Fondi a scadenza:cosa sono e come funzionano

Che cos'è un fondo a scadenza fissa?

Un fondo target-date è un fondo comune di investimento (o Exchange Traded Fund) che riequilibra e ridistribuisce gradualmente le attività man mano che ci si avvicina alla pensione, tipicamente spostando la maggior parte delle attività da investimenti più rischiosi come le azioni a investimenti più conservativi - oa reddito fisso - come obbligazioni e contanti. Il fondo è concepito come uno sportello unico per gli investimenti con un insieme diversificato di classi di attività. I fondi a scadenza stanno guadagnando popolarità:alla fine del 2020, detenevano 2,8 trilioni di dollari di asset, secondo Morningstar.

Come funzionano i fondi con data obiettivo

I fondi target-date mirano ad alleviare il compito continuo di una strategia di investimento di successo:riequilibrio e ottimizzazione dell'allocazione degli attivi. Alcuni studi hanno dimostrato che fino al 90 percento del rendimento di un investitore dipende da come viene diviso il denaro tra le varie classi di attività, da azioni come azioni nazionali e globali, agli investimenti a reddito fisso come obbligazioni e liquidità. I fondi con data obiettivo offrono agli investitori la comodità di allocare automaticamente le attività nel fondo sin dal primo giorno.

Tener conto di, Per esempio, un fondo con data obiettivo 2060, che è rivolto agli investitori che intendono andare in pensione entro il 2060. All'inizio della cronologia del fondo, le attività sono orientate verso un rischio più elevato, attività a più alto rendimento come le azioni. Man mano che il fondo si avvicina all'anno target, il rischio viene ridotto con un portafoglio più conservativo di investimenti a reddito fisso.

Questo passaggio da aggressivo a conservatore non avviene dall'oggi al domani. Anziché, un fondo target-date opera su un glide path. Pensa a un aeroplano che scende durante l'avvicinamento finale all'atterraggio. Il percorso di scorrimento di un fondo con data di destinazione utilizza una logica simile:facilitare l'investitore verso una destinazione finanziaria sicura al momento della pensione.

Vantaggi dei fondi target-date

Puoi mettere le tue attività di investimento sul pilota automatico

Un fondo con data obiettivo elimina la necessità di monitorare e adeguare costantemente il portafoglio e riduce lo stress associato alla pianificazione finanziaria al momento della pensione. Il fondo ha una traiettoria definita nell'allocare le attività in portafoglio.

È possibile apportare modifiche se necessario

Se il tuo orizzonte temporale cambia, puoi passare a un fondo più applicabile. Se stabilisci che lavorerai per altri cinque anni, puoi spostare i tuoi soldi nel fondo della data target del 2065.

Svantaggi dei fondi con data obiettivo

Le spese del fondo possono sommarsi

Risparmiare per la pensione richiede di spendere dei soldi. I fondi con data obiettivo hanno tutti rapporti di spesa, ed è importante confrontarli prima di selezionarne uno per i tuoi soldi. Potresti notare che alcuni fondi con data target comportano commissioni più elevate rispetto ai fondi indicizzati al loro interno. Mantieni queste spese il più basse possibile per massimizzare i tuoi potenziali guadagni.

Nessun guadagno è garantito

I fondi target sono investimenti, e tutti gli investimenti hanno il potenziale per perdere valore. È una semplice realtà del risparmio per la pensione:è necessario accettare un certo grado di rischio quando si investe per la pensione.

I fondi a scadenza sono un buon investimento?

Un fondo con data obiettivo può essere un modo intelligente e semplice per distribuire i tuoi soldi su investimenti che corrispondono alle tue esigenze di età e pensionamento. Ma non tutti i fondi con la stessa data obiettivo sono creati uguali. Per esempio, un fondo 2060 di un fornitore può essere più aggressivo con più soldi in azioni rispetto a un altro fondo 2060 di un altro fornitore. Per determinare se il fondo target-date è un buon investimento per le tue esigenze, leggere il prospetto del fondo e rivedere l'attuale ripartizione del portafoglio e la struttura delle commissioni.

Tieni presente che la data di destinazione rappresenta l'inizio di un altro capitolo della tua vita. Il fondo ti prepara alla pensione, ma avrai anche bisogno di un piano per mettere i tuoi soldi al lavoro dopo aver lasciato la forza lavoro. Dopo che il fondo raggiunge la sua data target, passa a un fondo pensione. A quel punto, considera di tenere parte del denaro nel fondo mentre allochi parte del denaro ad altri investimenti per guadagnare un reddito regolare dai tuoi risparmi.