Che cos'è un conto Wrap?

Un conto wrap si riferisce a un conto di investimento gestito da un broker per una tariffa annuale fissa. Il canone annuo fisso, che varia dall'1% al 3% del patrimonio in gestione (AUM)Asset in gestione (AUM)Il patrimonio in gestione (AUM) è il valore di mercato totale dei titoli che un istituto finanziario possiede o gestisce per conto dei suoi clienti., copre tutte le spese relative alla gestione del conto, come l'amministrazione, commissione, spese di gestione.

Riepilogo

• Un conto wrap è gestito da un broker per una tariffa annuale fissa, che va dall'1% al 3% del patrimonio gestito.
• Il canone annuo fisso copre tutte le spese relative alla gestione del conto wrap.
• Gli account wrap sono un'opzione popolare per prevenire l'abbandono.

Capire un conto avvolgente

I conti wrap sono un tipo di account gestitoAccount gestitoUn account gestito è un portafoglio di azioni o obbligazioni, o una combinazione dei due, di proprietà di un singolo gestore. L'investitore assume un professionista in cui un investitore paga una tariffa annuale fissa ai professionisti degli investimenti per (1) gestire i propri investimenti in quel conto e (2) ottenere l'accesso a una serie di servizi. I tipi di servizi applicabili dipendono dalla società di brokeraggio, ma generalmente include:

• Servizi di pianificazione finanziaria
• Servizi di consulenza in materia di investimenti
• Servizi di monitoraggio delle prestazioni
• Servizi commerciali

Dato che ai conti wrap viene addebitata solo una tariffa annuale fissa, sono un'opzione popolare per prevenire l'agitazione. Il Churning si riferisce a un broker che acquista e vende investimenti in un conto allo scopo di generare commissioni aggiuntive (a beneficio del broker) e senza considerazione per gli obiettivi di investimento del cliente. Per di più, con un canone annuo fisso basato su AUM, i broker sono generalmente altamente incentivati ​​a generare i massimi rendimenti possibili, che aumenterebbero l'AUM e le commissioni ricevute.

Il principale svantaggio di un conto wrap è che richiedono un forte importo minimo di investimento, di solito superiore a $ 50, 000. Tale svantaggio è un sottoprodotto della struttura della tariffa annuale fissa, poiché i broker sarebbero riluttanti a gestire un piccolo AUM, che comporterebbe per loro un piccolo canone annuo fisso.

Conto avvolgente e conto di intermediazione a servizio completo

Un'alternativa comune a un conto wrap è un conto di intermediazione a servizio completo. Un conto di intermediazione a servizio completo è anche un conto di investimento gestito da un broker. Però, la differenza sta nelle commissioni:i conti di intermediazione a servizio completo generalmente addebitano commissioni per operazione oltre alle spese di gestione e amministrazione.

Sebbene un conto wrap rimuova il potenziale conflitto di interessi del churningChurningChurning può essere definito come la pratica di eseguire operazioni per il conto di investimento di un cliente da parte di un broker o di una società di brokeraggio al solo scopo di, un conto di intermediazione a servizio completo con attività di trading da piccola a modesta comporterebbe probabilmente spese totali inferiori rispetto a un conto wrap. Quando si determina quale conto aprire, è importante considerare:

3. Il livello di attività di trading prevista
4. La tariffa annuale fissa del conto wrap rispetto alle commissioni del conto di intermediazione a servizio completo
5. Il tipo di servizi inclusi in un conto wrap

Investimenti in un conto Wrap

I tipi di investimenti applicabili in un conto wrap dipendono interamente dagli obiettivi di investimento del cliente. Per esempio, un cliente avverso al rischio può avere il proprio conto wrap costituito principalmente da obbligazioni, mentre un cliente alla ricerca del rischio può avere il proprio conto wrap costituito principalmente da azioni. I tipi di investimenti in un conto wrap possono variare da singole azioni e obbligazioni a fondi comuniFondi comuniUn fondo comune di investimento è un pool di denaro raccolto da molti investitori allo scopo di investire in azioni, obbligazioni, o altri titoli. I fondi comuni di investimento sono di proprietà di un gruppo di investitori e gestiti da professionisti. Scopri le varie tipologie di fondo, come funzionano, e vantaggi e compromessi di investire in essi e fondi negoziati in borsa.

Considerazioni chiave

Ci sono due considerazioni chiave riguardo agli account wrap:

• Commissioni sulle tasse :Se un conto wrap contiene fondi, come i fondi comuni di investimento, le commissioni del fondo associate saranno applicabili in aggiunta alla tariffa fissa del conto wrap.
• Difficoltà a trasferire gli investimenti dal conto wrap :Nello scenario in cui gli investimenti nel conto wrap sono di proprietà della società di brokeraggio, l'investitore potrebbe non essere in grado di trasferire gli investimenti in quel conto su un conto presso un'altra impresa.

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