottovalutate in India.

Rapporto prezzo/utili

Il rapporto PE è una delle metriche per identificare le azioni sottovalutate in India nel 2021. Il rapporto PE confronta l'attuale valore di mercato di un'azione con il suo utile per azione. Tipicamente, le azioni sottovalutate avranno un rapporto PE basso. Ricorda che il rapporto PE standard varia da industria a industria. Confrontare il PE di un'azienda IT con il rapporto PE di un'azienda manifatturiera per giudicare che le azioni sono sottovalutate sarebbe fuorviante.

Impatto delle notizie

Sia le buone che le cattive notizie influenzano il mercato azionario modificando la percezione del pubblico di un'azienda. Qualche volta, le cattive notizie possono portare a sottovalutare le azioni per un breve periodo anche se i loro fondamentali finanziari rimangono forti.

Rapporto prezzo/utili/crescita

Il rapporto prezzo/utili alla crescita (PEG) stabilisce una relazione tra il rapporto PE e la crescita degli utili. Il rapporto PEG controlla se il prezzo delle azioni di una società è sottovalutato o sopravvalutato analizzando il tasso di crescita degli utili attuale e previsto di una società.

Il rapporto PE non mostra la crescita futura degli utili di un'azienda, quindi molti considerano il rapporto PEG come una versione evoluta/modificata del rapporto PE. Quindi, se il rapporto PEG di un'azienda è basso, è probabilmente uno dei titoli di crescita sottovalutati in India.

Cambiamento nei Fondamenti

In alcune situazioni, quando c'è un cambiamento nei fondamenti di un'azienda, come un cambiamento positivo nella sua gestione, non si rifletterà sempre immediatamente nel prezzo delle sue azioni. Potrebbe esserci un ritardo prima del prezzo delle azioni.

Flusso di cassa gratuito

Il flusso di cassa gratuito (FCF) è un'altra metrica che può essere utilizzata per verificare se un'azione è sottovalutata. FCF è il denaro che un'azienda genera attraverso le sue attività e operazioni dopo essersi occupata delle spese.

Il flusso di cassa in una certa misura ci dà un'idea della capacità dell'azienda di finanziare operazioni e spese in conto capitale. Spesso le aziende utilizzano il proprio flusso di cassa per distribuire dividendi e riacquistare azioni proprie.

Questo è il motivo per cui molti considerano il flusso di cassa una metrica di valore. Se una società negozia a un valore inferiore e il flusso di cassa è in aumento, ci possono essere possibilità che le azioni siano sottovalutate e che abbiano possibilità future di crescita.

La dirompenza del modello di business

Identificare il potenziale delle nuove aziende e degli sfavoriti del settore è un altro modo per trovare azioni sottovalutate in India nel 2021. Guarda le aziende che offrono prodotti e servizi dirompenti nel settore o creano un nuovo mercato o canale di mercato.

Rapporto prezzo/prenotazione

Il rapporto prezzo/contabilità confronta il valore di mercato attuale o la capitalizzazione di mercato di un'azienda con il suo valore contabile. Spesso, un'azienda potrebbe possedere molte proprietà che valgono molto di più dei profitti che genera dalle sue operazioni commerciali primarie. Quindi, anche se le sue finanze sono solide, il prezzo delle sue azioni potrebbe non rifletterlo. La chiave è guardare le attività e le passività di un'azienda in modo olistico.

Punti chiave

Le azioni sottovalutate in India nel 2021 sono una grande opportunità per fare investimenti strategici con grandi ritorni. Ci deve essere un equilibrio tra il monitoraggio dei rapporti chiave di un'azienda e il tuo giudizio analitico sull'impatto dei cambiamenti nell'azienda, industria, o mercato per essere in grado di identificare con successo titoli sottovalutati.