Che cos'è un costo opportunità e come puoi calcolarne il valore?

Stai camminando attraverso una foresta magica quando arrivi a un bivio. Lungo un sentiero ci sono ricchezze indicibili; se prendi questa strada, non vorrai mai niente nella tua vita. L'altro percorso ti promette abilità magiche senza rivali; percorrere questo sentiero ti renderà abbastanza potente da governare il mondo.

Da che parte vai?

Che tu ci creda o no, la questione di quale strada dovresti prendere è, in sostanza, una questione economica. È una questione di costo opportunità.

Su una scala meno fantastica, prendiamo questo tipo di decisioni ogni giorno per tutta la vita:andare in palestra invece di uscire con gli amici, risparmiare per le vacanze invece di acquistare i biglietti per i concerti, scegliere una specializzazione universitaria piuttosto che un'altra. Il costo opportunità è ciò a cui rinunciamo quando prendiamo queste decisioni.

Ma perché dovrebbe interessarti? Comprendere il costo opportunità può aiutarti a prendere decisioni migliori e più consapevoli sulle tue finanze e sulla tua vita.

Che cos'è il costo opportunità?

Il costo opportunità è un principio economico che ci aiuta a capire a cosa rinunciamo quando scegliamo un'opzione piuttosto che un'altra. Il costo opportunità è il valore dell'opzione che non hai scelto.

In termini di investimento, si traduce in:se scelgo di investire i miei soldi nell'Investimento A, quanto guadagnerò in interessi rispetto a se mettessi i miei soldi nell'Investimento B? Tuttavia, può essere applicato a molti scenari diversi, compresi quelli in cui il denaro non è direttamente coinvolto.

Come funziona il costo opportunità?

Poiché nessuno di noi ha tempo o denaro illimitato per fare tutte le cose che vogliamo con la nostra vita, facciamo costantemente compromessi che pensiamo ci porteranno i risultati più desiderabili. Godere di un'attività significa che non avrai quel tempo per goderti qualcos'altro. Spendere soldi per un articolo significa che non sarai in grado di spendere quei soldi per nient'altro. Quando fai una scelta, rinunci sempre a qualcos'altro.

Se vuoi prendere un gelato ma hai solo abbastanza soldi in tasca per un singolo scoop, devi decidere quale gusto ti darebbe più gioia. Quando finisci per acquistare una pallina di strada rocciosa, il tuo costo opportunità è la felicità che avresti provato mangiando un gelato al pistacchio.

Scarsità

Il concetto di costo opportunità si lega proprio al concetto di scarsità.

Cos'è la scarsità? Fondamentalmente, abbiamo tutti questi desideri e bisogni, ma solo così tante ore al giorno e così tanti dollari nei nostri conti bancari per soddisfare quei desideri e bisogni. Prendere in considerazione il costo opportunità quando prendiamo decisioni può aiutarci a sfruttare al meglio le nostre risorse limitate o scarse.

Il costo dell'opportunità è un costo effettivo?

È importante capire che il costo opportunità non è un costo effettivo, nel senso che lo pagherai di tasca tua o di budget. È un concetto che tenta di quantificare ciò a cui rinunci quando scegli un'opzione piuttosto che un'altra.

Immagina di possedere una panetteria. Per mantenere la tua attività in funzione, hai determinati costi che escono dal tuo budget. Queste sono cose per cui paghi fisicamente:stipendi dei dipendenti, affitto dell'edificio in cui si trova la tua panetteria e forniture come zucchero, burro e farina per continuare a produrre i tuoi prodotti da forno. Questi tipi di costi sono indicati come costi espliciti. Sono il costo per fare affari.

Ora immagina di decidere tra due diversi prodotti da forno da aggiungere al tuo menu. Uno è un tipo di biscotto stravagante che è particolarmente alla moda in questo momento. Sai che ne venderesti molti, ma sono costosi e richiedono tempo da realizzare. Invece, scegli di preparare un cupcake che è meno popolare, ma richiede meno risorse per essere realizzato.

In questo scenario, il tuo costo opportunità è il potenziale profitto che hai perso scegliendo di non creare il cookie più popolare. Non è qualcosa che compare nel tuo budget, ma piuttosto un potenziale profitto che hai perso.

Come si calcola il costo dell'opportunità nel processo decisionale finanziario?

Per comprendere il tuo costo opportunità per cose come gli investimenti, dovrai determinare la differenza tra ciò che guadagni e ciò a cui rinunci quando scegli un'opzione piuttosto che un'altra.

Supponiamo che tu abbia $ 10.000 da investire nel mercato azionario. L'investimento A ha un tasso di rendimento previsto del 7% mentre l'investimento B dovrebbe registrare un tasso di rendimento del 12%.

Sulla base di queste proiezioni, perderesti il ​​5% dei rendimenti scegliendo Investimento A anziché Investimento B:

12% - 7% =5%

Nel corso di 5 anni, se scegliessi l'Investimento B, avresti poco più di $ 17.600. Nello stesso arco di tempo, l'investimento A ti farebbe guadagnare poco più di $ 14.000. Poiché hai scelto l'investimento A, hai perso circa $ 3.600.

$ 17.600 - $ 14.000 =$ 3.600

L'investimento B sembra la scelta più ovvia, giusto? Non così in fretta. Sebbene abbia un tasso di rendimento previsto più elevato, questo investimento ha anche un rischio più elevato. Quindi, mentre potresti vedere un ritorno del 12% sull'investimento B, potresti anche finire per perdere denaro se il tasso di rendimento previsto è sbagliato. È qui che si intersecano il costo opportunità e la tolleranza al rischio.

Come sono correlati la tolleranza al rischio e il costo dell'opportunità?

Il tuo livello di tolleranza al rischio si riferisce a quanto rischio sei disposto ad assumerti quando investi. Anche gli investimenti con i rendimenti potenziali più elevati tendono a essere i più rischiosi, mentre gli investimenti con rendimenti attesi inferiori tendono a essere meno volatili.

È più probabile che gli investitori con un alto livello di tolleranza al rischio utilizzino una strategia di investimento aggressiva, in cui hanno il potenziale per guadagnare molti soldi ma rischiano anche di perdere molti soldi. Gli investitori con una bassa tolleranza al rischio in genere adottano una strategia di investimento più conservativa, investendo i propri soldi in investimenti che sono affidabili e stabili ma che in genere ottengono rendimenti inferiori. Questi investitori potrebbero non guadagnare tanto quanto gli investitori più aggressivi, ma hanno anche meno probabilità di perdere denaro nei loro investimenti.

Come si collega questo al costo opportunità? Con molte decisioni, comprese le decisioni di investimento, il costo opportunità effettivo è ovvio solo in retrospettiva. Non puoi sapere con certezza se un investimento funzionerà meglio di un altro o se una decisione sarà più vantaggiosa della sua alternativa.

Considera il rischio e il potenziale costo opportunità di dire alla persona che ti piace che ti piacciono. Potresti dirglielo, ma rischi di sentirti in imbarazzo se si scopre che non gli piaci. D'altra parte, se decidi di non dirglielo, rischi di perdere una relazione con qualcuno che ti piace davvero.

In questo scenario, il costo opportunità di non dirglielo è la potenziale relazione che avresti potuto avere. Tuttavia, non sai per certo che questo è un costo che ti perderesti davvero:è solo un'ipotesi plausibile.

Il costo dell'opportunità non può dirti cosa fare o come sentirti riguardo al rischio che correresti. Dovrai decidere tu stesso se il potenziale vantaggio di dirglielo vale il rischio del rifiuto.

Esempio di costo opportunità:andare all'università

Sei ancora un po' confuso su come tutto questo sia rilevante per te? Per vedere come si comporta il costo opportunità nella vita reale, diamo un'occhiata a un esempio più approfondito. In questo, immagina di prendere in considerazione l'idea di frequentare il college e di chiederti quale potrebbe essere il costo opportunità.

Avere una laurea può aiutare ad aumentare i tuoi guadagni futuri, il che significa che potresti guadagnare di più nel corso della tua vita se vai al college che se non lo fai. Tuttavia, se vai a scuola a tempo pieno, in genere non puoi lavorare anche a tempo pieno. Il reddito che avresti guadagnato lavorando a tempo pieno è un costo opportunità per frequentare l'università a tempo pieno.

Supponiamo, ad esempio, di spendere $ 80.000 in totale per frequentare la scuola e ottenere una laurea di 4 anni. Durante quel periodo, avresti potuto invece lavorare a tempo pieno e guadagnare $ 22.000 all'anno, o $ 88.000 in 4 anni. Alla fine, non solo avrai speso $ 80.000, ma avrai anche rinunciato a ulteriori $ 88.000 di reddito potenziale. Questo è il tuo costo opportunità, almeno a breve termine.

Tuttavia, questo non ci fornisce il quadro completo. Forse, ad esempio, stai ottenendo una laurea in un settore ben pagato che richiede ai lavoratori di avere una laurea. Non appena ti diplomi, ti viene offerto un lavoro con uno stipendio di $ 75.000. Se rimani in questo lavoro fino al tuo pensionamento tra 40 anni (e non ricevi aumenti o bonus), avrai guadagnato circa $ 3 milioni in totale.

Confronta questo con i tuoi guadagni se hai svolto il tuo lavoro da $ 22.000 all'anno per 44 anni (questo include i 4 anni che hai guadagnato non andando a scuola):in quel tempo, avrai guadagnato poco meno di $ 970.000.

Anche se inizialmente stai spendendo soldi per frequentare la scuola e perdendo il reddito che avresti guadagnato se non fossi stato a scuola, lo ricompenserai nel corso della tua vita lavorativa.

Conclusione:il costo opportunità può essere uno strumento utile per aiutarti a prendere decisioni

Il punto principale qui è che puoi utilizzare il costo opportunità per aiutarti a prendere decisioni finanziarie, personali e aziendali migliori. Ma il costo opportunità non è una sfera di cristallo magica e non può sempre dirti se ciò a cui stai rinunciando vale quello che guadagni. Dovrai comunque prendere decisioni basate non solo su ciò che ha un senso finanziario, ma anche su ciò che si adatta alle tue esigenze, desideri e desideri.

Pensa alla decisione di andare in vacanza. Raramente ha senso da una prospettiva puramente finanziaria:dopotutto, stai pagando soldi per un'esperienza che finirà rapidamente, quando potresti invece investire quei soldi o risparmiare per un grande obiettivo finanziario. E se non vieni retribuito per le ferie dal lavoro, perderai anche lo stipendio che avresti guadagnato se avessi lavorato.

Ma, come ti dirà chiunque si sia goduto un bel viaggio, la vacanza offre tutti i tipi di vantaggi che non hanno un valore in dollari:R&R tanto necessarie, legame familiare, nuove esperienze arricchenti e riduzione dello stress.

Il costo opportunità è uno strumento utile, ma solo tu puoi rispondere a questa domanda fondamentale:ne vale la pena?