Le conversioni di Roth IRA sono più attraenti che mai grazie al SECURE Act

Il SECURE Act recentemente approvato ha cambiato il panorama della pensione, danneggiare l'attrattiva degli IRA ereditati per molte persone. Ma le modifiche legali in realtà rendono più favorevole, combinata con aliquote fiscali federali storicamente basse, convertire un'IRA tradizionale in un'IRA Roth.

Ecco perché potrebbe avere senso convertirsi a un Roth IRA e perché potrebbe essere necessario agire rapidamente.

Il SECURE Act migliora gli IRA di Roth

C'erano molte disposizioni nel SECURE Act, incluso l'innalzamento dell'età per le distribuzioni minime richieste per i piani pensionistici, ma uno di questi era fondamentale per i beneficiari dell'IRA. La nuova legge ha cambiato quanto tempo possono impiegare molti beneficiari non coniugi di un'IRA prima di dover svuotare il conto, e ora devono chiudere un'IRA ereditata entro 10 anni.

Sotto il vecchio piano, le distribuzioni da un IRA ereditato potrebbero essere prese durante la vita del beneficiario. Mentre gli eredi dovevano prendere una distribuzione minima richiesta ogni anno, potrebbero allungare quelle distribuzioni su un arco di tempo più lungo. In un'IRA tradizionale, ciò significava che un beneficiario poteva ridurre al minimo i prelievi e quindi l'impatto fiscale e far crescere il conto nel tempo.

Ora con solo 10 anni prima che gli IRA ereditati debbano essere chiusi, un beneficiario deve realizzare il reddito da un'IRA tradizionale più rapidamente e subire un colpo fiscale su di esso. Però, le nuove regole di distribuzione non richiedono distribuzioni minime annuali, solo che l'IRA sarà vuota alla fine di 10 anni.

"Il risultato sarà molto probabilmente un esaurimento più rapido dell'IRA ereditato, ma anche una maggiore quantità dell'IRA ereditata che andrà alle tasse, soprattutto se il beneficiario sta lavorando durante il tempo in cui deve spendere questo IRA, "dice Bill Van Sant, vicepresidente senior e amministratore delegato di Girard, una società di gestione patrimoniale con sede nell'area di Filadelfia.

Una soluzione:chi pianifica le proprie proprietà può convertire un'IRA tradizionale in un'IRA Roth per eliminare i futuri impatti fiscali e lasciare ai propri eredi un'eredità esentasse.

"Il proprietario originale dell'IRA inizierà a convertire tutto o parte della sua IRA in un Roth IRA durante la sua vita, "dice Van Sant. “Anche se alla morte del proprietario originale, i beneficiari dovranno comunque esaurire il Roth IRA entro 10 anni, non ci saranno conseguenze fiscali [per gli eredi] poiché le distribuzioni di Roth IRA non sono soggette a tasse federali.

“Più a lungo i fondi hanno l'opportunità di crescere esentasse, più potente questo beneficio ha il potenziale per diventare, " lui dice.

Ecco come stimare la dimensione del portafoglio esentasse che potresti costruire in un Roth IRA.

L'attuale contesto fiscale rende questa strategia particolarmente appropriata. Tassi federali sul reddito, le plusvalenze e le tasse sulla proprietà sono tra le più basse che siano mai state, dice Jeffrey Corliss, amministratore delegato e partner di RDM Financial Group presso Hightower a Westport, Connecticut.

"Il tempismo per indagare su una conversione di Roth è particolarmente critico ora, prima che l'attuale legislazione fiscale tramonti alla fine del 2025, "dice Corliss. "Dati gli aiuti al COVID-19 forniti dal governo e l'aumento del deficit di bilancio, è molto probabile che le imposte sul reddito, comprese le aliquote sulle plusvalenze e le tasse di successione, potrebbe aumentare in futuro».

I politici non devono aspettare fino al 2025 per cambiare i tassi, quindi potrebbe avere senso agire presto.

A cos'altro devi prestare attenzione?

Convertire la tua IRA tradizionale in un Roth IRA può essere una buona linea d'azione, ma è necessario eseguire i numeri per vedere se ha senso farlo. È importante ricordare i seguenti fattori mentre stai valutando se perseguire o meno questa opportunità.

1. Ci sono eccezioni al SECURE Act

Mentre il SECURE Act ha eliminato l'estensione dell'IRA per molti beneficiari, il tratto IRA è ancora una possibilità per molti altri. coniugi superstiti, Per esempio, può ancora usufruire di un tratto IRA, ma possono farlo anche altri gruppi, dice Corliss.

Altri gruppi includono un individuo disabile o malato cronico, beneficiari che non hanno più di 10 anni di età inferiore al titolare del conto originale e figli minori, ma Corliss dice che “solo il bambino può allungare le distribuzioni fino a raggiungere la maggiore età, che a seconda dello stato [dove] vivono possono essere 18-21, a quel punto inizia la regola dell'esaurimento dei 10 anni”.

Tale elenco di eccezioni include anche alcuni trust e enti di beneficenza.

2. Il tuo scaglione fiscale è importante

Qualsiasi somma di denaro convertita da un IRA tradizionale a un Roth IRA sarà soggetta a tasse. Quindi è importante considerare la propria situazione fiscale quando si esamina questa opzione, non solo quello che paghi ora (o potresti pagare in una fascia più alta) ma quello che potresti pagare in futuro, pure.

"Potresti voler pagare le tasse sull'importo convertito mentre ti trovi in ​​una fascia fiscale inferiore se pensi che la tua aliquota fiscale sarà più alta lungo la strada, "dice Van Sant.

E dal 2020 è stato un anno di cassa integrazione e riduzione del reddito, potrebbe essere un buon momento per convertire e ridurre al minimo l'impatto fiscale, dice Corliss.

Gli investitori che considerano questo approccio hanno un'altra strategia:convertire la propria IRA in pochi anni per controllare l'impatto fiscale in un anno. Questa strategia potrebbe impedirti di entrare in uno scaglione fiscale più elevato e di pagare tasse extra su quel reddito realizzato. Corliss suggerisce di massimizzare l'importo della conversione riducendo al minimo o rimanendo al di sotto della soglia per il prossimo scaglione d'imposta.

3. Pagare tasse aggiuntive da fondi esterni

Se ti converti, dovrai pagare le tasse e probabilmente molto, dal momento che non hai mai pagato le tasse sul reddito che è andato in primo luogo all'IRA tradizionale. E avrai bisogno dei soldi per farlo.

Corliss avverte:“Vuoi pagare le tasse dovute sulla conversione da beni esterni e non dai beni dell'IRA convertiti. Per questioni di penalità, non è mai meglio pagare con i fondi dell'IRA in fase di conversione, soprattutto se hai meno di [età] 59 ½".

Infatti, suggerisce che se devi pagare le tasse dai fondi dell'IRA, allora la conversione probabilmente non ha senso.

4. Cerca l'aiuto di un consulente fiscale professionista

Questo tipo di conversione - e il calcolo per capirlo tutto - è complesso, quindi è estremamente utile avere un consulente finanziario o un consulente fiscale che abbia familiarità e si senta a proprio agio con questi problemi per aiutarti a risolverli. Un buon consulente ti aiuterà a prendere la decisione giusta, anche se la decisione è di non convertirsi. Il tuo obiettivo è ridurre al minimo le tasse qui.

Linea di fondo

“Vista la modifica della disposizione dell'IRA estensibile nel SECURE Act, fare una conversione Roth IRA può avere senso e vale almeno la pena esaminare con il proprio consulente fiscale, "dice Corliss. "Potrebbe far risparmiare a te o ai tuoi eredi molti dollari in tasse sul reddito".

In definitiva, dovrai decidere se ha senso per la tua situazione finanziaria.

Immagine in primo piano di Sam Edwards di Getty Images.