Come investire in petrolio

Gli investitori hanno molte opzioni per ottenere un'esposizione al petrolio come investimento. Questi metodi comportano vari gradi di rischio e vanno dall'investimento diretto nel petrolio come merce, all'esposizione indiretta nel petrolio attraverso la proprietà di azioni legate all'energia, ETF o contratti di opzione. Ciascuno di questi tipi di investimento può essere acquisito tramite un conto di intermediazione online, o direttamente tramite un broker.

Punti chiave

• Il petrolio greggio è un bene essenziale che fornisce energia e prodotti petroliferi al mercato globale.
• Gli investitori possono speculare sul prezzo del petrolio direttamente negoziando derivati ​​petroliferi o il prodotto negoziato in borsa USO, che segue il prezzo del greggio WTI.
• Gli investitori possono anche giocare sui mercati petroliferi in modo più indiretto investendo in trivellatrici petrolifere e società di servizi petroliferi, o ETF specializzati in questi settori.

Il petrolio come risorsa

Il petrolio è una risorsa economicamente e strategicamente cruciale per molte nazioni grazie alla sua base per gran parte dell'energia che consumiamo. Paesi come gli Stati Uniti mantengono grandi riserve di petrolio greggio per usi futuri. La misura di queste riserve di petrolio funge da indicatore per gli investitori; le variazioni dei livelli delle scorte di petrolio riflettono l'andamento della produzione e del consumo.

Nella primavera del 2020, i prezzi del petrolio sono crollati a causa del rallentamento economico. L'OPEC e i suoi alleati hanno concordato tagli storici alla produzione per stabilizzare i prezzi, ma sono scesi ai minimi da 20 anni.

Gli investitori di petrolio e gas cercano indicatori economici specifici per aiutarli a comprendere i futuri movimenti nell'industria petrolifera. Come ogni mercato delle materie prime, compagnie petrolifere e del gas, e i futures sul petrolio sono sensibili ai livelli delle scorte, produzione, domanda globale, politiche dei tassi di interesse, e dati economici aggregati come il prodotto interno lordo.

Oltre ai fattori di domanda e offerta, un'altra forza trainante dei prezzi del petrolio sono stati gli investitori e gli speculatori che hanno fatto offerte sui contratti futures sul petrolio. Molti grandi investitori istituzionali oggi coinvolti nei mercati petroliferi, come i fondi pensione e di dotazione, detenere investimenti legati alle materie prime come parte di una strategia di asset allocation a lungo termine. Altri, compresi gli speculatori di Wall Street, scambiare futures sul petrolio per periodi di tempo molto brevi per ottenere rapidi profitti. Alcuni osservatori attribuiscono ampie oscillazioni a breve termine dei prezzi del petrolio a questi speculatori, mentre altri credono che la loro influenza sia minima.

Investire direttamente nel petrolio

Un metodo diretto per possedere petrolio è attraverso l'acquisto di futures sul petrolio o opzioni petrolifere. I futures sono altamente volatili e comportano un alto grado di rischio. Inoltre, investire in futures può richiedere all'investitore di fare molti compiti e investire una grande quantità di capitale.

Un altro metodo diretto per possedere petrolio è attraverso l'acquisto di fondi negoziati in borsa (ETF) basati su materie prime petrolifere. Gli ETF sono negoziati in borsa e possono essere acquistati e venduti in modo simile alle azioni. Per esempio, dal 24 settembre, 2021, l'acquisto di una quota del Fondo petrolifero statunitense (USO) a 51,82 dollari ti darebbe un'esposizione a meno di un barile di petrolio al prezzo di 73,97 dollari al barile. L'obiettivo di investimento del fondo è fornire risultati di investimento giornalieri corrispondenti alle variazioni percentuali giornaliere del prezzo spot del petrolio greggio West Texas Intermediate (WTI) da consegnare a Cushing, Oklahoma.

Investire indirettamente nel petrolio

Inoltre, gli investitori possono ottenere un'esposizione indiretta al petrolio attraverso l'acquisto di ETF del settore energetico, come iShares Global Energy ETF (IXC), e ai fondi comuni di investimento del settore energetico, come il T. Rowe Price New Era Fund (PRNEX). Questi ETF e fondi comuni di investimento specifici per l'energia investono esclusivamente nelle azioni di società petrolifere e di servizi petroliferi e presentano un rischio inferiore.

Altri ETFS che tracciano il settore della perforazione di petrolio e gas sono SPDR S&P Oil &Gas Exploration &Production ETF (XOP), l'iShares Dow Jones US Oil &Gas Exploration &Production Index Fund (IEO), e il portafoglio di Invesco Dynamic Energy Exploration &Production (PXE).

Cosa dicono gli esperti:

Insight del consulente

Rebecca Dawson
Dawson Capital, San Matteo, circa

Ci sono molti modi in cui puoi investire in materie prime petrolifere. Puoi persino comprare petrolio vero al barile.

Il petrolio greggio viene scambiato sul New York Mercantile Exchange come contratti futures sul petrolio greggio leggero e dolce, così come altre borse merci in tutto il mondo. I contratti futures sono accordi per consegnare una quantità di una merce a un prezzo fisso e in una data futura.

Le opzioni petrolifere sono un altro modo per acquistare petrolio. I contratti di opzione danno all'acquirente o al venditore la possibilità di scambiare petrolio in una data futura. Se scegli di acquistare futures o opzioni direttamente nel petrolio, dovrai scambiarli su una borsa di materie prime.

Il modo più comune di investire in petrolio per l'investitore medio è acquistare azioni di un ETF petrolifero.

Finalmente, puoi anche investire in petrolio attraverso l'esposizione indiretta possedendo varie compagnie petrolifere.