Cos'è l'oscillatore stocastico?

Lo Stochastic Oscillator è un indicatore che confronta il prezzo di chiusura più recente di un titoloTitoli pubbliciTitoli pubblici, o titoli negoziabili, sono investimenti che possono essere negoziati apertamente o facilmente in un mercato. I titoli sono basati su azioni o debiti. ai prezzi più alti e più bassi durante un determinato periodo di tempo. Fornisce letture che si muovono (oscillano) tra zero e 100 per fornire un'indicazione dello slancio del titolo.

Le letture stocastiche sono essenzialmente espressioni percentuali del trading range di un titolo in un determinato periodo di tempo. (L'impostazione predefinita per l'oscillatore stocastico è di 14 periodi di tempo:ogni ora, quotidiano, ecc.) Una lettura di 0 rappresenta il punto più basso del trading range. Una lettura di 100 indica il punto più alto durante il periodo di tempo designato.

Formula dell'oscillatore stocastico

La formula per calcolare l'oscillatore stocastico è la seguente:

%k =(Ultimo prezzo di chiusura – Prezzo più basso)/(Prezzo più alto – Prezzo più basso) x 100

%D =SMA a 3 giorni di %K

In cui si:

• C è l'ultimo prezzo di chiusura
• Il minimo più basso è il minimo più basso per il periodo di tempo
• Highest High è il massimo più alto per il periodo di tempo

Storia dell'oscillatore

Il Dr. George Lane ha sviluppato l'oscillatore stocastico alla fine degli anni '50 per l'uso nell'analisi tecnica dei titoli. Sentiero, un analista finanziario, è stato uno dei primi ricercatori a pubblicare articoli di ricerca sull'uso degli stocastici. Credeva che l'indicatore potesse essere utilizzato con profitto in combinazione con il ritracciamento di FibonacciNumeri di FibonacciI numeri di Fibonacci sono i numeri trovati in una sequenza intera scoperta/creata dal matematico, Leonardo Fibonacci. La sequenza è una serie di cicli numerici o con la teoria delle onde di Elliot.

Lane ha osservato che l'oscillatore stocastico indica lo slancio del movimento del prezzo di un titolo. Non è un indicatore di tendenza per il prezzo in quanto, Per esempio, un indicatore di media mobile è. L'oscillatore confronta la posizione del prezzo di chiusura di un titolo rispetto al massimo e al minimo (max e min) della sua fascia di prezzo durante un determinato periodo di tempo. Oltre a misurare la forza del movimento dei prezzi, l'oscillatore può essere utilizzato anche per prevedere i punti di svolta di inversione del mercato.

Usi dell'oscillatore stocastico

I seguenti sono gli usi principali dell'oscillatore stocastico:

1. Identificare i livelli di ipercomprato e ipervenduto

Un livello di ipercomprato è indicato quando la lettura stocastica è superiore a 80. Le letture inferiori a 20 indicano condizioni di ipervenduto nel mercato. Un segnale di vendita viene generato quando la lettura dell'oscillatore supera il livello 80 e poi ritorna a letture inferiori a 80. Al contrario, un segnale di acquisto è indicato quando l'oscillatore si sposta sotto 20 e poi torna sopra 20. I livelli di ipercomprato e ipervenduto significano che il prezzo del titolo è vicino al massimo o al minimo, rispettivamente, del suo trading range per il periodo di tempo specificato.

2. Divergenza

La divergenza si verifica quando il prezzo del titolo sta facendo un nuovo massimo o minimo che non si riflette sull'oscillatore stocastico. Per esempio, il prezzo si sposta su un nuovo massimo ma l'oscillatore non si sposta di conseguenza su un nuovo massimo. Questo è un esempio di divergenza ribassista, che può segnalare un'imminente inversione del mercato da un trend rialzista a uno ribassista. L'incapacità dell'oscillatore di raggiungere un nuovo massimo lungo l'azione dei prezzi indica che lo slancio del trend rialzista sta iniziando a calare.

Allo stesso modo, una divergenza rialzista si verifica quando il prezzo di mercato fa un nuovo minimo ma l'oscillatore non segue l'esempio passando a un nuovo minimo. La divergenza rialzista indica una possibile inversione al rialzo del mercato imminente.

È importante notare che l'oscillatore stocastico può dare un segnale di divergenza qualche tempo prima che l'azione sui prezzi cambi direzione. Ad esempio, quando l'oscillatore dà un segnale di divergenza ribassista, il prezzo può continuare a salire per diverse sessioni di trading prima di passare al ribasso. Questo è il motivo per cui Lane consiglia di attendere una conferma di un'inversione di mercato prima di entrare in una posizione di trading. Le negoziazioni non dovrebbero basarsi solo sulla divergenza.

3. Crossover

I crossover si riferiscono al punto in cui la linea stocastica veloce e la linea stocastica lenta si intersecano. La linea stocastica veloce è la linea 0%K, e la linea stocastica lenta è la linea %D. Quando la linea %K interseca la linea %D e la supera, questo è uno scenario rialzista. Al contrario, la linea %K che attraversa dall'alto verso il basso la linea stocastica %D dà un segnale di vendita ribassista.

Limitazioni dell'oscillatore stocastico

Il principale difetto dell'oscillatore è la sua tendenza a generare falsi segnali. Sono particolarmente comuni durante le turbolenze, condizioni di trading altamente volatili. Trading oggettivo vs soggettivo Trading oggettivo vs soggettivo:la maggior parte dei trader segue uno stile di trading essenzialmente oggettivo o soggettivo. I trader obiettivi seguono una serie di regole per guidare le loro decisioni di trading. Preferiscono avere decisioni di acquisto e vendita essenzialmente pre-programmate. In contrasto, i trader soggettivi rinnegano utilizzando una rigida serie di regole Questo è il motivo per cui viene sottolineata l'importanza di confermare i segnali di trading dall'oscillatore stocastico con indicazioni da altri indicatori tecnici.

I trader devono sempre tenere a mente che l'oscillatore è progettato principalmente per misurare la forza o la debolezza, non la tendenza o la direzione, del movimento dell'azione dei prezzi in un mercato.

Alcuni trader mirano a ridurre la tendenza dell'oscillatore stocastico a generare falsi segnali di trading utilizzando letture più estreme dell'oscillatore per indicare condizioni di ipercomprato/ipervenduto in un mercato. Invece di utilizzare letture superiori a 80 come linea di demarcazione, interpretano invece solo le letture superiori a 85 come indicanti condizioni di ipercomprato. Dal lato ribassista, solo le letture di 15 e inferiori vengono interpretate come segnalazione di condizioni di ipervenduto.

Mentre l'adeguamento a 85/15 riduce il numero di falsi segnali, può portare i trader a perdere alcune opportunità di trading. Per esempio, se durante un trend rialzista, l'oscillatore raggiunge una lettura alta di 82, dopo di che il prezzo diventa al ribasso, un trader potrebbe aver perso l'opportunità di vendere a un prezzo ideale perché l'oscillatore non ha mai raggiunto il livello di indicazione di ipercomprato richiesto di 85 o superiore.

Un'ultima parola sull'oscillatore

L'oscillatore stocastico è un popolare, indicatore di momentum ampiamente utilizzato. I trader utilizzano spesso segnali di divergenza dall'oscillatore per identificare possibili punti di inversione del mercato. Però, l'oscillatore è incline a generare falsi segnali. Perciò, è meglio utilizzato insieme ad altri indicatori tecnici, piuttosto che come fonte autonoma di segnali di trading.

Letture correlate

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