Tutto quello che c'è da sapere sui fondi fiduciari in Canada

Un trust è un veicolo per detenere e trasferire i beni di famiglia. Come tale, in genere serve almeno a uno dei due scopi:può ridurre le tasse di una famiglia trasferendo il reddito ai membri in scaglioni fiscali più bassi, e può provvedere ai membri meno fortunati (o più impulsivi) controllando come vengono erogati i loro soldi.

Le leggi che circondano i trust differiscono da un paese all'altro. Solo perché potrebbero esserci determinate regole sui trust negli Stati Uniti non significa che tali regole si applichino ai trust in Canada. Questo articolo esamina alcune delle basi per stabilire trust in Canada e come vengono mantenuti in quel paese.

Punti chiave

• Le leggi sulla fiducia tendono a variare in base al paese.
• Il congelamento dei beni può rendere i trust indispensabili anche per le imprese familiari di modesto successo.
• Esistono due tipi di trust in Canada:i trust testamentari sono creati come parte di un testamento e hanno effetto dopo la morte del testatore, mentre una fiducia inter-vivos, è stabilito mentre il suo architetto è ancora in vita.
• Sebbene un trust canadese non sia un'entità legale, è considerato un contribuente alle aliquote più elevate secondo la legge canadese.

Che cos'è un trust?

Una fiducia non è altro che una relazione. Si verifica quando una persona, spesso chiamato il disponente, dà la proprietà a un'altra persona, il fiduciario, per gestirla per conto di altre persone. Queste persone sono conosciute come beneficiari. Usando il congelamento dei beni, ad esempio, i proprietari di un'azienda in crescita convertono le loro azioni dell'attività esistente in azioni privilegiate calibrate sul valore dell'attività e vendono nuove azioni ordinarie al trust familiare che cattura la crescita futura dell'azienda.

A seconda del tipo impostato, un trust non è una persona giuridica che può stipulare contratti o incorrere in responsabilità. Come tale, i trust non sono particolarmente difficili da stabilire. Infatti, parlando tecnicamente, la maggior parte dei trust non richiede nemmeno un documento di fondazione. Ma la legge fiscale che circonda i trust è complessa come ci si potrebbe aspettare. Un individuo interessato alla costituzione di un trust dovrebbe prima parlare con un avvocato.

In che modo i trust canadesi sono diversi?

A causa del credito d'imposta sui dividendi e del credito d'imposta personale, un canadese senza nessun altro reddito, specialmente uno studente con spese scolastiche deducibili, potrebbe ricevere decine di migliaia di dollari in dividendi da società canadesi esentasse. Ma mentre il trust di famiglia ha una meritata reputazione come strumento per i ricchi , questi benefici possono raggiungere in profondità la classe media. Per esempio, una regola speciale nota come congelamento patrimoniale può rendere indispensabile un trust anche per le imprese familiari di modesto successo. Il congelamento della proprietà è un tipo di strategia in base alla quale il proprietario di una proprietà trasferisce i beni ai propri beneficiari senza incorrere in conseguenze fiscali.

Bloccando la partecipazione della generazione attuale al valore attuale dell'azienda, possono prepararsi per la responsabilità fiscale quando muoiono senza preoccuparsi di dover vendere l'azienda. Nel frattempo, la generazione successiva può condividere gli utili della società attraverso i dividendi assegnati alle azioni ordinarie.

Trust abitativo o immobiliare?

Ci sono fondamentalmente due tipi di trust. I trust testamentari sono creati come parte di un testamento ed entrano in vigore alla morte del testatore. Le modifiche alla legge canadese hanno tolto il vantaggio fiscale della costituzione di trust testamentari a lungo termine, rendendoli meno utili.

Qualsiasi altra fiducia, incluso uno che utilizza un congelamento della proprietà, è vivere, o inter-vivos, fiducia, stabilito mentre il suo architetto è ancora in vita. Un trust vivente può essere istituito per una varietà di scopi:la Canada Revenue Agency (CRA) ha identificato 33 diversi tipi di trust viventi, per una varietà di beneficiari diversi. Alcuni di questi includono:

• Fiducia dell'Alter Ego: Questa fiducia consente al disponente, di età pari o superiore a 65 anni, ricevere tutto il reddito durante la loro vita. Questa persona è anche l'unica che può ricevere reddito o capitale del trust durante la vita del disponente.
• Fiducia dei dipendenti: I datori di lavoro in questo tipo di fiducia effettuano i pagamenti a un fiduciario. Questi sono fatti a beneficio dei loro dipendenti. Qualsiasi reddito d'impresa acquisito non può essere distribuito ed è tassato.
• Fiducia principale: Tra le regole che coinvolgono questa fiducia, non deve mai aver prelevato acconti, è stato residente in Canada, e può aver solo investito i suoi fondi.
• Trust di investimento immobiliare (REIT): Alcune delle condizioni in questo trust includono almeno il 90% del portafoglio del trust che deve includere proprietà REIT qualificate. Inoltre, almeno il 90% del reddito generato deve provenire dall'affitto, tra gli altri.

Regole speciali consentono a un individuo di età pari o superiore a 65 anni trasferire le attività in questi trust senza dover prima pagare le plusvalenze sulle attività. Solo l'individuo - e il partner, nel caso di un trust congiunto, possono beneficiare del trust mentre sono in vita. Quando il disponente o il partner superstite muore, il trust paga le tasse sulle plusvalenze realizzate, ma la proprietà del trust può essere distribuita agli eredi senza essere soggetta a spese di successione.

Solo l'individuo che lo ha stabilito può beneficiare della fiducia mentre rimane in vita.

Attenzione alle regole di attribuzione

Sebbene un trust canadese non sia un'entità legale, è considerato un contribuente alle aliquote più elevate secondo la legge canadese. Questo è il motivo per cui i fiduciari cercano di trasferire qualsiasi reddito guadagnato dalla proprietà in fiducia ai beneficiari, così possono pagare le tasse da soli, presumibilmente inferiore, aliquote. Ma nel tentativo di limitare l'uso dei trust a fini di elusione fiscale, La legge fiscale canadese attribuisce il reddito del trust alla persona che ha trasferito la proprietà al trust se i destinatari sono parenti stretti.

Generalmente, queste regole di attribuzione si applicano quando il beneficiario è un coniuge o ha meno di 18 anni, in caso di dividendi e interessi attivi, ma non plusvalenze. Le regole di attribuzione non si applicano quando il beneficiario è un figlio maggiorenne, nipote, nipote, o nipote.

Altre norme attribuiscono il reddito ad un cedente che può effettivamente controllare, o recuperare, i beni del trust. Ci sono eccezioni tra cui trust alter-ego e trust congiunti di partner. Ma altrimenti, le regole rendono i trust revocabili sempre più comuni negli Stati Uniti, mentre difficile da usare in Canada.

Scegli un disponente e un fiduciario

Le regole di attribuzione guidano queste decisioni. Poiché un cedente non è in grado di controllare la proprietà in un trust, non possono essere un unico fiduciario. La persona che sta trasferendo la proprietà da affidare di solito chiede a qualcun altro di essere il disponente. Questo potrebbe essere un nonno, forse, o stretto amico di famiglia.

Ci sono volte, però, quando è necessario nominare qualcun altro come fiduciario come una società fiduciaria. Per esempio, se vuoi stabilire un trust in un'altra provincia, vi deve risiedere il fiduciario, o la maggioranza se vi sono più fiduciari. In altri casi, puoi nominare un fiduciario esterno quando desideri pura indipendenza o anticipare conflitti all'interno della famiglia.

Decidi quale proprietà trasferire

Un trust non esiste senza che una proprietà venga trasferita, o come si chiama, sistemato. La prospettiva o la promessa di effettuare il trasferimento non è sufficiente per creare un trust in anticipo. Inoltre, viste le regole di attribuzione, potrebbe non essere saggio concludere un trust con la proprietà effettiva che fornirà reddito o capitale ai beneficiari, anche se la proprietà di liquidazione dovrebbe avere un certo valore.

Se i beneficiari di un trust altrimenti attiverebbero le regole di attribuzione, il disponente o l'individuo con i beni reali può evitarli facendo quello che è noto come un prestito a tasso di interesse prescritto, un prestito documentato con un tasso di interesse non inferiore al tasso di interesse prescritto dalla CRA.

Il trust può quindi utilizzare i proventi del prestito per acquistare i beni che manterrà. Per esempio, in caso di congelamento dei beni, un piccolo prestito di, dire, $ 100, dovrebbe essere sufficiente affinché il trust acquisti le nuove azioni ordinarie della società di famiglia al valore nominale. Il trust può rimborsare il prestito quando riceve il primo assegno del dividendo.