Come funzionano i buoni di risparmio?

In tempi di volatilità per il mercato azionario, è ragionevole che alcuni investitori possano cercare un modo più sicuro per far crescere i propri soldi. E niente segnala stabilità e sicurezza come i buoni di risparmio. Sostenuti dalla piena fiducia del governo degli Stati Uniti, i buoni di risparmio offrono un modo incredibilmente sicuro per risparmiare e accumulare denaro nel tempo.

Poiché i buoni di risparmio sono essenzialmente un prestito al governo, gli acquisti di obbligazioni portano a un aumento del debito nazionale complessivo, ma alla fine consentono al governo di spendere e stimolare l'economia. Un aumento dell'acquisto di obbligazioni può essere particolarmente vantaggioso per il governo in tempi di crisi finanziaria.

Un'obbligazione può anche aiutarti a combattere l'inflazione:l'obbligazione di serie I sta attirando l'interesse degli investitori a causa del suo alto tasso di interesse, ha recentemente dichiarato a NextAdvisor Collin Martin, direttore del reddito fisso presso lo Schwab Center for Financial Research. Ciò costituisce un discreto contrappeso all'aumento dell'inflazione ed è superiore al rendimento medio annuo dei titoli di Stato del 5%-6%, secondo Morningstar Direct.

In risposta al crescente disavanzo di bilancio di $ 1 trilione, il Dipartimento del Tesoro degli Stati Uniti ha iniziato a emettere una nota di 20 anni per la prima volta in tre decenni e ha aumentato le aste di obbligazioni a tre, 10 e 30 anni per importi record. Quindi, se ti stai chiedendo se un buono di risparmio fa per te, ecco come funzionano.

Spiegazione dei buoni di risparmio

Quando acquisti un titolo di risparmio statunitense, stai essenzialmente diventando un creditore per il governo degli Stati Uniti.

Pensalo come prendere un prestito. Quando prendi in prestito denaro, ti viene dato un tasso di interesse che accumulerà sul saldo fino a quando non finirai di pagare il prestito. Più tempo impiegherai a rimborsarlo, più pagherai gli interessi. I buoni di risparmio funzionano in modo simile; la differenza è che tu sei il prestatore e il governo è il mutuatario e puoi chiedere al governo di rimborsarti in qualsiasi momento.

Poiché i buoni di risparmio statunitensi sono garantiti dal Tesoro degli Stati Uniti, sono spesso considerati uno degli investimenti a più basso rischio al mondo, il che significa che non perderai mai nessuno dei tuoi investimenti principali. Ma questo basso rischio significa anche che forniscono un basso ritorno sugli interessi.

Come acquistare un buono di risparmio

Mentre i buoni di risparmio statunitensi venivano emessi su piccoli pezzi di carta, quei giorni sono finiti. I buoni di risparmio elettronici possono ora essere acquistati online da TreasuryDirect, la piattaforma di portafoglio di risparmio elettronico del Tesoro degli Stati Uniti. Se sei vincolato a obbligazioni cartacee, le obbligazioni di serie I possono ancora essere acquistate in forma cartacea utilizzando il tuo rimborso fiscale IRS al momento della presentazione della dichiarazione dei redditi annuale.

I buoni di risparmio hanno anche i loro vantaggi fiscali. Potrebbe essere necessario pagare le imposte sul reddito federali sul tuo buono di risparmio, ma non le imposte sul reddito statali o locali.

L'acquisto di un buono di risparmio è abbastanza semplice. Quando acquisti un'obbligazione di risparmio, scegli un importo compreso tra $ 25 e $ 10.000 e decidi se desideri acquistare un'obbligazione di serie EE o di serie I. (Le obbligazioni cartacee di serie I sono limitate a $ 5.000.)

Pagherai la metà del prezzo del valore nominale dell'obbligazione. Ad esempio, pagherai $ 50 per un'obbligazione di $ 100. Una volta che hai il legame, scegli per quanto tempo mantenerlo, ovunque tra uno e 30 anni. Per ottenere il pieno rendimento del doppio dell'investimento iniziale (più gli interessi), dovrai attendere l'intero periodo fino alla scadenza dell'obbligazione. Sebbene tu possa incassare un'obbligazione prima, il tuo rendimento si baserà su un programma di maturazione che aumenta nel corso della durata dell'obbligazione.

Il Tesoro promette che i buoni di risparmio di serie EE raggiungeranno il valore nominale in 20 anni, mentre i buoni di risparmio di serie I non hanno garanzie di valore a scadenza. Tieni presente che entrambi raggiungono il pieno valore massimo a 30 anni.

L'interesse che si accumula nel tempo con un buono di risparmio dipende dalla sua serie. Il governo adegua i tassi sulle obbligazioni di serie EE e serie I a maggio e novembre di ogni anno. Ad esempio, un'obbligazione di serie EE ha un tasso di interesse fisso dello 0,1% e un'obbligazione di serie I ha un tasso composito del 9,62%, che si adatterà all'inflazione ogni sei mesi. Entrambe le tariffe sono in vigore fino a quando non subiranno il prossimo adeguamento nell'ottobre 2022.

Tipi di buoni di risparmio statunitensi

Esistono diversi tipi di buoni di risparmio offerti dal governo degli Stati Uniti. Queste obbligazioni differiscono per i termini con cui vengono, i tassi di interesse e le sanzioni. Ecco di più su ciascun tipo di obbligazione:

Serie E

Le obbligazioni di serie E furono annunciate per la prima volta nel 1941, quando gli Stati Uniti entrarono nella seconda guerra mondiale. Sono stati sostituiti nel 1980 da obbligazioni della serie EE e oggi non sono più disponibili.

Se possiedi una vecchia obbligazione di serie E, puoi comunque incassarla. Oggi, queste obbligazioni valgono il loro valore nominale, più qualsiasi interesse maturato durante la vita dell'obbligazione. Puoi anche controllare il valore delle obbligazioni cartacee sul sito web del Tesoro. Poiché le obbligazioni di serie E sono buoni di risparmio cartaceo, dovrai portarli in banca per incassare.

Serie EE

Le obbligazioni della serie EE sono oggi emesse online dal Tesoro degli Stati Uniti. Se hai acquistato un'obbligazione della serie EE tra maggio 1997 e aprile 2005, ha guadagnato un tasso di interesse fisso, ma tutte le obbligazioni della serie EE acquistate dopo maggio 2005 ora hanno un tasso fisso. Gli interessi vengono guadagnati mensilmente per un periodo di 30 anni o fino a quando non si incassa l'obbligazione (a seconda di quale evento si verifica per primo). Le obbligazioni della serie EE emesse da qui a ottobre 2022 guadagnano lo 0,10% di interesse.

Le obbligazioni della serie EE sono garantite per raddoppiare di valore se le mantieni per 20 anni. Devi mantenere l'obbligazione per almeno un anno, ma continua a creare interesse per 30 anni. Se ti ritiri prima dei cinque anni, dovrai affrontare una sanzione.

Serie I

Le obbligazioni di serie I oggi offrono una forte protezione contro l'inflazione. Il tasso di interesse che guadagnerai si basa sul tasso di interesse fisso al momento dell'acquisto dell'obbligazione e su un tasso variabile che può variare semestralmente. Le obbligazioni di serie I attualmente guadagnano interessi a un tasso del 9,62%.

Puoi ottenere un buono di risparmio elettronico per un minimo di $ 25 o un buono di risparmio cartaceo per $ 50. Come le obbligazioni della serie EE, è necessario mantenere l'obbligazione per 12 mesi, ma gli interessi maturano fino a 30 anni. Puoi recedere senza penalità dopo cinque anni.

Come calcolare il valore dei buoni di risparmio

I buoni di risparmio sono considerati uno degli investimenti più sicuri che puoi acquistare. La teoria di base è che il valore di un buono di risparmio aumenta nel tempo, ma è facile perdere di vista il suo valore per un lungo periodo di tempo.

Fortunatamente, il calcolatore di buoni di risparmio di TreasuryDirect semplifica la ricerca del valore di un buono di risparmio acquistato. Per calcolare il valore del tuo buono di risparmio, dovrai conoscere la serie di obbligazioni, il valore nominale, il numero di serie e la data di emissione.

Ad esempio, se hai acquistato un'obbligazione EE da $ 50 nel maggio 2000, avresti pagato $ 25 per essa. Il governo ha promesso di rimborsare il suo valore nominale con gli interessi alla scadenza, portando il suo valore a $ 53,08 entro maggio 2020. Un'obbligazione da $ 50 acquistata 30 anni fa per $ 25 sarebbe $ 103,68 oggi.

Ecco altri esempi basati sul calcolatore del Tesoro. Questi valori sono stimati sulla base dei tassi di interesse passati. I tassi di interesse futuri varieranno.

Suggerimento da professionista

Più a lungo detieni un buono di risparmio, fino alla sua scadenza, più vale quando lo incassi.

Come incassare il tuo buono di risparmio

Incassare un'obbligazione di risparmio di serie EE o serie I è relativamente facile. Quando è il momento di scambiare il tuo buono di risparmio in contanti, tutto ciò che devi fare è accedere al tuo conto su TreasuryDirect e seguire le istruzioni per riscattare il tuo titolo. Il valore in contanti verrà accreditato sul tuo conto bancario entro due giorni lavorativi. Riceverai anche il reddito da interessi della tua obbligazione quando incasserai il tuo buono di risparmio.

Tieni presente che tutti i buoni di risparmio di nuova emissione sono elettronici e i buoni di risparmio cartacei possono essere convertiti in obbligazioni elettroniche. Se hai un buono di risparmio cartaceo, dovrai portarlo in banca insieme a un documento d'identità con foto per cambiarlo in contanti.

Prima di incassare i tuoi buoni di risparmio, è sempre bene controllare quanto valgono. La maggior parte dei buoni di risparmio smette di guadagnare interessi dopo 30 anni, ma puoi riscattare il tuo buono di risparmio prima di quel periodo. Devi aspettare almeno un anno dopo l'acquisto di un buono di risparmio per incassarlo. L'unica eccezione a questa regola è se sei colpito da un disastro naturale.

Tuttavia, di solito è consigliabile attendere almeno cinque anni, altrimenti perderai gli ultimi tre mesi di interessi al momento dell'incasso. È importante tenere conto del tasso di interesse della tua obbligazione e delle tue esigenze finanziarie, ma in genere è meglio aspettare fino a quando il tuo buono di risparmio non sarà completamente maturato.

Come ottenere il massimo dai buoni di risparmio

Per massimizzare il tuo rendimento con un buono di risparmio, e ci sono alcune cose chiave da considerare.

Poiché i buoni di risparmio hanno tradizionalmente rendimenti bassi, Yusuf Abugideiri, partner e pianificatore finanziario senior di Yeske Buie, una società di consulenza finanziaria con sedi a San Francisco e Washington, DC, consiglia di mantenere un buono di risparmio fino alla scadenza per ottenere il pieno rendimento. Questo è particolarmente vero per le obbligazioni della serie EE poiché il Tesoro promette di raddoppiare qualsiasi investimento una volta raggiunti i 20 anni di scadenza.

"Otterrai di più da un'obbligazione di risparmio se ricevi interessi per l'intera durata, piuttosto che incassarli prima della scadenza", ha detto Abugideiri. "Una volta passati i cinque anni, non dovrai pagare alcuna penale, ma non hai ricevuto tutti gli interessi che potresti guadagnare".

Quindi, se acquisti obbligazioni della serie EE, è meglio pianificare di mantenerle per l'intero periodo di 20 anni, se possibile.

E se acquisti un'obbligazione di serie I, devi conservarla per almeno un anno. Se incassi prima di cinque anni, perdi tre mesi di interessi.

Se decidi di riscattare il tuo buono di risparmio in anticipo, Abugideiri dice che c'è la possibilità di prendere quei soldi e investirli in altri modi per guadagnare di più in futuro. "Se incassi senza penalità, prendi gli interessi che hai accumulato fino a quel momento e metti quei soldi per lavorare in un modo diverso, allora questo potrebbe essere un modo per aumentare ulteriormente i tuoi guadagni", ha detto Abugideiri.

Buoni di risparmio e conti di risparmio

Un buono di risparmio e un conto di risparmio ad alto rendimento possono entrambi fare buone aggiunte al tuo portafoglio finanziario e offrire maggiore sicurezza rispetto ad altri veicoli di investimento. Ma i buoni di risparmio sono in genere migliori per i risparmi a lungo termine, mentre i conti di risparmio sono più accessibili.

Inizia pensando a quanto tempo intendi investire i soldi. I buoni di risparmio in genere addebitano una penale se ritiri denaro prima dei cinque anni, il che significa che dovresti acquistarli solo con denaro che sai che non ti servirà per diversi anni. I conti di risparmio, tuttavia, sono molto facili da accedere e offrono una maggiore flessibilità per prelevare e depositare denaro quando vuoi. Ciò rende i conti di risparmio una scelta migliore per i risparmi a breve termine o il tuo fondo di emergenza.

Quindi, controlla il tasso di interesse dell'obbligazione o del conto prima di investire. Se non prevedi di toccare i soldi per diversi anni, un'obbligazione di Serie I progettata per tenere il passo con l'inflazione potrebbe essere un modo migliore per guadagnare. Anche le tariffe dei conti di risparmio cambiano con l'economia e possono guadagnare più o meno a seconda del tasso sui fondi federali fissato dalla Federal Reserve.

Se hai bisogno di un accesso facile e veloce ai fondi di emergenza, è meglio mettere parte dei tuoi soldi in un conto di risparmio. E per gli investimenti a lungo termine, l'acquisto di un buono di risparmio al momento giusto può aiutarti a ottenere il tasso migliore.

È anche importante ricordare che è improbabile che entrambe queste opzioni più sicure per il tuo denaro si traducano nello stesso potenziale rendimento di investimenti più rischiosi in indici o fondi comuni di investimento. Gli esperti consigliano di diversificare il tuo portafoglio di investimenti con una gamma di tipi di conto per il miglior mix di sicurezza e rendimento.

Come regalare un buono di risparmio

Anche se non avranno un enorme guadagno, i buoni di risparmio sono comunque un regalo finanziariamente prudente. Ecco una guida passo passo su come acquistare e donare un buono di risparmio elettronico.

1. Vai su www.treasurydirect.gov e accedi al tuo conto TreasuryDirect o apri un conto a tuo nome.
2. Fai clic su BuyDirect. Nella pagina di acquisto, seleziona una registrazione esistente dall'elenco a discesa o crea una nuova registrazione per il destinatario facendo clic su "Aggiungi nuova registrazione".
3. Avere a portata di mano il nome del destinatario e il numero di previdenza sociale per la registrazione. Assicurati di fare clic sulla casella "Questo è un regalo".
4. Acquista il tipo di buono di risparmio che desideri (Serie EE o Serie I), in un importo specifico ($ 25-$ 10.000).
5. Consegna il buono di risparmio sul conto TreasuryDirect del destinatario.
6. Stampa un buono regalo da regalare al destinatario.

I buoni regalo di solito richiedono almeno un giorno lavorativo per essere emessi su un conto TreasuryDirect. Una volta emesso, puoi tornare nel tuo account e consegnarlo al destinatario. Per ricevere il regalo, il destinatario deve avere un proprio account TreasuryDirect.

The Bottom Line

Se stai pensando di investire in buoni di risparmio, è importante sapere come funzionano e l'impatto che possono avere sulla tua strategia di investimento. Stai prestando i tuoi soldi al governo per molto tempo e il governo promette di ripagarti con gli interessi in seguito.

"L'economia in generale è la vera preoccupazione", ha affermato Troy Harmon, CFA e chief investment officer di Henssler Financial, una società di consulenza finanziaria con sede in Georgia. "Penso che i numeri possano confermare che attualmente siamo in una recessione". Durante periodi finanziari difficili, Harmon afferma che i buoni di risparmio sono un buon modo per diversificare il portafoglio e gestire il rischio. I rendimenti non sono così redditizi come potrebbero essere le azioni, ma sono garantiti.

Lisa Bernardi ha contribuito a questo articolo.