I fondi comuni investono solo in azioni?

I fondi comuni investono in azioni, ma alcuni tipi investono anche in titoli di stato e obbligazioni societarie. Le azioni sono soggette ai capricci del mercato e quindi offrono un potenziale di rendimento maggiore rispetto alle obbligazioni, ma presentano anche maggiori rischi. Obbligazioni, al contrario, fornire un rendimento fisso che di solito è molto inferiore a quello che un investitore ottiene dalle azioni. Il vantaggio delle obbligazioni è che sono a basso rischio. Solo in una situazione estrema, come il completo fallimento di una società, un investitore non riceve il rendimento che gli è stato promesso da un titolo obbligazionario. Il profilo di investimento di un fondo comune di investimento dipende dal tipo di fondo. Esistono tre tipologie principali:fondi azionari, fondi a reddito fisso e fondi bilanciati.

Fondi azionari

I fondi azionari sono fondi comuni di investimento che investono solo in azioni ordinarie. Offrono i maggiori rendimenti ma anche il rischio più elevato. Un fondo azionario, però, presenta ancora un rischio inferiore rispetto all'investimento in singoli titoli. Il motivo è che un fondo azionario è un insieme di centinaia o addirittura migliaia di azioni. È diversificato per sua natura. Se una società nel pacchetto serbatoi, l'esposizione dell'investitore è molto limitata poiché il suo denaro è distribuito su centinaia di società.

Fondi a reddito fisso

I fondi a reddito fisso investono solo in obbligazioni governative o societarie che offrono rendimenti fissi. Questi fondi comuni di investimento sono molto meno rischiosi poiché forniscono lo stesso rendimento sia in un mercato rialzista che in un mercato ribassista. Però, gli investitori che scelgono fondi a reddito fisso a causa del minor rischio devono anche accettare, nella maggior parte dei casi, rendimenti inferiori.

Fondi bilanciati

I fondi bilanciati presentano un mix di investimenti azionari e obbligazionari. I loro potenziali di rendimento e livelli di rischio si collocano tra quelli dei fondi azionari e dei fondi a reddito fisso. I fondi bilanciati occupano un'ampia gamma. Alcuni sono pesanti, mentre altri sono costituiti principalmente da obbligazioni e presentano solo un'infarinatura di azioni. Esistono molti fondi bilanciati tra cui scegliere; gli investitori diligenti possono quasi sempre trovarne uno la cui composizione corrisponda alla loro tolleranza al rischio e al potenziale di rendimento desiderato.

Insight del consulente

Kristi Sullivan, CFP®
Pianificazione finanziaria di Sullivan, LLC, Denver, CO

I fondi comuni di investimento sono specializzati in una varietà di settori. Alcuni sono investiti solo in azioni o obbligazioni, mentre altri investono in fondi comuni di investimento immobiliare, contratti su materie prime, eccetera.

Spesso, puoi dire in cosa investe il fondo dal suo nome. Per esempio, il fondo Vanguard 500 Index è investito nell'indice S&P 500, che include i 500 maggiori titoli statunitensi. Il fondo PIMCO International Bond è investito in obbligazioni non statunitensi.

La specialità del fondo non è sempre nel nome del fondo, quindi sono necessarie ulteriori ricerche per scoprire di cosa tratta un fondo comune di investimento.

Ci sono anche fondi che investono un po' di tutto. Questi sono chiamati asset allocation o fondi target-date. L'idea è di rendere più facile per l'investitore avere un mix di fondi comuni gestito in modo professionale senza tutto il lavoro.