Qual è la tariffa principale?

Questo numero importante è una forza trainante dietro i tassi di interesse sui prestiti e sulle carte di credito.

Potresti non aver mai sentito parlare del prime rate prima, ma se hai una carta di credito o hai mai preso un prestito, questo ti ha colpito.

In poche parole, il tasso principale è il tasso di interesse che le banche e altre istituzioni finanziarie addebitano ai clienti più meritevoli di credito, quelli con il rischio di insolvenza più basso. Ma come viene derivato e come influisce su di te è un po' più complicato.

Come viene determinato il prime rate?

Il tasso principale si basa sul tasso sui fondi federali. Questo è un punto di riferimento fissato dal Federal Open Market Committee (FOMC) della Federal Reserve, che indica un tasso equo per le banche e altre istituzioni finanziarie da addebitarsi a vicenda.

Legalmente, ogni banca deve avere una certa somma di denaro in riserva per coprire i prelievi dei propri clienti. Questa è una percentuale dei depositi totali della banca. Se le banche non hanno abbastanza denaro in riserva alla fine della giornata, devono prenderlo in prestito, di solito da altre banche, ed è qui che entra in gioco il tasso sui fondi federali. 

La Federal Reserve non impone alle banche di addebitarsi a vicenda il tasso sui fondi federali. Le due banche coinvolte negoziano il tasso di interesse, ma di solito è abbastanza vicino all'obiettivo.

Come il tasso sui fondi federali influisce sul tasso primario

Le banche basano i loro tassi di riferimento sul tasso sui fondi federali. Non esiste una regola rigida, ma il tasso primario di solito finisce per circa il 3% in più rispetto al tasso sui fondi federali. Quindi, se il tasso sui fondi federali è del 2%, il tasso primario sarebbe del 5%.

In realtà non esiste un unico tasso primario. Ogni banca stabilisce le proprie tariffe, quindi possono addebitare più o meno del 3% più la tariffa dei fondi federali, se lo desiderano. I tassi di prim'ordine che di solito vengono pubblicati sono una media di molti dei tassi di prim'ordine delle maggiori banche.

Come ti influenza il prime rate

Alcuni prodotti di credito, comprese le carte di credito e le linee di credito di equità domestica (HELOC), legano i loro tassi di interesse direttamente al tasso primario. Se hai mai letto il contratto del titolare della carta di credito, potresti aver trovato l'APR elencato come qualcosa del tipo "13% più il tasso principale". Quindi, se il tasso primario è del 5%, significa che l'APR della tua carta è del 18%.

Ma questo è soggetto a modifiche. Se il prime rate sale al 5,25%, il nuovo aprile della tua carta di credito sarà del 18,25%. I prestatori non devono avvisarti ogni volta che questo cambia, purché descrivano la relazione tra il tuo tasso di interesse e il tasso principale nel contratto del titolare della carta.

Sebbene la maggior parte degli altri tipi di prestiti, inclusi mutui, prestiti auto e prestiti personali, non siano vincolati al tasso primario allo stesso modo delle carte di credito e agli HELOC, il tasso primario spesso influenza anche i tassi che i prestatori offrono a questi clienti . I tassi di interesse spesso aumentano quando il tasso primario aumenta e scendono quando scende, ma questo non è garantito. Le banche scelgono i propri tassi di interesse e talvolta i loro tassi differiscono notevolmente dal tasso principale.

Tra dicembre 2016 e dicembre 2017, il tasso primario è salito dal 3,75% al ​​4,5%, ma nello stesso arco di tempo i tassi di interesse ipotecari medi a 30 anni sono scesi dal 4,16% al 3,93%. Quindi non vanno sempre di pari passo.

Quando si dispone di un prestito o di una carta di credito direttamente collegata alla tariffa principale, pagherete di più in interessi ogni volta che la tariffa principale aumenta. Ciò significa che il tuo saldo potrebbe aumentare più velocemente e potresti avere più difficoltà a ripagare ciò che devi. Ma è vero anche il contrario. Quando il tasso primario scende, il tuo saldo accumulerà interessi più lentamente, rendendo più facile il tuo rimborso.

Qual ​​è l'attuale prime rate?

C'è più di un tasso primario, perché ogni banca stabilisce il proprio. Ma il benchmark per il tasso di eccellenza più popolare in uso oggi è quello pubblicato sul Wall Street Journal. Si basa sul tasso medio delle prime 10 banche più grandi degli Stati Uniti.

Il tasso primario è del 4,75% al ​​momento della stesura di questo articolo, ma come vedrai di seguito, può variare nel tempo.

Cronologia delle tariffe prime

Il tasso primario è rimasto abbastanza stabile al 4,5% per tutti i primi anni '60 prima di entrare in un periodo di volatilità negli anni '70 e all'inizio degli anni '80. Ha raggiunto un picco record del 21,5% il 19 dicembre 1980. Sebbene abbia avuto alti e bassi nei decenni successivi, il tasso principale è diminuito in seguito fino a raggiungere un minimo del 3,25% nel dicembre 2008. 

È rimasto lì fino a dicembre 2015, quando ha visto il suo primo aumento in nove anni. Successivamente, il tasso primario è aumentato otto volte fino a raggiungere il picco del 5,5% a dicembre del 2018 prima di scendere nuovamente al tasso attuale del 4,75%.

Tariffa principale e tasso di sconto

Un altro termine che a volte compare nelle discussioni sulle tariffe prime e sui tassi dei fondi federali è il tasso di sconto. Questa è più una preoccupazione per le banche che per i singoli consumatori. Il tasso di sconto federale è il tasso che la Federal Reserve addebita alle banche membri di prendere in prestito da esso se non sono in grado di prendere in prestito da altre banche. Le banche evitano di prendere in prestito dalla Federal Reserve quando possibile perché il tasso di sconto federale è solitamente dell'1% superiore al tasso sui fondi federali.

In realtà ci sono tre tariffe di sconto:

1. Tasso di credito primario: Questo è il tasso di interesse di base che la Federal Reserve addebita alla maggior parte delle sue banche membri per prendere in prestito da esso.
2. Tasso di credito secondario: Se le banche non soddisfano i requisiti per il tasso di credito primario, si qualificheranno per il tasso di credito secondario. Questo è lo 0,5% in più rispetto al tasso di credito principale.
3. Tasso di credito stagionale: Questo è principalmente per gli istituti finanziari più piccoli che potrebbero notare una maggiore variazione stagionale nei loro flussi di cassa rispetto agli istituti finanziari più grandi.

Il tasso di sconto non incide direttamente sui tassi di interesse dei consumatori, ma quando questo tasso e il tasso sui fondi federali aumentano, spesso lo fanno anche i tassi prime.

Non è necessario capire come funziona il prime rate per aprire una carta di credito o prendere un prestito, ma è utile avere delle conoscenze di base, soprattutto se si ha un saldo con un tasso di interesse variabile legato al prime rate .